Уважаемые коллеги, добрый день!
Сегодня наш обзор будет посвящен сектору Healthcare США. Мы с Вами рассмотрим справочную информацию по данному сектору, проанализируем динамику и положение отдельных компаний отрасли на текущий момент, проведем отбор растущих и доходных. Дочитав подготовленный материал Вы сможете самостоятельно принять решение о добавлении той или иной акции в свой портфель. (данный анализ отражает субъективное мнение автора и не является торговой рекомендацией!)
💥Наш телеграмм t.me/...est
Справка
В США рынок медицинских услуг более развит и значим, чем в других странах. Расходы на здравоохранение постоянно растут, количество рабочих мест в компаниях, связанных с сектором здравоохранения тоже увеличивается.
Компании сектора здравоохранения заняты производством лекарственных средств, разработкой вакцин, производством медицинской техники и предоставлением медицинских услуг.
В период рецессии акции данного сектора смотрятся устойчиво и могут выступать как защитные активы.
В сектор входит ориентировочно 1157 компаний с общей капитализацией в 4,5 триллиона долларов.
Сектор здравоохранения состоит из шести индустрий:
- Диверсифицированные фармацевтические компании (Pharmaceuticals — Diversified)
- Биотехнологии (Biotechnology)
- Медицинское оборудование, товары и распространение (Medical Equipment, Supplies & Distribution)
- Инновационное медицинское оборудование (Advanced Medical Equipment)
- Услуги здравоохранения (Healthcare Facilities)
- Дженерики и специализированная фармацевтика (Pharmaceuticals — Generic & Specialty)
Анализ динамики и положения отдельных компаний отрасли
Для отбора компаний с хорошими финансовыми показателями мы пользуемся «Скринером» от Finviz.com. В частности, для сектора Healthcare мы использовали следующие параметры:
- маржинальность по валовой > 70%, операционной > 25% и чистой прибыли > 20%;
- рыночная капитализация > 2bln $
Итоги отбора
По итогам анализа отобранных акций они были разбиты на растущие и доходные компании.
Растущие компании:
Доходные компании:
Оценка основных финансово-экономических показателей растущих компаний
Сравнение показателей компаний малой капитализации
Сравнение показателей компаний средней капитализации
Общая сравнительная оценка
Вывод
По итогам анализа финансово экономических показателей в растущую часть портфеля могут быть включены акции Biogen Inc., Exelixis, Inc., Regeneron Pharmaceuticals, Inc., Vertex Pharmaceuticals Incorporated. Акции компании United Therapeutics Corporation не проходят в портфель.
Акции компаний Biogen Inc. и Exelixis, Inc. можно рассматривать к покупке в текущем периоде в объеме, не превышающем 3-5% от депозита. Непосредственные точки входа определяются по техническому анализу.
Ввиду перекупленности, Regeneron Pharmaceuticals, Inc. и Vertex Pharmaceuticals Incorporated. можно рассматривать к покупке на коррекции, в объеме, не превышающем 3-5% от депозита.
Оценка основных финансово-экономических показателей доходных компаний
Сравнение показателей компаний крупной капитализации
Вывод
По итогам анализа финансово экономических показателей в доходную часть портфеля могут быть включены акции Amgen Inc. и Merck & Co., Inc. Дивидендная доходность по ним составляет 6,1% и 2,4% соотвтственно. Акции компании Pfizer Inc. не проходят в портфель.
Акции компаний Amgen Inc. и Merck & Co. можно рассматривать к покупке в текущем периоде в объеме, не превышающем 3-5% от депозита. Непосредственные точки входа определяются по техническому анализу.
Спасибо за внимание, всем удачных инвестиций!
💥Наш телеграмм t.me/...est