Ранее я писал про два метода погашения кредита или займа — аннуитетные и дифференцированные платежи.
Больше постов — в моем telegram-канале Feo education
Смотрите выше, кто не читал, информация очень актуальная и пригодится как в жизни, так и в бизнесе.
Сегодня поговорим про другой метод погашения — через расчет показателя DSCR 🏦
Этот график погашения кредита «привязан» к вашему денежному потоку.
Много заработали — много погасили кредита 📈
Мало заработали — мало погасили 📉
Это очень удобно, когда в вашем бизнесе есть сезонность. Например, у вас небольшая гостиница в Сочи. Летом — все загружено на 95%, а зимой сезон падает и загрузка снижается до 40% 🏨
Так и будете гасить кредит — летом больше, а зимой меньше.
Все счастливы.
Немного теории о DSCR:
DSCR или Debt Service Coverage Ratio — коэффициент покрытия долговых платежей денежными потоками. Формула расчета такая:
DSCR = CFADS / (тело + проценты)
где CFADS или Cash Flow Available for Debt Service — это свободный денежный поток, который может быть использован для выплаты тела долга и процентов.
Как правило, данное соотношение банк устанавливает в размере 1,3.
Все это напоминает уроки математики в школе, да и вообще звучит ужасно. Но суть простая, разберемся как всегда на примере с иллюстрациями ✨
Если вы заработали чистыми 130 ₽, а банк установил требования по DSCR = 1,3, то надо заплатить: 130 / 1,3 = 100 ₽ (включая тело долга и проценты).
Если заработали 260 ₽, то в банк заплатите 260 / 1,3 = 200 ₽.
И так далее.
Этот график погашения кредита «привязан» к вашему денежному потоку.
Если брать наш пример с кредитом в 1 000 000 ₽ на 10 лет под 10% годовых, то на графике вы видите, как график погашения тела и процентов идут параллельно с общим денежным потоком, который мы заработали за период (CFADS).
И отношение CFADS (голубая линия) к телу долга и процентам (черная линия) всегда равно 1,3 (зеленая линия).
Требования банка по DSCR соблюдается.
Кстати, по такому графику мы переплатим 443 500 ₽ процентов.
А вообще, кредиты это круто, если знать как с ними обращаться. Скоро расскажу про финансовый рычаг или кредитное плечо, который может кратно увеличить доходность от ваших инвестиций.