Акции и облигации — самые популярные инструменты фондового рынка. Первые могут дать кратный рост капиталу, а вторые — дают стабильный доход и не зависят от колебания рынков. Оба инструмента привлекательны для инвесторов, но бывает сложно решить, куда все-таки лучше вложить деньги.
Предлагаем разобраться в этих двух инструментах, сравнить их и найти оптимальное решение.
Акции
Акция — это доля в бизнесе. Ее биржевая стоимость постоянно меняется в зависимости от интереса инвесторов, ситуации на рынке и в экономике. Например, если компания перспективная – то большее количество инвесторов готовы купить ее акции и котировки растут, если у компании возникают проблемы — инвесторы начинают продавать ее акции, и со временем они дешевеют.
Особенности инвестирования:
🔸 В акциях можно зарабатывать на изменении рыночной цены и дивидендах;
🔸 Потенциальный доход не ограничен — на отдельных бумагах можно заработать даже 1000% в долгосрочной перспективе;
🔸 Спрогнозировать доходность нельзя, потому что котировки акций подвержены колебаниям;
🔸 Можно держать акции до тех пор, пока компания остается привлекательной и в ней есть источники роста.
🔸 Это высокорисковый инструмент. Риск падения может достигать 50% и даже 70% в зависимости от того что происходит с компанией в моменте. Чтобы оценить риск отдельной акции можно посмотреть на максимальный размер падения котировок за последние несколько лет.
🔸 При покупке акций стоит учитывать еще и риск падения всего рынка, как это было в 2022 году.
Облигации
Облигация — это долговая ценная бумага, которую выпускают компании, государство и отдельные субъекты федерации. По сути, это их долговая расписка, у которой есть срок погашения и периодические процентные выплаты.
Облигации напоминают депозит: здесь тоже есть срок, на который можно вложить деньги, и заранее утвержденные проценты, которые можно получить за этот срок. Но в отличии от депозита, облигации обладают рыночной стоимостью, которая меняется в зависимости от ситуации в экономике и на рынке.
Это позволяет купить хорошие облигации дешево и дополнительно увеличить свою доходность за счет разницы между ценой покупки и ценой погашения облигации.
Особенности инвестирования:
🔸 Доходность надежных облигаций обычно превышает доходность депозитов на 2-5%.
🔸 Доходность всегда точно известна в момент покупки.
🔸 Может быть два источника дохода: купонный доход и разница между ценой покупки и продажи.
🔸 Относительно низкая вероятность дефолта от 0,6% до 1% в целом по всему российскому рынку. В случае дефолта облигаций, их стоимость опускается до цифр близких к 0.
🔸 Все облигации имеют конкретный срок погашения, кроме бессрочных. На рынке РФ можно найти облигации со сроками погашения от нескольких дней до нескольких десятков лет. Например, сейчас есть облигация до 2039 года.
🔸 Поскольку большинство инвесторов держат облигации до погашения, можно столкнуться с тем, что купить привлекательные выпуски облигаций будет нельзя.
Какие выводы можно сделать?
Акции могут дать высокую доходность, но ее нельзя спрогнозировать. Облигации в среднем более надежны и предсказуемы в доходности, но эта доходность существенно ниже. Несмотря на все плюсы и минусы — и акции, и облигации необходимы в портфеле.
При этом важно понимать, что:
➡️ стоит выбирать только качественные акции и облигации. А для этого нужно делать упор на надежность эмитента, а при выборе акций еще и на перспективы компании.
➡️ необходимо использовать систематизированный подход построения инвестиционного портфеля, где каждый тип активов играет свою собственную роль. Это позволит получать стабильные и прогнозируемые доходности инвестиционного портфеля.
Чтобы узнать, как выбирать качественные акции и облигации и составлять полноценные инвестиционные портфели, приходите на наш бесплатный вебинар.
Там разбираем частые ошибки инвесторов, подводные камни различных инструментов, делимся собственными методами инвестирования и показываем, как найти качественные бумаги за 5 минут.
Регистрируйтесь на вебинар, чтобы научиться грамотно инвестировать накопления:
// Не является персональной инвестиционной рекомендацией!