Экономика

Россия промышленная: мотор на пределе. Когда смотришь каналы вроде Mashnews, складывается впечатление, что новые заводы в России открывать стали ежедневно. От чугуния до чипов - все новые и новые линии. Это не правда. За 2024-й на баланс прибавили 177 предприятий - то есть не каждый день, а раз в два дня. Апгрейд прежних производств идет еще интенсивнее. Катализатором понятно стал кризис. В 2023-24 инвестиции в хай-тек утроили. Число новых компаний и проектов выросло на 67%. С конвейера пошли не копии, а свои оригинальные решения. Успехи впрочем не валовые, а показательные. Вдруг выяснилось, что при правильной культуре управления и росте автоматизации, цеха ведут себя эффективнее на 30-50%. Если местами поднатужится, выпуск растет кратно. Козырь качественных кадров наконец лег на стол: инженеров на душу населения у нас вдвое больше, чем в США. Сочетая советские заделы фундаментальной науки и технологической школы, ресурсы госкорпораций и частную инициативу, - наши люди не ждут чуда - они его делают. Заданный ориентир технологической суверенности осложняется тем, что в мире забыли как это делается. Потому речь и не стала вестись о замещении всего и вся. Концентрация в критических отраслях: ВПК, энергетика, сельское хозяйство, транспорт и логистика. Стратегия, с прицелом избежать непосильных затрат, в целом процесс запустила. Где успехи наиболее заметны на фоне спроса, подстегнутого необходимостью. Приходится преодолевать главную ошибку 1990-х: развал научно-производственных связей. И дальнейшие перспективы зависят не от отдельных предприятий, а экосистем и цепочек создания стоимости. От разработки ресурсов, до своих станков до ПО для них. Планы включают ~₽4 трлн инвестиций до 2030-го. Слишком амбициозно? Учитывая что в том году было вложено ~₽750 млрд, цифра вполне реальная. Нацпроект "Средства производства и автоматизации" ставит ориентир в 95% самостоятельности в производстве хай-тека. Когда государство выступает спонсором и первым клиентом, принимая на себя риски - это вроде бы хорошо. Но издержки, - это когда 60% заявок на субсидии отклоняют из-за несоответствия формальным требованиям: бюрократический ад аппарат становится зримым тормозом. Часть процессов удалось упростить, списывая на экстренные потребности экономики и СВО. Проблема в том, что в форс-мажоре постоянно работать не получится. Никуда не делись объективные препятствия. Сравнительно дешевая рабочая сила в РФ снижает ценность внедрения автоматизации. Рынок труда консервативен - изъятие рабочих мест противоречит повестке. Доступ к глобальному рынку, чтобы купить и заимствовать технологии ограничен санкциями. Качественных специалистов также дефицит (это общемировая проблема). Высокие начальные инвестиции для малого и среднего бизнеса (тоже как и везде) при недоступном кредите и в целом недостатке денег на рынке. Конкуренция также не исчезла. После ухода западных компаний, в вакуум хлынули китайские аналоги. Доля их оборудования в новых проектах достигла 54%. Китай не делится исходниками, не предоставляет полного доступа к алгоритмам. Новая зависимость - не то, что хочется видеть. Полученный импульс по всем признакам исчерпан. В обработке рост в среднем 1% уже три месяца подряд. Годом ранее было +15%. Чем еще цифры не радуют, так это контекстом. В этом веке пауза или спад в обработке были в кризис-2009, рецессию-2015, локдаун-2020 и шок-2022. Теперь вот снова. Наша промышленность выходит на плато текущей модели. В чем она? Китай строит автоматизацию через масштаб и центральную координацию. США через щедрую оплату инноваций. Россия через вынужденную адаптацию. Минусы? У Китая зависимость от цепочек поставок. У США показалось дно финансового колодца. У РФ - сама концепция совершить прыжок, на который у других ушли десятилетия. При этом не изменив систему и не решая груз попутных проблем. #роботы #нацпроект #импортозамещение #будущее

Давно пора отправить на свалку "ВВП". Мировая экономика, измеряемая сейчас в долларах, - это как взвешивать слона во время его прыжков на батуте. Абсурд. Но нет, расчет ВВП - священная корова, бредущая по шоссе и которую никто не смеет трогать. Метрики постиндустриала включают в национальный доход женский маникюр, стрижку собак, налоги на крипту, гонорары рекламщиков, юристов и блогеров, эмиссию Центробанков, инфляцию, спекуляции финансовых рынков. Все кидаем в одно корыто, бодро мешаем, выдаем цифру. Еще более странно определять уровень жизни в стране. Удаленное соревнование бодибилдеров, которые прислали чек с размером купленной рубашки. Даже добавление ППС (паритета покупательной способности), который якобы уравнивает стоимость жизни, здесь не спасает. Он всё ещё привязан к ценам, а те - к политике, субсидиям, бизнес-моделям, международным потокам, монополиям и прочему. При том что сейчас есть реальная и логичная альтернатива. Физика, не подверженная манипуляциям. Вопрос не сколько тэнге заработано за год, а сколько энергии потреблено. Без энергии нет света, отопления, производства, транспорта, связи. Киловатт-часы, которые держат города и каждое домохозяйство - это отнюдь не абстракция. ВВП в долларах скрывает такие различия, тогда как ВЭП раскрывает их как на рентгене. Вы не можете "напечатать" энергию. Не можете ее взять в кредит и мультиплицировать. Киловатт-час в Нигерии и в Норвегии совершает одну и ту же работу, неважно сколько он стоит нет, очень важно. Люксембург имеет ВВП на душу населения ~$130 тысяч, выше всех в мире. Энергопотребление на каждого - 6,8 МВт·ч в год, что ниже, чем у Болгарии и Мексики. Почему? Во многом потому, что это финансовый хаб, отмывающий деньги. Которые учитывают в балансе. Физического хозяйства, где нужно добывать, что-то выпускать, превращать топливо в свет и тепло - там этого просто нет. За последние 30 лет энергетическая карта мира заметно перевернулась. Центр тяжести переместился не к тем, кто стал богаче в долларах, а кто начал больше производить, строить и двигать. Например, после развала СССР энергопотребление России рухнуло на 30%. Западные победители в то же время достигли своего пика энергоэффективности. А затем графики пошли в разные стороны. РФ отыграла весь прежний провал и прибавила 20%. Штаты всего +6%. Европа с ее "зеленым" переходом минус 12%. Впрочем, это не главное. Китай с тех пор вырос в 5,7 раза. На сегодня энергопотребление в ТВт-часах у Китая - 9 000, у США - 4 000. Кто в мире экономический лидер вопросов нет. Индия также выросла в 3,8 раза и заняла третье место. Россия идет четвертой. Дальше территория нюансов. На душу населения в Штатах цифры все еще в 4,5 раза больше, чем у Китая. В Индии, несмотря на ее масштаб, потребление в 5 раз ниже среднемирового (на уровне Европы эры Луи де Фюнеса). И гонка за соседями для нее вопрос не экономики, а снова физики. Споры о ВВП, инфляции и ставках в крипте - это о заработках на бумаге. ВЭП - показатель, насколько активно хозяйственная система работает. Реальная сила - в амперах и джоулях. Счёт в банке - это хорошо. Своя готовая (или строящаяся) электростанция - в перспективе гораздо лучше. Впрочем, энерго-неравенство создает свой объективный тип расколов. Среднее потребление в мерзлой и пустой Исландии с 312 МВт·ч на человека в год и тропической сельской Бурунди с ее тремя - это разные планеты. В странах без стабильного тока в розетке, царит не бедность, а отсталость. Несмотря на смещение центров равновесия, в остальном разрыв между странами по шкале ВЭП сокращается неохотно. За 30 лет та же Африка почти не увеличила энергетику в пересчете на человека. Допустим, по демографии она сейчас лидирует. И население континента вырастет до двух миллиардов. Но при текущих гигаваттах регион этот потенциал не сможет реализовать. В этом плане энерго-метрика гораздо лучше, чем ВВП, настраивает восприятие и позволяет делать прогнозы. #экономика #энергетика #ВВП #будущее

Эра Новой войны: давить, душить, дробить. Глобализация долгое время считалась синонимом прогресса: себестоимость производства упала в разы, у каждого есть шанс на нишу, в которой он лучше всех. Но мир, построенный на разделении труда и взаимозависимости показал: чем сложнее система, тем опаснее терять хоть один элемент. McKinsey посчитал, что средний продукт проходит через 5-7 стран на пути потребителю. Где сбой в любом звене логистики запускает цепную реакцию. В 1973 году нефтяной кризис стал результатом зависимости от одного ресурса и одного региона. Сегодня мы перед вариантом уже с тысячами ключевых ресурсов, производств и технологий. Точной карты международной сети нет и последствия сбоев постигаются постфактум. Например, в 2020 году из-за нехватки упаковочной пленки из Бельгии, в Германии не смогли выпускать тесты на коронавирус и больницы не могли работать. Как такое считать? Есть обратная сторона. В тайваньском кейсе звучит постоянно послание: раз на острове выпускают 90% передовых чипов, тем самым у него неприкосновенность от своей незаменимости. Тайвань в свою очередь на 100% зависит от голландской фотолитографии. А та на 100% от редкой японской смолы для литья масок. По сути, у большинства стран есть уникальность. В этом случае глобализм на принципах "навредишь мне - сломаешься сам" должен идти в сторону баланса. Где партнерство очевидно выгоднее конфликтов. Значит, всеобщая неприкосновенность? Нет, утвержден ровно противоположный тренд - система сдержек и противовесов пришла к схеме взаимного шантажа. Которая уязвима к манипуляциям, а козыри только у крупных игроков. Политика, включающая экономические, торговые и обычные войны - это классика из XIX века. Правда с лучшими инструментами и большими последствиями. Берем гипотетический пример. Допустим, в островном туристическом раю к власти приходит либеральная оппозиция. Она приватизирует медицину и отменяет социальные выплаты. Загадочным образом на остров проникает заразная болезнь. Через пару лет в организованную там чумную зону никто уже не едет, экономика схлопнется. Элементарная двухходовка. Усилим сценарий. 90% всех дженериков и лекарственных компонентов идут в мир из Индии и Китая. Через политическое давление, санкции и диверсии здесь можно жестко усложнить работу производителям. Оставить планету без антибиотиков, скажете, немыслимо? Только если считать, что интересы обычных людей учитываются теми, кто принимает подобные решения. Морали не место в подобных играх. Либерия и Гаити, - десятилетиями безнадежно нищие районы даже по сравнению с бедными соседями. Их никто специально не топил, просто курируют кретины. Когда цель - именно задавить кого-то, для цивилизованных лиц стоп слов не существует. Из России шло 15% международного ресурсного трафика. Как это остановило от организации и затем эскалации конфликта против нас? Номинально союзный ЕС принудили поддержать торговую блокаду, которая заведомо била в первую очередь по производству и уровню жизни европейцев. Парадокс, но ни подобные случаи, ни пандемия, ни развитие ситуации в целом, не ввергло экспертное сообщество в состояние паники. С призывами срочно пересмотреть схему, начать децентрализацию, множить альтернативные поставки, снижать критические зависимости и пр. В то время как тикает обратный отсчет для колоссального коллапса финансовой надстройки. За которым по цепочке последует падение экономик и общего уровня жизни на планете. Особенно контрастного в странах "элитного потребления". Об этом подробнее во второй части. США вполне четко показали, как именно они будут решать ситуацию. По аналогии, когда группа туристов убегает от медведя, не обязательно бежать быстрее медведя. Хватит скорости лишь чуть быстрее остальных. Впрочем, повышая ставки, они вынуждают к жесткой игре и других. Хуситы не сами по себе столь дерзкие. А Францию из Африки негры не по своей инициативе и не своими силами выгнали. (Продолжение следует…) #политика #экономика #глобализм #ВТО #торговля

Эра Новой войны: "Вперед, на дно!". Мировая экономика 150 лет двигалась по колее циклов: подъем, перегрев, спад, восстановление. Черный понедельник 1987-го и обрушение 2008-го заканчивался одним и тем же: увеличением долга, новым импульсом и выходом на восходящую траекторию. Но долга превышающего 350% ВВП, такого уровня кредитов человечество еще не видело. Прошлые кризисы решались за счет будущего; сегодня будущее уже заложено в прошлом. Отображается это так: добавления $17 трлн кредитов хватило на то, чтобы реальная покупательная способность осталась на уровне 2019-го. Сейчас золотой миллиард потребляет ~50% мировых энергоресурсов, ~57% всех промышленных товаров, 68% электроники. Для развивающихся стран экспорт на их рынки - основа. В 2024 году Китай впервые за 30 лет сократил свое производство. Падение на 2,1% довольно четко коррелирует с цифрами идущего спада в ЕС. Страны-экспортеры ресурсов и товаров, построившие инфраструктуру и экономику под постоянно растущий и высокий спрос внезапно увидели впереди массивный тупик. При их модели, когда машина роста останавливается, она не просто замедляется - она начинает рассыпаться. Обороты падают, рабочая сила теряет доходы, собственный рынок - покупателей. И далее по спирали. При том, что расходы на логистику, энергию, сырье, технологии - неотменяемые, а рост рисков и падение оборота ведет к повышению затрат, то себестоимость всего выпускаемого наоборот растет. Цена морских перевозок во время локдаунов выросла в 10 раз! Затем снизилась, но все равно втрое выше чем до кризиса. Так что, когда спрос у избранных стран пойдет вниз, производители не будут снижать цены - они просто не выживут. Так что начнется парадоксальная фаза: дефляция спроса при инфляции издержек. Только это не привычный кризис перепроизводства, а системный коллапс текущей модели потребления. Что произойдет, когда спрос на "избыточные" товары упадет на 50%? Можно попробовать посчитать по метрике т.н. ловушки среднего дохода. Это показатель среднего уровня подушевого дохода в развивающихся странах. Достигнув которого их рост замедляется а затем выходит на плато: ниша в глобальной экономике найдена и освоена. Например, в РФ зарплаты около $750-790 уже 20 лет. В такой схеме внутренние доходы упадут пропорционально роли торгового баланса. Для кого-то на 10-15%, для других на 40-50%. Можно сделать умозрительное предположение. Финальное оформление глобализма шло в 1990-е и в завершилось к 2007-му. Любая страна может откатить себя на 15-25 лет назад, посмотреть как жилось в ту эпоху и представить возврат туда. С историческими параллелями сложнее. Нечто подобное происходило во время Великой депрессии 1930-х. Тогда торговля у США сократилась на 66%, производство на 40%. С безработицей в 25% и с общим голодом боролись созданием трудовых армий, за еду строивших автобаны. Когда развалился соцблок, РФ в 1990-х потеряла половину производств. Люди тоже выживали как могли: нищета, разруха, криминал. Но тогда рядом был процветающий Запад, дающий ориентиры и твердую валюту через импорт-экспорт. А еще перемены в стране включали надежду. Что делать сейчас? Попытки экстренно строить автаркии сильно запоздали. Штаты взяли курс на реиндустриализацию. Но дублирование азиатских заводов - это тупик. В принятой экономической модели они заведомые банкроты. Почему? АвтоВАЗ вышел на автономию, повысив ценники на выпускаемые машины вдвое за 4 года. И это наиболее позитивный сценарий, мало кому в мире посильный. Главный же аттрактор для всех остальных будет включать рост цен и расширение бедных слоев, где в разряд избыточного будет попадать почти все, кроме еды. Девяностые везде! В мрачной картине есть скрытый оптимизм. Не в том, что кризиса не будет - он неизбежен. А в том, что подобный катализатор помогает свернуть с магистрали потребления на дорогу адаптации. Ускорить переход на шестой технологический уклад, с более сбалансированными и экономичными моделями. #кризис #экономика #потребление #будущее #рецессия

Кризис коллективного Запада: дефицит "ресурсян" Современный мир захвачен идеей прогресса. Но что оно значит? Потребление? Рост ВВП? Уровень интернет-покрытия? Истинное развитие - не то, что подсчитывают на конец года, а что формируется годами. Именно здесь у "развитых" стран противоречие между показателями и потенциалом. Индекс развития ООН, индекс счастья и прочие мониторинги строятся на метриках потребления, доступности благ и уровня жизни. Только стабильное лидерство стран вроде Финляндии, Исландии и Дании насколько отражает реальное движение цивилизации? Параметры качества человеческого капитала бесспорно ключевые. Термин применяется везде, от бизнес-планов до национальных стратегий. В действительности он сводится к показателям вроде числа дипломов и патентов. Тем временем считать нужно, кто и чем занимается. В динамике. Вопрос среднего уровня населения относится не к моральному превосходству страны. Если построена серийная подготовка людей к тому, чтобы продуктивно работать не только на здесь и сейчас, но и на будущее - это конкурентное преимущество, с которым мало что сравнится. В основе западного кризиса лежат две уязвимости. В странах с высоким уровнем образования зафиксирован рост умственной инертности. В ОЭСР в 2024 году уровень безграмотных (не умеющих читать и считать) выпускников: в Германии - 14%, во Франции - 17%, в Штатах - 21%. При наличии минимальных пособий Eurostat отметил, что в группе до 30 лет готовых усердно работать в непростых условиях, желающих упало с 45% в 2000 году до 19% в этом. Индустриализация как фактор сама тает. С начала 00-х годов доля промышленности в ВВП Германии упала с 28 до 21%, во Франции — с 18 до 12%. В США ниже 10%. А ведь именно там формируются люди, решающие конкретные задачи. Мир виртуальных профессий и комфортных условий не требует глубины знаний, а рождает поколение неподвижных умов. Элитаризм как основа развития - красивая, но не точная метафора. Да, таланты дают прорывы. Но успех - результат массового участия. Королёв был гений, но космос покорили сотни тысяч инженеров, рабочих и ученых. Есть инструменты, которые работают на повышение качества "ресурсян". Императорский экзамен с VII века строил вертикаль в Китае на основе конкурса: треть была выходцами из низшего класса. Мотивация учиться, чтобы выйти в люди, самая устойчивая модель социального лифта в истории. Индустриализация в СССР - пример форсажа технологического перехода. США XX века, где служба в армии оплачивала учебу за 20 лет подняла среди мужчин долю с дипломами с 5 до 25%. Но прогресс - это не цифры в отчетах, а еще и общественная энергия. Исправлять демографию через вливание "свежей крови"? 50 млн мигрантов в ЕС - это не образованные носители чужой культуры, т.е. агенты хаоса. В РФ есть схожий риск. Пусть по данным от ФМС ~60% приезжих из СНГ имеют среднее специальное и высшее образование, но это все равно нагрузка на социум. Даже если их адаптация идет через труд, а не пособия. РФ и так прошла через болезненный этап после распада СССР. Однако 25 лет идет медленный, но подъем. Студентов технических специальностей +34% за 10 лет. Переквалификация у взрослых +40% за 5 лет: человеческий капитал идет по видимой модернизации. Плюс СВО выступило катализатором пассионарности. Причем почти наполеоновской меритократии. Тот правда своих генералов королями назначал, а у нас до зам губернаторов доходят. Но еще не вечер. Апгрейд социальных лифтов требуют сложного управления, культурного контекста и экономической базы: формирование качественного человеческого капитала начинается задолго до раскрытия его полного потенциала. Но уже видна очевидная разница в подходах. В одной онтологии есть рынок, где функция человека - потреблять. В другой человек - ключевой ресурс, определяющий будущее. Который надо воспитать, обучить и правильно использовать. Оба подхода сугубо объектные. Но если сейчас Европа и США по-прежнему штампуют "потребителей", РФ все же видимо хочет получать "создателей". #будущее #образование #миграция #кризис

Возвращение "Американской Мечты" Концепция «страны возможностей» обещает принцип социальной мобильности: каждый человек, независимо от своего происхождения и стартовых условий должен иметь возможность достичь процветания. Найти и раскрыть свои таланты усердным трудом. В теории звучит универсальной формулой успеха. На практике требует контекста. Например, освоения с нуля целого континента в условиях технологического перехода и неограниченной демографии. Поскольку сейчас подобных вариантов не наблюдается, приходиться использовать что есть. Если конкретнее, чтобы открыть окно возможностей для одних, необходимо перераспределить ресурсы от других. Это уже не вопрос эффективности, а выбора политик. Какие именно группы получат больше, а какие — меньше. Это может происходить через налоговые системы, госпрограммы или экономические реформы. Белый дом сейчас устраивает тектонические толчки как для своей, так и для глобальной экономики, чтобы изменить ситуацию, ведущую Штаты к неизбежному дефолту. Рекордные за целый век ралли на американских фондовых рынках, причем как в красную зону, так и в зеленую, — это еще самая невинная реакция, источник инсультов только лишь для брокеров и хедж-фондов. В Овальном офисе открытым текстом озвучили: пусть будет экономическая катастрофа, нам на это наплевать. Эффект нетипичный, поскольку исторически элиты работают как консервативный элемент. Если миропорядок вынес их на вершину, с какой целью его менять? Впервые на нашей памяти возникла команда, которая заранее (нет не готова), она с ней смирилась. Почему? Потому что отрефлексировала системную проблему. Госдолг в $36 трлн – это не следствие неправильного управления. Так устроена вся модель. Откуда дефицит бюджета в стабильные $2 трлн ежегодно? Он идет из множества корзинок, которые суммируются неприятным образом. Вычеркиваем из уравнения гипертрофированные военные расходы. Берем программы грантов для бедных студентов в $120 млрд. Годная инициатива? Нет, раздувание бюджета на образование, повышает ценники на услуги всех ВУЗов. Аналогично через MedicAid сделан пузырь в секторе медицины. Пропорционально надо повышать социальные выплаты, чтобы все это оплачивать без угрозы голодных бунтов. И далее по списку. США устроены так, что не могут жить по средствам. А брать кредиты к 2025 году оказалось больше не у кого. Радикальная смена курса, через введение пошлин вернуть ранее работавший протекционизм и уровень автономности - вполне здравая политика. Спровоцировать перезагрузку, найти дно, чтобы от него оттолкнуться, – тоже логичная идея. Один нюанс. Доля производственного сектора в ВВП Штатов ~11%. Вся выручка обрабатывающей промышленности ~$3 трлн. В части, создающей добавленную стоимость их экономика не в 10-20 раз больше российской. А всего вдвое. Все остальное – это услуги и игры с финансами. С учетом разницы населения, РФ превосходит Штаты в доле людей, занимающихся делом. Нацеленность команды Трампа исправить нездоровый тренд очевидна. Только по их действиям не вижу признаков, что они действительно все просчитали. Мягкой посадки по определению быть не может. Среднедушевые доходы по миру (в самом простом исчислении, где делим ВВП на численность населения) составляют ~$10 тыс. в год на каждого. В США этот показатель – $80 тыс. Так что для честной конкуренции на размере банально зарплат, текущий уровень жизни американца надо будет уронить в восемь раз. Это арифметика. Делаем поправку, что уровень Джини там 0,5: в среднюю температуру по больнице зачитывается верхний 1% миллионеров, значит падение качества жизни для обывателя надо снизить уже в 12 раз. Можно ли в таких условиях жить? Разумеется. Большинство же на планете выживают без шкафа с кроссовками, трехэтажного холодильника и двух автомобилей на семью. Но пережить крадущийся контраст будет там ой как непросто. Как это скажется на стабильности USA (Объединенных Государств Америки)? Третий месяц хрустим попкорном, смотрим дальше. #США #тарифы #пошлины #биржа #доллар #конец