Alameda Research настолько влиятельная компания, что равнодушных по отношению к ней попросту нет. Кто-то любит Alameda за будоражащие манипуляции, а кто-то ненавидит. Очень противоречивая репутация складывается вокруг всего, чего касается Alameda Research и в частности Сэм Бэнкман-Фрид.
Чтобы понимать масштабность ситуации — Alameda управляет соизмеримым капиталом в 10% от капитализации всей сферы криптовалют. И теперь представим, что вся эта мощь не просто перемещается по рынкам в любой момент времени, а направляется точечно в слабые места рынка. С точностью снайпера, инструментарием хирурга, словно профессиональный костоправ, они оказывают колоссальное давление на небольшую область рынка, которая нередко под этой тяжестью скоропостижно рушится.
Огромный капитал в руках у ребят, которые не только мастерски обладают всевозможными инструментами кредитования, широкими навыками технического анализа, но и умеют смотреть вперед, далеко вперед. Кто еще додумается создать биржу под собственные нужды, когда столкнется с неудобством и ограниченностью остальных? Да, я об FTX.
В этой статье мы хотим пролить немного света на покров таинственной и молниеносной Alameda Research. Когда ты понимаешь, что может происходить с рынком и кто этим всем заправляет, — принимать важные решения куда проще.
Все это означает, что любая сделка, которую проводит Alameda, потенциально может сдвинуть рынки, или даже навсегда их изменить. Компанию постоянно обвиняют в манипуляцией рынков. В какой-то степени, Alameda ради этого и была создана — обнажить и вскрыть уязвимости рынка, что в долгосрочном периоде оказывает положительный эффект, делая рынок сильнее.
Торговые стратегии Alameda Research
Уже в 2018 году Alameda совершала сделки с оборотом 25 миллионов долларов в день. Как им это удавалось?
Давайте разберем основные торговые стратегии.
Арбитраж
Покупаем задёшево на одной бирже, а продаём — на другой. Настолько просто, что даже не верится .
Среднесрочные алгоритмические стратегии.
Среднесрочная торговля подразумевает, что между покупкой или продажей актива проходит от нескольких дней до месяца. Данный временной промежуток идеально подходит для того, чтобы создать панику на рынке или же встать в лонг, заранее получив нужный инсайд.
Широкую популярность Alameda обрела во многом благодаря среднесрочным спекуляциям на рынке. Вот несколько известных примеров:
Каскад ликвидаций в декабре 2021 - Внимательная Alameda рассчитывает соотношения лонгистов и шортистов на рынке, а затем бьет точно в цель. Сложно предположить, насколько большие деньги им удалось сделать на данном движении.
Манипуляция ценой SOL - Вера в проект и публичный спор приносит x77 Сэму и его команде, а также внимательным зрителям.
Волны страха — Учимся лонговать и шортить с Alameda Research. Легчайшие х5 за месяц, каждый мог. Из-за падения курса waves произошел отток из USDN, можно было наблюдать рост тренда “давление на стей блкоины”.
Сделки и инвестиции Alameda Research
В этой главе мне бы хотелось разобрать в деятельности Alameda как фонда. Ничто так хорошо не расскажет о деятельности компании, как разбор её сделок.
МАНИПУЛЯЦИЯ ЦЕННОЙ
Все мы помним твиты Илона Маска после которых рынок начинает буквально сходить с ума. Одним словом он мог поднять курс Dogecoin буквально со дна, а через пару дней обрушить ещё ниже чем было.
Это лишь один способ манипуляции рынком, но такое возможно и за счёт инсайдов или правильно выстроенной торговой стратегии. Именно об этом ниже пойдёт речь.
Solana
Начнём с $SOL, так как это один из самых известных примеров:
7 января Сэмом Банкманом-Фидом было сделано заявление о том, что цена SOL не опустится ниже 2,05$, и он ставит на это 100 тысяч долларов 1 к 1. Что же позволило Сэму сделать такое самоуверенное заявление?
В 26 марта 2020 Solana собирает 1.7 миллионов долларов на ICO. Alameda нет в списке, но в следующем инвестиционном раунде от 9 Июня 2021 года они преуспевают в качестве ведущих инвесторов.
Предположение: по определенным каналам Alameda смогла получить доступ к ведущимся над Solana разработкам и разглядела в технологии потенциал “убийцы Ethereum”, а после выхода $SOL на биржу стала наращивать позиции в диапазоне 1,5-2,5. Заявление Сэма создаёт пробив уровня 2,5, а 11 и 26 Января откупает по цене 2,6.
Имеющиеся инсайды и накопленные позиции на дне полностью развязали руки для публикации спекулятивных твитов.
Когда у тебя значительная часть доли от токена, не так сложно делать такие заявления.
Reef
Reef обязались предоставить Alameda 80 миллионов в виде своего токена по скидке 20%. После того как первые 20 миллионов поступили на счет Alameda, Reef пошли в прессу и рассказали об успешной сделке с таким гигантом рынка. А вот дальше происходит странная цепочка событий:
1. Alameda переводит все токены на Binance.
2. Reef обвиняет их в продаже токенов и манипуляции ценой.
3. Alameda, в свою очередь, отрицает все обвинения и отказывается от последующей сделки на 60 миллионов.
4. Токен Reef падает на 30%.
Есть две теории:
1. Alameda планировала манипулировать ценой Reef в своих интересах, но их план был сорв ан. Возможно, у них получилось заработать на падении токена из-за срыва сделки.
2. Reef рассекретила сделку с Alameda в публичном пространстве и тем самым нарушила условия контракта, из-за чего Alameda решила избавиться от токенов компании пока цена на хайпе летит вверх.
Ситуации с SOL, REEF, и многими другими по сей день остаются покрыты тайной, из-за чего Alameda имеет скверную репутацию в некоторых кругах. Но одно остаётся неизменным — эти ребята всегда оборачивают ситуацию в свою пользу.
Венчурные инвестиции
Если вы всё еще не знаете, что такое венчурные инвестиции и насколько они могут быть выгодными, то бегом читать статью про Sequoia Capital.
Мы подождём вас тут ;)
Serum
Огромное количество своих инвестиций Alameda Research направляет в проекты, построенные на Solana.
Преимущества децентрализованной биржи Serum:
- Serum позволяет различным приложениям и участникам совместно использовать промежуточное ПО в одном месте. Архитектура Serum прекрасно подходит для модульности. Программы, использующие Serum, будут более гибкими, сохраняя при этом некоторые стандартные принципы проектирования и возможности компоновки.
- DEX построен на основе книги ордеров, не зависящих от ликвидности собственных активов, и предоставляет экосистеме больший источник объединенной ликвидности и общих ресурсов для обеспечения функций торговли.
- Solana позволяет осуществлять торговлю и расчеты менее чем за секунду в дополнение к сверхнизким транзакционным издержкам в размере 0,00001 доллара за транзакцию.
- Токен $SRM позволяет снизить комиссии платформы.
Такой вот интересный проект спонсируется Alameda уже не один год. Весьма полезно иметь партнёра на Solana среди DEX. Не сомневаюсь, что они используют данный сервис на постоянной основе.
Delta one
19 апреля 2022 Alameda закрыла очередной seed-раунд в качестве инвестора. Давайте разберемся, что это за проект и заслуживает ли он внимания?
Автоматизированная ферма на Solana предоставляет для фарма RAY-USDC, SOL-USDC и другие пары. Основной фишкой является упор на рыночно-нейтральные стратегии. Фермеры могут вывести свои активы в любое время, а убытки покрываются за счет продажи активов по усредненной цене. Получается фарм, основанный на принципах хеджирования, с довольно неплохим APY и минимальными рисками потерять свои средства.Например: Если SOL упадёт на 20-30% от своей изначальной цены, то это окажет лишь 1-2% влияния на инвестиционную стоимость Delta.
Имея в партнёрах таких специалистов как Alameda, Delta one могут полагаться на помощь в урегулировании спорных ситуаций на рынке, а также предоставлять свои услуги для фарминга. Alameda делает то же, что и всегда — инвестирует в небольшие стартапы, которые впоследствии использует для своих целей. Чем успешнее будет Delta one, тем больше Alameda будет вливать туда денег, как это было с Solana.
Ещё интересное...
Как-то ребята из Аламеды задонатили на предвыборную кампанию Джо Байдена, интересно, что будет дальше?
В США в декабре 2021 обсудили цифровые активы. В заседании Палаты представителей приняли участие главы таких компаний как Circle, FTX, Bitfury, Paxos и Stellar Development Foundation, велось обсуждение на тему «Цифровые активы и будущее финансов: понимание вызовов и преимуществ финансовых инноваций». Среди всех участников был замечен CEO криптобиржи FTX Сэм Бэнкман-Фрид.
Другими словами, интересы Alameda и FTX стали шире сферы криптовалют и обзавелись более сильным влияние на нее извне. Они напрямую участвуют в формировании законодательства вокруг данного рынка.
Подписывайтесь на канал, и будете вкурсех всех новостей крипто мира.