Чтобы оценить риски отдельных инвестиционных инструментов мы моделируем их доходности, добавляем дополнительные плохие случаи в «хвосты», получаем распределения доходностей, моделируем взаимосвязь (корреляции) между ними. Все это делается для каждого инвестиционного горизонта. Эти данные используются, чтобы сформировать оптимальные портфели (доли разных активов) для подходящего под конкретную инвестиционную цель и самого инвестора профиля риска. Очень сложно. Давайте попробуем проще. В каждого человека «встроен» довольно точный определитель инвестиционного риска...