7 декабря 1973 года вышел сингл Slade «Merry Xmas Everybody». К тому времени команда находилась на пике успеха, и менеджер Час Чандлер предложил музыкантам сочинить «что-нибудь рождественское». Поначалу идея была воспринята без энтузиазма, однако потом Джим Ли, всё же, сочинит куплет (что примечательно – принимая душ); и вспомнит песню, сочинённую Холдером ещё во времена 'N Betweens в 1967-м, тогда в ход не пошедшую. Теперь же из неё позаимствуют припев; Нодди на день откажется от выпивки, и за ночь набросает текст: «Я хотел напомнить о британском семейном Рождестве. Страна была в экономическом кризисе; все бастовали. Я хотел как-то развеселить людей: «Смотри в будущее – оно только начинается!».
Соавторы продемонстрируют песню Чандлеру на акустических гитарах, и отправятся в очередной американский тур. За десять недель до записи Дон Пауэлл серьёзно пострадал в автомобильной аварии (его подруга погибла); однако, барабанщик сумеет восстановиться.
Запись прошла в июле 1973-го в Нью-Йорке. Первая версия музыкантов не устроит. Позже Ли рассказывал: «Мы записывались в Record Plant, расположенной на вершине небоскреба. Мы сказали, что нужно помещение с эхом; нельзя ли использовать холл внизу? Нам ответили: «Это невозможно, там офисы бизнесменов». Тем не менее, мы пробрались в холл; нас там никто не знал, так что люди считали нас сумасшедшими». Для достижения удовлетворившего группу результата потребуется пять дней.
Би-сайдом выйдет «Don't Blame Me», которая в 1974-м войдёт в альбом «Old New Borrowed and Blue». Сингл станет серебряным ещё на стадии предзаказов; спрос в Великобритании окажется настолько велик, что Polydor records придётся выписать 250 тысяч копий из США и 30 тысяч из Германии; со временем продажи в Соединённом Королевстве превысят миллион триста тысяч, сингл станет самым успешным в карьере Slade . Критики встретят запись положительно, сочтя её «танцевальной»: «…когда Slade выпускают рождественскую песню, они мягче, мелодичней, и менее шумные».
«Merry Xmas…» займёт 4-е место в Норвегии и ФРГ; 3-е в Бельгии и Нидерландах; первое в Ирландии и UK Singles. Песню переиздают поныне; в 2020-м она достигла 17-й позиции британского чарта. С такой же регулярностью выходят каверы; среди исполнителей различных версий хита такие звёзды, как The Cure, Spice Girls, Oasis, Girls Aloud, Cheap Trick, L.A. Guns и Робби Уильямс.