1557 подписчиков
Новый, но успевший заявить о себе, крупнейший онлайн-ритейлер выходит на IPO, открывает книгу заявок.
Ценовой диапазон 200 - 210 руб.
Это ниже справедливой оценки аналитиков.
▪️Всёинструменты предлагает 12 % от общего капитала компании и всех находящихся в обращении акций.
▪️Начало формирования книги заявок сегодня - 27 июня 2024 года.
Окончание - 4 июля 2024 года.
Возможно более раннее закрытие книги заявок, по заявлению компании.
▪️Старт торгов планируется 5 июля.
Тикер - VSEH.
▪️Участвовать в IPO смогут как квалифицированные, так и не квалифицированные инвесторы.
▪️Акции будут сразу включены в первый котировальный список ценных бумаг МосБиржи.
▪️Компания делает сделку в формате cash out, то есть весь дисконт при продаже на IPO берет на себя акционер. Сама компания не использует возможность cash-in (не выпускает новые акции под первичное размещение), как это периодически делают другие компании, в связи с тем, что не нуждается в этом компоненте: рентабельность компании и денежный поток достаточные для развития без привлечения средств в рамках сделки.
▪️ Компания нацелена на долгосрочных инвесторов: оценка P/Sales 0.8х (по верхней границе диапазона). Сравнивая с тем же Ozon, отметим, что вторые имеют оценку почти 2х.
Как писал ранее, рынок DIY - растёт и развивается стремительными темпами, особенно в B2B направлении, а Всёинструменты значительно опережает конкурентов. Выход в публичное поле усилит этот разрыв, давая компании возможность ещё более кратного усиления позиций и масштабирования, доверия клиентов, инвесторов и желающих сотрудничать с крупнейшим онлайн-игроком.
Открытый прозрачный бизнес, адекватная оценка, потенциальная дивидендная история - всё это делает компанию Всёинструменты интересной не только для участия в IPO, но и для рассмотрения на долгосрочную перспективу.
Известия сообщают, что книга заявок уже переподписана по верхней границе
#VSEH
1 минута
27 июня 2024