Chapitre II : Diagnostic de la situation de crise de l'organisation.
2.1 Méthodologie de diagnostic de l'état de crise des entreprises avec utilisation de méthodes d'analyse financière.
Actuellement, la majorité des entreprises russes sont dans une situation financière difficile. Les défaillances mutuelles entre entités économiques, la fiscalité élevée et les taux d'intérêt bancaires font que les entreprises sont insolvables. Un signe externe d'insolvabilité (faillite) d'une entreprise est la suspension de ses paiements courants et le défaut de paiement des créances des créanciers dans les trois mois suivant la date de leur exécution.
cet égard, la question de l'évaluation de la structure du bilan devient particulièrement pertinente, étant donné que les décisions relatives à l'insolvabilité de l'entreprise sont prises sur la base de la reconnaissance d'une structure bilantaire insatisfaisante.
Le but principal de l'analyse préliminaire de la situation financière de l'entreprise est de justifier la décision de reconnaître la structure du bilan comme insatisfaisante, et l'entreprise - comme solvable conformément au système de critères, approuvé pour la première fois par la résolution du Gouvernement de la Fédération de Russie du 20 mai 1994 № 498 "Sur certaines mesures visant à mettre en œuvre la législation sur l'insolvabilité (faillite) des entreprises". Les principales sources d'analyse sont le formulaire n° 1 "Bilan de l'entreprise", le formulaire n° 2 "Compte de résultat".
L'analyse et l'évaluation de la structure du bilan de l'entreprise reposent sur les indicateurs suivants : ratio de liquidité actuel ; ratio de sécurité des fonds propres.
La base pour la reconnaissance de la structure du bilan de l'entreprise comme insatisfaisante, et l'entreprise - insolvable est l'une des conditions suivantes :
le ratio de liquidité actuel à la fin de la période sous revue est inférieur à 2 ; (KtL) ;
le ratio de sécurité des fonds propres à la fin de la période sous revue est inférieur à 0,1. (Koss).
Le principal indicateur caractérisant l'existence d'une possibilité réelle pour l'entreprise de rétablir (ou de perdre) sa solvabilité dans un certain délai est le coefficient de rétablissement (perte) de solvabilité. Si au moins un des coefficients est inférieur à la norme (Ktl<2 et Koss<0,1), on calcule le coefficient de recouvrement de solvabilité pour la période fixée à six mois.
Si le ratio de liquidité courant est supérieur ou égal à 2 et que le ratio de fonds propres est supérieur ou égal à 0,1, le ratio de solvabilité pour la période fixée à trois mois est calculé.
Le coefficient de rétablissement de la solvabilité Quoss est déterminé comme étant le rapport entre le ratio de liquidité actuel calculé et sa norme. Le ratio de liquidité courant estimé est déterminé comme la somme de la valeur réelle du ratio de liquidité courant à la fin de la période de reporting et de la variation de la valeur de ce ratio entre la fin et le début de la période de reporting en termes de nouveau calcul pour la période de restauration de la solvabilité, fixée à six mois :
- où Kntl est la valeur normative du ratio de liquidité courant, Kntl = 2,6 - la période de recouvrement de la solvabilité pendant 6 mois ; T - la période de reporting, mois
Le coefficient de recouvrement de solvabilité, qui prend plus d'une valeur, indique qu'il existe une possibilité réelle pour l'entreprise de rétablir sa solvabilité. Le coefficient de rétablissement de la solvabilité, qui prend la valeur inférieure à 1, indique que l'entreprise n'a aucune possibilité réelle de rétablir sa solvabilité dans les six prochains mois.
Le ratio de solvabilité Q est défini comme le rapport entre le ratio de liquidité courant estimé et sa valeur spécifiée. Le ratio de liquidité courant estimé est déterminé comme la somme de la valeur réelle du ratio de liquidité courant à la fin de la période de reporting et de la variation de la valeur de ce ratio entre la fin et le début de la période de reporting en recalcul pour la période de perte de solvabilité, fixée à trois mois :
- où Tu est la période de perte de solvabilité de l'entreprise, en mois.
L'Etat établit des exigences (normes) à la qualité de la gestion de l'entreprise. Si la qualité de la gestion est inférieure à ces normes, la faillite survient. Ces normes, à leur tour, affectent directement la structure et l'organisation du gouvernement d'entreprise interne. Une gestion efficace se forme sous l'influence d'au moins deux facteurs : les normes d'assainissement, de contrôle des flux financiers, etc., établies pour l'ensemble de l'économie nationale, et l'ordre du secteur concurrentiel de l'économie ou du secteur d'activité. L'impact de l'Etat sur un seul des facteurs ne permettra pas d'atteindre le résultat souhaité - augmenter l'efficacité de la gestion dans le secteur choisi de l'économie. Le cadre réglementaire pour la réhabilitation des entreprises devrait comprendre deux groupes de normes : les normes qui s'appliquent aux entités économiques orientées vers le marché et les normes spéciales qui régissent les relations de gestion efficace dans les zones cibles de l'État.
Suite dans la partie suivante.