Наша главная задача - не терять деньги. Лучше зарабатывать по 5%, чем рискнуть ради 20% и потерять 20%.
Почему это так важно? Вот вам пример.
У вас есть 100,000 рублей.
Если вы потеряли 10%. У вас осталось 90,000. Чтобы вернуться к 100к. Вам нужно уже заработать на вложенный капитал не 10%, а 11%.
Если вы потеряли 25% и у вас осталось 75к. Чтобы вернуться к 100к, вам нужно уже заработать 33% на вложенный капитал.
Если вы потеряли 50% и у вас осталось 50к. Чтобы вернуться к 100к, вам нужно уже сделать 100% на вложенный капитал.
Закономерность я думаю вы увидели.
Избежать потерь не получится, но минимизоровать риски можно. Вот правила, что с этим помогут:
- Не вкладывать туда, где есть необратимый риск. Кто не знает, что это, то я писал статью.
- Оценивать любой актив с точки риск/профита. Доход от выбранного вами актива должен соответствовать тому риску, который вы на себя берете.
- Время снижает риски.
Чем больше мы хотим получить доходность, тем больше нам для этого нужно взять рисков. Если мы размещаем деньги в надежный депозит, то мы зарабатываем совсем мало доходности и рисков при этом несем совсем мало.
Если мы размещаем деньги в агрессивные активы. В таком случае мы планируем заработать очень много, но при этом мы несем большие риски.
И тут важный момент.
Риски с течением времени падают. Если вы инвестируете на день, то результат может
быть любым. Также, если инвестируете и на месяц.
Но если вы инвестируете на несколько лет, то результат становится более предсказуемым и риск того, что вы потеряете хотя бы часть своих средств, начинает уменьшаться.
Например, в случае рынка акций - если мы будем рассматривать рынок США (индекс S&P 500), то мы обнаружим, что если мы будем держать индекс более 7 лет, мы точно окажемся в плюсе. Для криптовалютного рынка такой срок составляет 4 года. Но это если мы рассматриваем рынок с точки зрения индекса. Разумеется, если вы купите набор не очень привлекательных криптовалют с долгосрочной точки зрения, то никто не знает, что будет с этим портфелем через 3 года.
Однако, если мы говорим про сильные криптовалюты, то мы можем предполагать, что с
течением времени риски подобных инвестиций будут снижены.
Классические модели говорят, что следует ориентироваться на риск-профиль. Т.е.
это терпимость к риску - какую максимальную просадку может вынести инвестор.
При этом, как мы помним, если мы просто проинвестируем в индекс, со временем
наши риски будут сильно снижаться. Теоретически, на основе истории.
Что нам это понимание говорит?
Пример:
● Инвестор А:
- Инвестирует на 20 лет.
- Говорит, что комфортная просадка - 10-20%.
● Инвестор Б. - Инвестирует на 20 лет.
- Говорит, что готов на просадку 30-40%.
Снижая теоретическую просадку инвестора А, мы не добьемся лучшего
финансового результата, а просто снизим доходность за счет удержания большего
количества низкорисковых инструментов.
Если вы вы инвестируете на год и решили купить биткоин, то у вас огромные риски, что через год он может быть в сильном минусе. Но если вы инвестируете на 6 лет, то вероятность быть в минусе минимальна, опираясь на историю. А вот потенциальная доходность огромная.
Поэтому важно ориентироваться на время
● Время играет бОльшую роль, нежели терпимость к риску;
● Если времени мало (условно, месяц), а терпимость к риску высокая, то это НЕ
значит, что нужно инвестировать в акции и наоборот;
● Лучшее, что мы можем вывести о себе и своем портфеле - это его временной
горизонт, который подходит вам. А в этом вам поможет максимально подробно составленный финансовый план.
● Чем длиннее временной горизонт, тем большие риски вы можете на себя взять, а
значит и на большую ожидаемую доходность рассчитывать.
● Чем короче временной горизонт, тем меньше рисков необходимо брать. И если вам необходимо куда то вложить деньги на полгод - год, то нет ничего лучше, чем накопительный счет.
Если вам данный контент понравился, тогда советую подписаться на мой телеграм канал - https://t.me/halyaev_invest. Там еще больше полезной информации