В большинстве случаев от создателей венчурных фондов ожидают, что они будут открывать инвестиционную компанию за счет личных денег, однако, сегодня это можно сделать и без них. Вот пять способов, как открыть собственный фонд.
Поиск инвесторов
Для начала можно привлечь вкладчиков — партнеров с ограниченной ответственностью, которые будут готовы вложить небольшую долю в общий фонд. Это может быть даже 1-2%. Джоана Рупп, управляющая средствами на сумму в $1,1 млрд фонда Чикагского университета, рассказала, что сегодня многие менеджеры готовы идти на уступки в зависимости от индивидуальной ситуации. И это несмотря на то, что в индустрии порой встречаются определенные стандарты по объему капитала при запуске фонда.
Создатель инвестиционной компании Standish Management Боб Рейнард также придерживается этого мнения. С его слов, на первом этапе партнеры могут внести небольшую сумму, если не могут позволить себе инвестировать большие деньги.
Сокращение комиссии за управление средствами
Исследуйте взносы, которые уплачивают инвесторы за управление их активами в других фондах. В большинстве случаев это небольшие проценты. Для успешного запуска собственного фонда, можно устроить несущественный демпинг, чтобы вкладчики могли направить большую сумму на инвестирование.
Поддерживайте компании, в которые вы уже инвестировали
Венчурные фонды можно характеризовать как организации, которые вкладывают активы в высокорисковые инструменты в ожидании, что поддерживаемые стартапы будут успешными. Однако это не значит, что нельзя инвестировать деньги в те компании, с которыми вы работали прежде в качестве частного вкладчика.
В истории финансов можно найти немало примеров, когда для повышения капитализации фонда управляющие инвестировали активы в уже известные им компании, которые хорошо проявили себя на старте.
Помощь друга
Если у предпринимателя есть возможность обратиться к знакомым бизнесменам, можно попробовать заключить с ними сделку или предложить партнерство.
Бесспорно, такие маневры несут в себе существенные риски и, чтобы нивелировать их, важно предоставить друзьям хорошие условия.
Кредит
Использование заемных активов также можно рассматривать как вариант для старта инвестиционного фонда. Но такое финансирование не совсем удобно по ряду причин. Например, нет никаких гарантий, что инвестиции будут успешными и эти средства удастся “отыграть” назад. Кредит в этом случае все равно придется возвращать. Кроме этого, как мы помним, венчурные фонды уже сами по себе высокорискованные, а займ только добавляет дополнительной ответственности.
Так или иначе, такая практика все же популярна. Для получения кредита лучше обращаться в инвестиционные банки, которые с большей охотой поддерживают управляющих фондов.
Как бы ни поступал инвестор, необходимо понимать, что нет единственно верного метода собрать деньги для запуска собственного фонда. Поэтому важно быть предельно внимательным, изучать инструменты и с осторожностью инвестировать в какие-либо стартапы.