Никогда такого не было и вот опять
Снова нас накрывает финансовый кризис. Имеют они свойство периодически случаться. Примерно, раз в 7-9 лет сталкиваемся мы с этим явлением. Так уж устроен рынок, что постоянно расти он не может, случаются и падения. Это нормально. Рынок "дышит" и за взлетами приходят падения, за падениями взлеты.
С кризисом имеются две проблемы:
- кризис нельзя предсказать
- в кризис сложно сохранить свой капитал
Но, на то они и проблемы, чтобы грамотный человек искал пути их решения. Мы не знаем когда случится очередной кризис, только можем предполагать, что он все-таки придет, как и то, что после него придет период роста. Отсюда вывод: не нужно паниковать в кризис. Нужно быть к нему готовым. Ведь в долгосрочной перспективе, рынок после падения вернется к своим докризисным уровням, и даже вырастит. Наша задача-смотреть на ситуацию шире и не паниковать в моменте. Я не говорю сегодня о заработке в кризис, эта тема будущих статей. Сегодня я пытаюсь разобраться как действовать в кризис, чтобы не потерять свой капитал или его часть. Если мы не можем избежать наводнения, то время, оставшееся до него, стоит потратить на то чтобы, как высказался Г.Греф, "научиться жить под водой".
Жить под водой
Как прожить под водой, или как сохранить свой капитал в условиях кризиса? Деньги в кризис не должны лежать и дешеветь вместе с экономикой. Чтобы сохранить капитал, деньги должны работать, то есть их нужно разместить в инструментах (активах). Активы могут быть рисковые и защитные. Рисковые активы, как правило являются высокодоходными, но в тоже время велик риск их потерять отсюда и название. Высокодоходные рисковые активы это тема будущих статей, сейчас же в условиях кризиса нас интересует сохранение капитала.
Тихие гавани
Значит обратим внимание на безрисковые активы или малорисковые, то есть защитные. Тихие гавани, куда можно спрятать свой корабль во время шторма. Считается, что в кризис рисковые активы падают в цене, а вот защитные сохраняют свою стоимость или даже растут. Я говорю считается, потому что доподлинно нам не известно как поведет себя тот или иной актив в конкретный кризис, который случился сейчас. Мы лишь располагаем знаниями о том, как вел себя актив в предыдущие кризисы и на этом знании основываем свои предположения. Об этом нельзя забывать.
Итак, к защитным активам традиционно относят драгоценные металлы. Например золото. Желтый металл не зависит от банковских ставок, его нельзя напечатать, как бумажные деньги. Можно сказать, что его стоимость несколько оторвана от состояния мировой экономики и движения рынка. Поэтому золото традиционно считается защитным активом в условиях кризиса. В тяжелые для экономики времена его стоимость остается неизменной, а из-за повышенного спроса, даже идет вверх.
К защитным активам также можно отнести облигации. Это долговые ценные бумаги, по которым во время владения выплачивается купонный доход, да еще и по окончании срока владения сумма возвращается займодателю в полном объеме. Самые надежные облигации это облигации государственного займа. В России это ОФЗ (Облигации Федерального Займа). То есть, заемщик платит вам за пользование вашими деньгами, а по окончании срока возвращает занятые деньги. Тут все просто, если Вы даете в займы какой-то компании, покупая ее облигации, то имеется риск банкротства заемщика и невозврата денежных средств. Само собой, если дать в долг государству, то риски существенно сокращаются, вероятность банкротства государства мала, хотя и такое бывает, к сожалению.
Еще одним защитным активом можно считать валюту. Естественно, что в кризис под ударом оказываются все деньги, но валюта стран со слабой экономикой(стран с развивающейся экономикой или стран сильно зависимых от поступления в бюджет денег от торговли различным сырьем) чувствует себя хуже, по сравнению с валютами развитых стран. Для примера можно использовать российский рубл и американский доллар. В кризис рубль дешевеет относительно доллара, по причинам перечисленным выше. Поэтому обменяв рубли на доллары можно уберечь свой капитал. Так как американская валюта более устойчива в кризис.
Диверсификация нам поможет
И на последок самое главное. Защитных активов много. Кроме золота существуют другие драгоценные металлы, кроме облигаций существуют и другие ценные бумаги, кроме доллара существуют и другие валюты устойчивые в кризисные времена. А ведь есть еще недвижимость, жилая и коммерческая. Главное-вложения должны быть диверсифицированы. Другими словами, нельзя хранить все яйца в одной корзине. Это рискованно. Нужно быть максимально гибким. Используйте как можно больше разных активов и риск потерять все и сразу будет сокращен.
Друзья, если данная информация была Вам интересна и полезна, ставьте лайки и подписывайтесь на мой канал. На нем подобная информация публикуется ежедневно и есть возможность ее обсудить.