"Покупай, когда на улицах льётся кровь" - принцип противоположного инвестирования
Вчера читал Андрея Мовчана, выпускника Чикаго, он как раз и напомнил про этот принцип.
Некоторые добавляют "даже если она твоя", намекая, что ваши текущие инвестиции могут в это время также терять в стоимости вместе с рынком.
Я помню как в ноябре 2008 года, когда всё обвалилось, я работал в арабском фонде Falah, со стороны арабов в совете директоров было два молодых парня, на тот момент им было по 27-28 лет.
Так вот, они были шокированы падением рынков и что их портфели в несколько миллиардов долларов просели на десятки процентов.
В этот момент мы подготовили технический анализ и показали, что компании в Казахстане и России упали в стоимости на десятки процентов.
Время было покупать, но арабы в совете директоров заблокировали решение и попросили просто ничего не делать и не присылать cash calls, т.е просто получать зарплату и не предлагать сделок...
Это был первый финансовый кризис в их жизни и они просто не понимали, что делать, а находились в ступоре, не зная, что докладывать своему руководству. Люди просто боялись, что их уволят. Их кстати, потом всё равно уволили...
Так вот в апреле 2009 года (получается 6 месяцев спустя) я приехал в Абу Даби на очередной отчёт и показал, что те акции, которые мы предлагали купить, выросли в цене в 5-7 раз (‼️), на что они сразу сказали - покупай сейчас раз уж они растут!
Когда я это услышал, то понял, что с ними кашу не сваришь и написал заявление.
Просто если акции выросли в 5-7 раз, то инвесторы будут фиксировать прибыль, продавая акции и рост остановится, а может и упадёт, т.е те, кто купили бы в тот момент - купили бы на очередном пике и опять ничего бы не заработали ибо в инвестициях своевременность имеет большое значение.
Таким образом смысл противоположного инвестирования состоит в том, что поведение большинства людей (как мы видим сейчас (🥺😳😷) аргументируется страхом.
Интересную фразу сказал Баффет в этом отношении "Бойтесь, когда другие жадны, и будьте жадным, когда другие боятся", хотя надо признать, что подобная стратегия достаточно рискованна и может занять дольше времени, чтобы отбить свои инвестиции.
——————————-
Теперь что делаем мы на платформе iKapitalist в связи с этим
Сейчас готовится дополнительный функционал по продаже бизнеса, таким образом у вас появится возможность не просто предоставлять финансирование бизнесу, а купить его полностью.