484 подписчика
Чек – лист при подборе облигаций в портфель
1️⃣Продумайте структуру портфеля с учетом экономической ситуации (период повышения/понижения ключевой ставки, спрос/предложение) и диверсификации (по жмитентам/отраслям).
2️⃣Обратите внимание на рейтинг кредитоспособности эмитента. Оцените его финансовое состояние.
3️⃣Отфильтруйте бумаги как с чрезмерно низкой доходностью, так и высокой доходностью.
Доходность ниже ОФЗ - значимый сигнал, что бумагу не стоит брать в портфель. Максимально высокая доходность может говорить наличии высоких рисков, что требует дополнительного экспертного анализа эмитента и бумаг.
4️⃣Исключите не ликвидные бумаги.
Одним из условий приобретения бумаги должна быть возможность их продажи в удобный вам момент.
5️⃣Сравните доходность облигации — она должна быть сопоставима с доходностью аналогичных облигаций других эмитентов.
6️⃣Учитывайте срок погашения/дюрацию.
Они должны подходить под ваши цели и горизонт инвестирования.
7️⃣Обратите внимание на условия выплаты процентов (фикс, переменные, оферта, амортизация).
Надеемся, этот чек-лист поможет вам сделать более обдуманный выбор при покупке облигаций и минимизировать потенциальные риски.
📌Подробно о формировании облигационного портфеля поговорили с управляющим стратегией «Облигационая» — 🎥 ЗАПИСЬ
_________________________
Поддержите 👍, если полезно)
1 минута
4 августа 2023