14 подписчиков
РФ рынок: что нас ждет сегодня
Пока все отдыхают, биржа работает. Сегодня не исключение - работаем!
В субботу индекс мосбиржи вырос на 0.5%
Доллар вырос на 0.4%
Нефть торгуется на $88.
Компании:
1)МТС: выкупаем иностранцев
Правкомиссия одобрила МТС выкуп до 4.2% компании у иностранных акционеров по цене 95 рублей (при текущей в 312).
Теперь выставят оферту иностранцам, наверное даже выкупят все акции в рамках разрешения.
Выкуп акций позволит увеличить прибыль на акцию на 4.3% в случае их погашения. Хорошая новость, выкуп с таким дисконтом для акционеров даже круче дивиденда.
Из интересного, следующим могут разрешить выкупить Лукойлу - на этом бумага пробила 8000 на вечеркой сессии.
2)Сургутнефтегаз: вагончик с деньгами
Компания представила РСБУ отчет за 1кв 2024.
Выручка составила 650 миллиардов рублей.
Чистая прибыль составила 268.5 миллиардов рублей.
Самое важное:
1)Увеличили долю рублей в кубышке где-то до 1/3.
2)кубышка составляет 5.8 триллионов рублей.
3)2.5 рубля за 1кв дивиденда уже заработали.
6 рублей дивиденда на процентах и основном бизнесе заработают за 2024, с другой стороны дивиденд жду повыше, ибо по рублю я скорее медведь чем бык.
Если доллар будет 100 рублей, то дивиденд будет 9 рублей (16.3% доходности если считать к цене акции после отсечки) - гэп может быть закрыть быстро.
Еще 12 рублей заплатят этим летом - бумага с самой большой дд в моменте.
Хорошая защитная история от девальвации рубля.
Бумаг с див. доходностью в 30% на горизонте полутора лет на рынке нет - в том числе среди голубых фишек. Продолжаю удерживать в стратегиях.
3)ММК: дивиденды
Компания заплатит 2.75 рубля дивиденда на акцию по итогам 2023 года (5% дд).
Решили не тратить подушку и не нервировать Белоусова, и перейти на скромную выплату - заплатили только 100% FCF за 2023.
Хотя кэша у них много - 1/4 капитализации - направят на CAPEX?
Пока бумага остается самой дешевой в секторе, учитывая небольшие дивиденды в сравнении с конкурентами, дисконт может сохраняться и дальше.
4)Фосагро: прибыль под давлением.
Компания представила МСФО за 2023 год.
Выручка упала на 22.7% до 440.3 миллиардов рублей
EBITDA упала на 29% до 183 миллиардов рублей.
Чистая прибыль упала на 53% до 86 миллиардов рублей.
FCF упал на 30.3% до 70.2 миллиардов рублей.
Пока так себе дела. Цены на газ в ЕС рухнули, вслед за ними пошли и удобрения (большая часть себестоимости в них - энергия).
Заплатят 82 рубля дивиденда за 4кв (1.2% дд).
Бумага торгуется за 5.2 EV/EBITDA, не сильно дорого, но пока и идеи здесь не видно. Котировка около справедливых значений, для появления привлекательности, нужен рост цен на газ в ЕС.
Резюме:
Выходные продолжаются, так что ликвидности на выходных не будет. С другой стороны людям скучно, деньги после МТС банка есть - покупки вполне возможны.
Думаю, ближайшие пару недель будут зелеными - главное чтобы налоги не испортили настроение инвесторам.
Также в субботу были разочарования в Мечеле на отказе от дивидендов (уже на 1/3 преф от хаев упал - жаль оптимистов из БКС), ОАК проводит допку (в пользу мажоров) на чем тоже валится вниз.
А как вы проводите свои майские?
Я вот поеду в отпуск, так что со среды посты могут не регулярно выходить.
2 минуты
29 апреля 2024