7 подписчиков

Идея в X5 Retail Group в Fin_coffein от 25 марта🤓

Как писал в предыдущем посте, у идеального кандидата в портфель есть две особенности:

1. Качественный растущий актив

2. Цена с дисконтом

Последний отчёт $FIVE указывает, что компания по-прежнему растёт и недооценена. И пока многие смотрят на график, боятся и говорят, что уже ДОРОГО И ПОЗДНО, я предлагаю посмотреть на цифры и факты 🤔

Посмотрите на рост выручки по годам (см. первый график) – бизнес стабильно и непреклонно растёт 🚀

И всё это выливается в рост чистой прибыли (см. второй график) 🚀

Уже два этих графика должны вызывать экстаз у любого инвестора традиционной финансовой ориентации 🤩

Признаки качественной компании на лицо:

1. Частная компания с эффективным управлением

2. Стабильно растущий бизнес

3. Защитная отрасль (кушать нужно всем и всегда)

4. Есть перспектива дальнейшего роста

5. Бизнес защищает от инфляции

Подробнее про цифры 👇

Пусть для расчётов цена акции сейчас 2820 рублей.

За прошлый год уже заработано 332 рубля, что раньше могли бы выплатить на дивы, и доходность бы составила 11.8%, что много для такого бизнеса 💰

Кроме того, в ней 427 рублей - это кэш на депозите, который пока не могут выплатить акционерам за прошлые периоды. И если выплатят, а вроде как именно это и хочет сделать компания, то получается +15% дополнительных дивов 🤔

Получаем суммарно может быть выплачено почти 27% дивидендов. Путь разово, но тем не менее 💰💰💰

И даже если не выплатят, то по закону сохранения денег, они не исчезают, а пойдут либо на расширение бизнеса, либо на снижение долга… Что даже лучше для трушного инвестора, чем дивиденды 🤓

Напомню, это всё в РАСТУЩЕМ И ЗАЩИТНОМ секторе 👍

В наши времена надёжность бумаги играет большую роль особенно в периоды потрясений. А тут, как говорится, купил и посматривай на отчёты раз в квартал 👌

Да это не ракета, но это бумага, купив которую сейчас, можно спать спокойно, зная, что эти ребята заработают деньги и рынок никуда не денется и будет переоценивать бумагу наверх. 😉

Часто слышу, что невозможность платить дивы, преподносится как минус бумаги. При этом я считаю это плюсом. И плюс в том, что если бы они могли платить дивы, то У НАС С ВАМИ НЕ БЫЛО БЫ ВОЗМОЖНОСТИ КУПИТЬ ЭТУ БУМАГУ ПО ТАКИМ ЦЕНАМ. Это очевидный факт 🤓

Когда всё разрешится, и с переездом, и с дивами, таких цен уже не будет. И те кто не воспользовались такой возможностью будут кусать локти. Такие возможности даются очень редко, и я не знаю, будут ли ещё такие в ближайшем будущем 🤷🏻‍♂️

В целом, сейчас ВРЕМЯ ВОЗМОЖНОСТЕЙ и ими нужно пользоваться, а не суетится из-за сиюминутной выгоды 😉

Касаемо наличия дисконта в бумаге 👇

Тут я по-прежнему смотрю на показатели EV/EBITDA и P/E 👇

Если исторически показатель EV/EBITDA у бумаги держался на уровне 5.8, то сейчас он 3.9 и по-прежнему показывает нам недооцененность в бумаге где-то в полтора раза.

P/E= 8.5 сейчас, а исторически выше 15 👌

Когда покупать и покупать ли вообще, каждый решает сам.

Техническая картинка на графике сейчас показывает перекупленность и покупать, конечно, страшно. Когда я писал про бумагу ещё прошлым летом и осенью, я покупал её при аналогичной картине по хаям (всё описывал в ленте). Пересиживал боковик и коррекцию, но сейчас уже в хорошем плюсе от 20% до 35% 👌

У меня её уже 20% в общем портфеле и это единственная причина, почему я её не покупаю 👌

Если бы тёща спросила моего совета, я бы сказал, купите по текущим и не дёргайтесь. Главное дайте ей время, время всё сделает за вас 🧘🏻‍♂️

Что думаете?

Как вам идея?

2 минуты

1 апреля