207 подписчиков

Один из наиболее перспективных рабочих процессов Web3, который целесообразно полностью передать автономному агенту, — управление ликвидностью в децентрализованных финансах (DeFi) на автоматизированных маркет‑мейкерах (AMM).

Почему именно этот процесс?

Высокая частота операций

AMM (например, Uniswap, Curve) требуют постоянного ребалансирования пулов ликвидности для:

минимизации impermanent loss;

оптимизации доходности от комиссий;

реагирования на изменения цен активов.

Человек физически не способен отслеживать рынки 24/7, а агент — может.

Чёткие математические критерии

Стратегии основаны на формализуемых правилах:

расчёт оптимального соотношения активов в пуле: \frac{x \cdot y = k} (инвариант Uniswap);

оценка спредов и арбитражных возможностей через сравнение цен на разных DEX;

расчёт APY с учётом комиссий и токенов управления.

Это идеально для алгоритмического исполнения.

Низкий порог ошибок при автоматизации

Агент исключает:

эмоциональные решения (панические продажи/покупки);

задержки из‑за человеческого фактора;

ошибки ввода данных.

Интеграция с ончейн‑инфраструктурой

Агент может:

напрямую взаимодействовать с смарт‑контрактами через RPC‑запросы;

мониторить события блокчейна (например, изменения резервов пула);

автоматически подписывать транзакции при выполнении условий.

Масштабируемость

Один агент способен управлять десятками пулов на разных протоколах одновременно, что невозможно для человека.

Пример сценария работы агента

Мониторинг:

Агент отслеживает цены токенов A и B на Uniswap и централизованных биржах.

Анализ:

Вычисляет арбитражную возможность:

Спред=PCEXPDEX−1>порог

где PDEX — цена на AMM, PCEX — на CEX.

Исполнение:

Если спред превышает порог, агент:

инициирует своп на AMM;

выводит прибыль в стейблкоинах;

реинвестирует часть в пул ликвидности.

Ребалансировка:

Каждые N часов пересчитывает оптимальное соотношение A:B в пуле, чтобы минимизировать impermanent loss.

Почему это выгодно?

Доходность: Автоматизация увеличивает APY на 10–30% за счёт оперативного реагирования.

Безопасность: Агент работает через подписанные смарт‑контракты без хранения приватных ключей.

Прозрачность: Все действия записываются в блокчейн, что упрощает аудит.

Ограничения и риски

Фронтраннинг: Агент может стать целью MEV‑ботов. Решение — использование приватных транзакций.

Смарт‑контракт‑риски: Необходим аудит протоколов, с которыми взаимодействует агент.

Волатильность: Экстремальные рыночные условия могут привести к убыткам даже при автоматизации.

Итог: Управление ликвидностью в DeFi — идеальный кандидат для автономного агента, так как сочетает повторяемость задач, формализуемые правила и высокую ценность быстрого исполнения. Это позволяет максимизировать доходность при минимизации человеческого участия.

2 минуты

Вчера