15,5 тыс подписчиков
📱 Ждем МТС-банк на IPO
#пост_от_редактора
Размещение должно произойти до конца года, если будет "окно возможностей".
Ранее о планах первичного размещения на 2022 год мы слышали еще в 2021. Оценка должна была составить около $1 млрд. Как сейчас оценят банк не понятно. Возможно, что примерно в такую же сумму — тогда это 1,1-1,4 стоимости капитала банка. А возможно, что и меньше.
Последнее банковское IPO — Совкомфлот — вырос на 30% с момента размещения, однако выходил на биржу с оценкой в 0,9-1 стоимости капитала. В общем, капитализация МТС может варьироваться от 76 до 97 млрд рублей.
📈 По объему активов МТС-банк занимает 25 место и довольно быстро карабкается вверх. Специализируется в основном на розничных клиентах — это 2/3 кредитного портфеля. В целом бизнес-модель похожа на Тинькофф. Из плюсов — розница платит более высокие проценты по займам, из минусов — количество просрочек / невыплат выше.
Привлекать капитал банку нужно для дальнейшей экспансии на рынке. Однако пока неизвестно, будет ли на IPO допка или будут продавать уже существующие пакеты. Источник РБК, знакомый с планами МТС, утверждает, что наиболее вероятен первый вариант.
Будем ждать подробности...
1 минута
24 января 2024