Агрегаторы децентрализованных бирж — одно из довольно новых явлений на развивающемся рынке криптовалют. Количество DEX и пулов ликвидности растет взрывными темпами. Иногда весьма непросто отслеживать лучшие условия в этом направлении.
На помощь приходят агрегаторы DEX. Они позволяют получать выгоду от оптимальных цен и более высокой ликвидности.
1inch называет себя ведущим агрегатором DEX, и статистика позволяет с этим согласиться. У сервиса есть некоторые дополнительные преимущества. Например, собственные пулы ликвидности и собственная криптовалюта.
В этом обзоре мы дадим полное руководство по 1inch Exchange DEX Aggregator — как он устроен, как им пользоваться и как получать больше выгоды.
Что такое 1inch?
1inch.io — это агрегатор DEX, или децентрализованных бирж. Он не работает как обычная DEX вроде Uniswap или PancakeSwap. Вместо этого 1inch распределяет заказы между другими биржами, предлагая пользователям оптимальный курс. Мы можем сказать по-другому — сервис получает ликвидность от других платформ.
1inch поддерживает 7 блокчейнов, около 200 DEX и других поставщиков ликвидности, а его аудитория превышает полтора миллиона пользователей. Среди площадок, где агрегатор подбирает лучшие предложения для пользователей, много знакомых имен:
- Uniswap;
- SushiSwap;
- Curve;
- Compound;
- DODO;
- и другие.
Чтобы получить наилучший результат, 1inch может разделить один заказ между несколькими биржами. Если просто, то вы можете захотеть 100 BNB по оптимальному курсу. Лучшее предложение у биржи A, но там всего 90 BNB. Тогда агрегатор доберет оставшиеся 10 BNB на бирже B, у которой, как вы догадались, второе наилучшее предложение на всем рынке.
На самом деле, 1inch — настоящий комбайн. Он предлагает не только лучшие обменные курсы, собранные на всем рынке. В этом списке есть стекинг, поставки ликвидности в пулы и некоторые другие приятные для каждого трейдера моменты. О всех них мы, конечно же, расскажем.
История и команда 1inch
Годом рождения 1inch принято считать 2019-й. Именно в этом году сервис был представлен на хакатоне ETHGlobal. Его разработчики — Сергей Кунц (CEO) и Антон Буков (CTO).
В августе 2020 года команда провела раунд финансирования на Binance Labs и привлекла $ 2.8 миллиона. В декабре 1inch в раунде, возглавляемом Pantera Capital привлекает уже $ 12 миллионов. Серия успешных раундов продолжилась, и сейчас, по данным Messari, оценка 1inch составляет свыше $ 2.2 миллиардов.
Изначально у 1inch также был собственный клон Uniswap — биржа Mooniswap. Но проект быстро устарел, а основной проект 1inch обзавелся всеми теми привычными инструментами, которые открывают доступ к выгодному обмену на разных площадках.
В феврале 2021 года 1inch стал доступен пользователям BNB Chain (вы также знаете этих ребят как Binance Smart Chain). Соответственно, пользователи самого 1inch получили доступ к PancakeSwap и другим топовым службам обмена на BNB.
Маршрутизация заказов и Pathfinder
1inch использует собственную технологию — она называется Pathfinder — для обнаружения лучших предложений и маршрутизации заказов. Pathfinder — это та самая технология, которая обеспечивает лучший курс, даже если сделку нужно распределить между несколькими биржами.
Pathfinder впервые появился в 1inch v2. На самом деле, он устроен немного сложнее и даже учитывает плату за газ.
Агрегация и лимитные ордера
Но и это не все. Агрегатор позволяет купить или продать токен по выгодной цене с помощью лимитного ордера.
Лимитный ордер — заявка на покупку или продажу актива, в которой вы устанавливаете минимальную и максимальную цену для него. Фактически, вы говорите: «Я хочу продать токен A минимум за $ 2.15», и умная система ищет лучшее предложение, отсеивая все лишнее.
Впрочем, пока лимитные заявки от 1inch работают только для токенов стандарта Ethereum ERC20.
Сборы 1inch
Мы познакомились с устройством 1inch и некоторыми ее преимуществами для заработка криптовалюты. Но как зарабатывает сам агрегатор?
Хорошая новость состоит в том, что здесь нет подписки, а сервис доступен каждому. Более того, 1inch не взимает комиссию за ввод и вывод средств.
1inch получает часть комиссионных за своп — обмен токенов. Эти средства направляются в источники ликвидности, с которыми агрегатор сотрудничает. Также 1inch получает часть доход от спреда, или положительного проскальзывания ордеров. Спред — это исполнение заявки клиента (ордера) по цене, которая отличается в «плюс» или «минус» по сравнению с ценой, по которой заявка была выведена на рынок. Проще говоря, это случай, когда ожидалось, что заказ выполнится по цене $ 2.15 за токен, но выполнился по $ 2.16. Такие доходы используются для разных целей — оплаты реферальной программы и выплаты вознаграждений за управление (DAO) держателям нативного токена 1INCH.
Собственный токен 1inch
1INCH — это нативный (собственный) токен площадки 1inch.io. Токен построен по стандарту Ethereum ERC20. Вы можете торговать им на популярных CEX и DEX, как это делали бы с любой другой криптовалютой.
1INCH служит токеном управления. Не важно, сколько у вас монет 1INCH — вы можете участвовать в управлении проектом 1inch.io через раздел DAO. В том числе, держатели токена голосуют за то, какие комиссии и вознаграждения установить.
Как и другой похожий сервис — ParaSwap — 1inch проводил раздачу бесплатных токенов среди трейдеров, которые достаточно активно торговали через агрегатор. Каждый избранный пользователь смог получить 600 1INCH, что на тот момент составляло $ 1,500.
Что ж, самое время узнать больше о токеномике, раздачах и способах заработка криптовалюты 1INCH.
Токеномика 1inch
Максимальное количество токенов 1INCH — 1.5 миллиарда. Прямо сейчас на рынке обращается 581 миллион монет, то есть, чуть больше трети. Большая часть из этого запаса в 1.5 миллиарда — 55.5% — будет постепенно распределена между командой и ранними инвесторами.
14.5% выделено или зарезервировано для развития проекта.
Оставшиеся 30% будут выделены сообществу. 1inch будет распространять токены 1INCH через эйрдропы, и этот план рассчитан на 4 года.
Airdrop 1nch и стекинг
Впервые 1inch.io заставила заговорить о себе в декабре 2020 года. Тогда сервис раздал по 600 коинов среди трейдеров, которые соответствовали определенным условиям: например, перевели минимум $ 20 и закрыли минимум 4 сделки.
В 2021 году 1inch раскрыла раздачу нативных токенов в рамках программы возмещения стоимости газа. Как вы знаете, высокие газовые сборы — большая проблема для Ethereum. Комиссия в ETH за каждую транзакцию может составлять $ 5, $ 15 и даже больше.
Но участвовать в программе возмещения могут только те, кто занимается стекингом токена 1INCH. Если вы еще не сильно знакомы со стекингом, просто считайте его своего рода «банковским депозитом» в крипте. Например, трейдеры, которые направили в стек — «на депозит» — 100 коинов и больше, могут получать 25%-ое возмещение. На 100%-ое покрытие претендуют те, кто разместил от 100,000 токенов.
Вы можете застекать (заблокировать) свои токены открыв приложение (Launch App) и выбрав DAO — Staking. Для разблокировки («снятия депозита») на выбор вам будут предложены функции Unlock и Infinity Unlock («Бесконечная разблокировка»). Благодаря Infinity Unlock вам не нужно каждый раз платить за транзакцию по разблокировке. Это экономит время и деньги, но в теории может служить лазейкой для хакеров.
На этом возможности от 1inch не заканчиваются. Если вы посещаете в реальном мире криптовалютное событие, на котором представлен стенд 1inch, то можете получить немного токенов бесплатно. Просто установите мобильный кошелек от 1inch, покажите его представителю компании, получите от него QR-код. Отсканируйте этот код, после чего вам направят токены 1INCH.
Да, самые внимательные заметили, что у 1inch есть собственный кошелек. О фирменном кошельке и поддержке других приложений для хранения — немного ниже.
Наконец, вы можете получить несколько токенов от других сервисов. В январе 2021 года Coinmarketcap проверил, насколько хорошо его пользователи знакомы с 1inch. Те, кто справился с опросом, получили 3 коина, или около $ 5 на тот момент.
Активная раздача токенов имеет обратную сторону. Мошенники часто рассылают фейковые токены с приставкой 1INCH в названии. Сами по себе токены не опасны, но их цель — заставить пользователя перейти на сайт мошенников. Проверяйте подлинность монет на вашем кошельке и пользуйтесь только официальным сайтом 1inch.io!
Токен CHI
Если вы работаете с Ethereum, то наверняка сталкивались с газовыми сборами — это комиссия за проведение транзакций в пользу самой сети ETH.
«Газ» рассчитывается на основе загруженности сети и вычислительных мощностей, нужных для обработки конкретной операции. Газовые сборы в Ethereum высоки и невозможно их точно подсчитать заранее.
У 1inch есть решение на этот случай — собственный CHI GasToken. CHI — это токен стандарта Ethereum ERC20,привязанный к стоимости «газа» в Эфириуме. Если просто, «Чи» позволяет снизить комиссионные. Вы можете отчеканить (создать) или купить газовый токен CHI прямо на 1inch.io. Как только CHI прибудет на ваш кошелек, активируйте его, если хотите оплачивать сетевые сборы с дисконтом.
1inch для пользователей BNB Chain (Binance Smart Chain)
В феврале 2021 года агрегатор развернул токен 1INCH в Binance Smart Chain (сейчас мы знаем эту сеть как BNB Chain). Благодаря этому пользователи BSC могут обмениваться на 1inch, а сами трейдеры через агрегатор имеют доступ к PancakeSwap и другим топовым сервисам BSC.
Если заглянуть под капот, то это работает следующим образом. Пользователь отправляет токены 1INCH в сеть BNB Chain. Они «замораживаются» в специальном месте — Binance Bridge, а такое же число 1INCH в сети BNB разблокируется. Выглядит немного сложно, но именно так работают мосты.
Другие поддерживаемые блокчейны
После BNB влияние токена продолжило расширяться на другие блокчейны и сети масштабирования. Сейчас вы можете использовать 1inch в ряде блокчейнов с помощью мостов:
- BNB Chain;
- Arbitrum;
- Avalanche;
- Gnosis;
- Optimism;
- Polygon.
Собственный кошелек 1inch
Как и следовало ожидать от крупной платформы, у 1inch есть собственный кошелек. 1inch Wallet выполняет несколько функций. В том числе, те, которые выходят за рамки самого агрегатора:
- мгновенный обмен с помощью агрегатора;
- стекинг и участие в управлении;
- хранение и передача NFT;
- покупка крипты по карте при поддержке партнеров 1inch;
- и прочее.
Несмотря на относительно скромную аудиторию кошелька, он получил позитивные отзывы на мобильных маркетплейсах. Оценка 1inch Wallet на Google Play Market — 4.6 из 5.
Metamask и другие поддерживаемые кошельки
Возможно, вы предпочитаете более привычные кошельки. Площадка поддерживает:
- Metamask;
- Coinbase Wallet;
- Wallet Connect;
- Trust Wallet;
- Portis;
- MyEtherWallet (MEW);
- Formatic;
- Torus;
- Bitski;
- Venly;
- Binance Chain Wallet.
Также служба может похвастать разнообразием доступных программных кошельков:
- Ledger;
- Trezor;
- KeepKey;
- CoolWallet.
Как присоединиться к 1inch? Здесь все просто — залогиньтесь с помощью выбранного кошелька, например, Metamask. Дополнительных действий, вроде подтверждения email, не требуется.
Ввод и вывод средств на 1inch
Сам по себе агрегатор не поддерживает покупку крипты за традиционную (фиатную) валюту. Однако, вы можете найти эту функцию от партнеров 1inch в мобильном приложении 1inch Wallet. В качестве альтернативы вы можете воспользоваться сторонними CEX, обменниками или другими сервисами. В любом случае, если вы хотите торговать на сайте 1inch, подготовьте криптовалюту заранее.
Вам не нужно открывать на 1inch какие-то специальные счета. 1inch — это некастодиальный сервис. Это значит, что у вас не будет проблем с выводом. Полученные при обмене токены сразу поступают на ваш адрес, независимо от того, используете вы 1inch Wallet, Metamask или что-то другое. Свободно используйте полученные токены на Uniswap, PancakeSwap или других площадках, если посчитаете нужным.
Как обменивать токены на 1inch? (практика)
Давайте убедимся, что все действительно так и проведем простую операцию на веб-сайте.
Переходим на 1inch.io. Для удобства язык можно сменить на более привычный русский или украинский. Запускаем веб-приложение — Launch App:
В следующем окне нам предлагают произвести обмен. Но пока рано — нужно подключить кошелек. Нажимаем одну из двух приглянувшихся кнопок Connect Wallet:
В появившемся всплывающем окне соглашаемся с Правилами использования. Здесь же выбираем сеть, которую хотим использовать. Мы выбрали BNB Chain из-за ее быстроты и низких комиссий. Выбираем кошелек — в нашем случае это Metamask, но вы можете выбрать любой из доступных:
Теперь нужно подтвердить в нашем кошельке подключение к 1inch. Это альтернатива регистрации в традиционных веб-сайтах. Вводить email, телефон или что-то в этом роде не нужно:
Мы автоматически возвращаемся к окну обмена. Но теперь у нас отображаются данные профиля: адрес (кошелек), выбранная сеть и баланс. Мы работаем в BNB Chain, поэтому нам нужно немного токенов BNB, чтобы оплачивать сетевые сборы в пользу этой сети:
Теперь выбираем, что мы хотим поменять. У нас есть BUSD и, скажем, мы хотим за них купить больше BNB. Нам нужно испытать функционал агрегатора, поэтому выделим на покупку небольшую сумму — думаем, $ 1. В нашем случае сервис подсказывает, что за $ 1 мы получим чуть больше 0.003 BNB. Также обратите внимание на комиссии — Tx cost: это еще $ 0.99. Сервис предлагает пару решений: найденное собственным маршрутизатором и, в данном случае, второе решение от ApeSwap. Доверимся 1inch.
Даем службе разрешение на обмен BUSD — нажимаем Give permission to swap BUSD. Для каждой монеты такое разрешение нужно давать только раз. В последующие разы, если мы воспользуемся BUSD, эту опцию выбирать уже не будет необходимости — мы сразу сможет перейти к клавише Swap.
Теперь нам нужно согласиться с Правилами сервиса, подтвердив, что мы не проживаем в Запрещенных территориях (США) и не используем VPN. Одновременно в кошельке подписываем запрос на разрешение от агрегатора:
Это будет стоить немного денег.
Транзакция, связанная с разрешением, успешно прошла. Можем убедиться, что все в порядке, заглянув на обозреватель блокчейна — BSCScan. Рекомендуем проверять любые транзакции на обозревателях, чтобы избежать мошенничества или ошибок:
Перед нами откроется окно подтверждения свопа. От нас ожидают, что мы кликнем Confirm Swap:
Остается лишь подтвердить сделку в кошельке и там же оплатить комиссии сети:
Можем поздравить вас с успешным обменом!
Virtual Rates
Давайте заглянем «под капот» сделок. 1inch использует особую технологию — она называется Virtual Rates. Она позволяет защитить пользователей от атаки с опережением. Атака с опережением — распространенное на рынке криптовалют явление. Многие трейдеры, осознанно или нет, становились ее жертвами.
Приведем пример:
На обычных DEX обменный курс зависит от количества токенов в пулах — например, в пулах BUSD/BNB. Итак, пользователь хочет обменять свои токены BUSD на токены BNB. Токенов BUSD в пуле становится больше, а BNB — меньше. Соответственно, меняется курс — токен BNB дорожает по отношению к BUSD.
Но другой участник размещает свое предложение по обмену BUSD на BNB перед транзакцией нашего пользователя. В результате курс меняется до того, как наш пользователь завершит сделку — и он меняется не в лучшую сторону. Тем временем второй участник получает BNB и продает их по завышенной цене.
Для этого и нужны «виртуальные ставки». Участники могут проводить обмен токена A на токен B как обычно. Но для обмена токена B на токен A вводится виртуальная ставка — курс двух токенов на уровне, который был до заключения первой сделки.
Пулы ликвидности
Подобно сервисам в духе PancakeSwap, агрегатор 1inch имеет собственный пул ликвидности. Например, минутой ранее мы обменяли BUSD на BNB. Но DEX, в отличие от Binance и других CEX, сами не держат в резерве эти BUSD и BNB на случай, если кто-то захочет их обменять.
В децентрализованных сервисах за наполнение резервов отвечают сами пользователи. Вы можете направить некоторое количество BUSD и BNB в соответствующий пул. Тем самым вы поддержите резерв для других трейдеров и будете вознаграждены частью комиссий с их транзакций.
Безопасность, служба поддержки и Скайнет
За все время существования 1inch.io не подвергался успешным хакерским атакам. В то же время пользователям рекомендуют быть осторожными с функцией Infinity Unlock, доступной в разделе стекинга. Она обеспечивает «бесконечную» разблокировку токенов, экономя время и деньги, но потенциально может служить лазейкой для злоумышленников.
Хотя от децентрализованного сервиса не ожидаешь особой поддержки клиентов, 1inch позаботилась о наличии разных каналов, куда вы можете обратиться при возникновении вопросов:
- live-чат;
- email: support@1inch.exchange;
- справочник;
- официальные группы в соцсетях.
В вопросах безопасности площадка сотрудничает со SkyNet. Нет, это не тот зловещий ИИ из «Терминатора», который устроил восстание машин.
Skynet — это проект поддержки децентрализованного Интернета. Как он работает и зачем нужен? Когда пользователь работает с веб-приложением 1inch через браузер, то он все еще рискует. Дело в том, что нельзя определить, был ли программный код изменен браузером. Нельзя и вернуться к старой версии веб-страницы. Но это в обычном случае. Те, кто использует одновременно 1inch и SkyNet, могут хранить рабочую версию веб-приложения 1inch в собственном децентрализованном хранилище с помощью SkyNet. Доступ к рабочей версии сохраняется, даже если сам веб-сайт сервиса — в данном случае, 1inch.io — был взломан или отключен. Взаимодействие с 1inch все еще будет возможно через главную страницу SkyNet, доступную участникам этого проекта поддержки.
Регулирование
Если мы говорим о безопасности, то не может пройти мимо регулирования. От децентрализованной платформы не ожидаешь следования правовым нормам. Обычно требованиям финансовых регуляторов следуют лицензированные и централизованные криптобиржи, которые придерживаются политики идентификации клиентов — KYC.
Однако, 1inch следует предписаниям регуляторов. С сентября 2021 года агрегатор закрыл доступ гражданам США, руководствуясь требованиями чиновников.
Минутка развлечений
А мы выходим на финишную прямую. Самое время немного развлечься, и узнать, что в мобильном кошельке 1inch Wallet можно не только проводить транзакции, но и играть.
Автомобильные гонки DeFi Racer Game — то, за чем приходят некоторые в приложение от агрегатора. Цель проста — проехать как можно дальше, не сталкиваясь с препятствиями и собирать игровые монеты. Игровые коины позволяют купить авто помощнее или разблокировать дополнительный функционал. Гонщики также борются в турнирах с реальными призовыми в токене 1INCH.
Плюс и минусы 1inch
Это был большой, но надеемся, полезный обзор. Все, что в наших силах сейчас — кратко подвести итоги. Поэтому поехали!
Преимущества:
- удобный интерфейс;
- безопасность — взломов не было;
- нет дополнительных сборов в пользу сервиса;
- высокая ликвидность и выгодный обмен;
- опции для дополнительного заработка;
- доступ к фиату в мобильном приложении.
Недостатки:
- угроза безопасности от Infinity Unlock;
- транзакции в блокчейне все еще сложны для полных новичков.
Почему 1inch подходит для новичков?
Тем не менее, команда прилагает усилия, чтобы сделать работу с криптой проще. Один из примеров: 1inch с версии 2 позволяет пользователям Ethereum с 0 ETH на счету обменивать токены. Это значительно снижает барьер для входа — просто вспомните наш пример с обменом BUSD на BNB.
Кому подойдет 1inch?
Кроме новичков, платформа подойдет опытным трейдерам. 1inch — это ведущий DEX-агрегатор с самыми высокими объемами ликвидности и поддержкой ключевых блокчейнов. Он предлагает опции для снижения затрат на газ и дополнительный заработок — например, на стекинге и поставках ликвидности.
Рынок DEX-агрегаторов
Как и другие криптовалютные сегменты, рынок агрегаторов DEX развивается. Вы можете найти несколько хороших альтернатив 1inch:
Matcha. Это платформа для торговли криптовалютой с умной маршрутизацией заказов, построенная на 0x. Как и 1inch, Matcha построена на блокчейне Ethereum. 0x — это среда с открытым исходным кодом, которая позволяет сторонним разработчикам и бизнесу создавать продукты с поддержкой оплаты и обмена криптовалютой. Matcha — второй крупнейший агрегатор по объему торгов, и он уступает только 1inch. Изначально Matcha фокусировалась только на сделках с токенами Ethereum. Но сейчас сервис наследует 1inch и поддерживает активы из разных блокчейнов — Ethereum, Binance, Fantom и других.
ParaSwap. Этот сервис выделяется своим подходом к сбору данных и ликвидности. ParaSwap работает только с доверенными площадками, которые используют KYC — специальный механизм идентификации клиентов. Хотя служба действует с 2019 года, наиболее известна она с 2021 года. Дело в том, что в конце 2021-го команда ParaSwap распределила 7.5% поставок собственного токена PSP между первыми 20,000 зарегистрированных клиентов. Общая сумма эйрдропа на тот момент оценивалась во впечатляющие $ 270 миллионов. И это — $ 13,500 на каждого участника.
OpenOcean. Агрегатор OpenOcean отличается от конкурентов тем фактом, что предлагает пользователям лучшие решения, собранные не только на DEX, но и на CEX — централизованных биржах. Пример CEX, с которой работает OpenOcean — Binance, ведущая площадка по объемам торговли в мире.
Заключительные мысли
1inch — один из флагманов блокчейн-индустрии. Сервис справляется с вызовами, брошенными сектору децентрализованных финансов. Главное достоинство проекта — то, как он успешно справился с проблемой нехватки ликвидности на фрагментированном рынке с его десятками бирж и блокчейнов.
Если верить отчету Messari, в перспективе от стартапа стоит ожидать межцепочечный стекинг и другие инновации.
Доступность и выгода для всех — то, за счет чего 1inch побеждает.