89 подписчиков
ОБЛИГАЦИИ. АНАЛИЗ ЭМИТЕНТА: ООО "Центр-резерв" (за 3 кв. 2023 г.) ⚡️🔥
Цель: оценка финансового состояния, определение инвестиционного риска, степени вероятности дефолта в отношении рассматриваемого предприятия, финансовых показателей.
📎 Об эмитенте:
«Центр-резерв» — производитель свинины в Самарской области.
🗞 Выпуски облигаций в обращении:
(...) — указана эффективная доходность на момент анализа
RU000A104TG3 (16,41%)
RU000A1056T2 (18,29%)
➖ ➖ ➖ ➖ ➖ ➖
(Расчет выполнен по итогам финансовой отчетности (РСБУ) предприятия за 3 кв. 2023 г.) .
➖ ➖
▫ Коэффициент абсолютной ликвидности
0,03 (норма >0.7) 🔶🔴
▫ Коэффициент срочной ликвидности
0,17 (норма >1) 🔶🔴
▫ Коэффициент текущей ликвидности
2,33 (норма>1.75) ✅
▫ Коэффициент, показывающий долю оборотных средств в активах
0,56 (норма>0.5) ✅
▫ Коэффициент капитализации
0,86 (норма от 0 до 1.5) ✅
▫ Коэффициент, отражающий долю собственных оборотных средств во всех оборотных активах
0,17 (норма>0.5) 🔶🔴
▫ Коэффициент автономии
0,54 (норма>0.5) ✅
▫ Коэффициент финансовой устойчивости
0,76 (норма>0.8) ✅🔶
------
📊 Оценка финансового состояния: [🟥1…100🟩]ОФС=64,6
🛡 Уровень ФС: удовлетворительное
🚥 Инвестиционный риск (по ОФС) — средний
------
📝 Вывод: Общая платежеспособность ниже нормы, ухудшилась в отчетном периоде на 5%. Дефицит ликвидности по наиболее срочным платежам ~136 млн. ₽., по менее срочным ~110 млн. ₽. Возможны трудности при погашении ТКО.
За 9 месяцев собственный капитал увеличился на 12% (+) , долгосрочные обязательства сократились на 10% (+) , краткосрочные прибавили 38% (-) .
Предприятие незакредитованное, финансовое состояние с преобладанием собственных средств. Долговая нагрузка в отчетном периоде уменьшилась на 2% (+) .
У компании слабые показатели ликвидности в краткосрочной перспективе. Плюс, дополнительным потенциальным отягчающим обстоятельством служит текущая неопределенность по рассматриваемому судебному иску от Министерства сельского хозяйства и продовольствия Самарской области о взыскании субсидий на сумму ~62 млн. ₽.Поддержку оценке оказывает приемлемый показатель долговой нагрузки.
₽ Финансовые результаты:
- Выручка: 614 млн. руб.
- Чистая прибыль (убыток) : 72 млн. руб
.…
1 минута
28 декабря 2023