7012 подписчиков
Покупаю ещё замещаек
Для тех, кто ничего об этом не слышал, замещайки - это облигации российских компаний (всяких там газпромов и лукоелов), купонные выплаты и номинал которых напрямую зависят от курса доллара на текущую дату. Выпустили их взамен аналогичных и навечно застрявших в дебрях европейской бюрократии валютных облигаций (как бы синхронно погасив эти бумаги всем желающим там, в Белбгии и Люксембурге).
В период когда о грядущем процессе замещения знали не только лишь все, находились ребята с нужной инсайдерской информацией и с миллионом-другим долларов. Они скупали у растерянных иностранцев эти облигации по бросовой цене. И сейчас эти замещайки имеют такую вкусную доходность (8% в валюте - ну это не шутки) как раз из-за того, что ребята продают. Для сравнения, аналогичные выпуски юаневых облигаций (которые суть есть одно и то же - не надо строить иллюзий, что юани и доллары как-то по-разному себя ведут) имеют доходность 4-5% - как раз из-за того, что там такого безобразия с выкупом за бесценок не было.
Сегодня решил докупить замещающих облигаций. У меня завалялось в Тинькофф $3000, которые купил в мае-июле прошлого года по 58₽. Тогда я брал доллары с целью возобновить покупки иностранных акций, да так до этого дело и не дошло.
Вот ряд фактов об особенностях покупки в Тинькофф:
▪️ Всего сейчас насчитывается 29 выпусков замещающих облигаций. Из них только 3 выпуска доступны в Т.
▪️ Помимо уже знакомых Газ-27 и Газ-34, доступен выпуск ГК ПИК (RU000A105146) с доходностью 9,3%. Но мне он не интересен.
▪️ Торги ведутся только в долларах. Эта особенность демонстрирует алчность и принесение в жертву интересов клиента перед сиюминутным заработком на комиссиях. Все дело в том, что если клиенту открыть еще и рублёвый стакан, то в таком случае срубить с клиента 0,4% (0,9% на "дешевом" тарифе) при покупке валюты не получится. А так клиент обязан предварительно купить валюту, заплатив конскую комиссию.
▪️ Исходя из пункта выше, имейте ввиду: замещайки удобно покупать где угодно, кроме Т. Я же делаю это, потому что так сложились обстоятельства - там уже лежит валюта, которую некуда пристроить.
Теперь я люто защищён от ослабления рубля. Самое время какому-то олигарху прийти и продать этих замещаек миллионов этак на двести (долларов).
Фактическое соотношение акций и "фиксированного дохода" сейчас - 72 на 28*. Стараюсь двигаться от депозитов в пользу облигаций. Пора просыпаться. FI/RE сам по себе не случится.
* С рядом уточнений о блокировках, подматрасных инвестициях и бла-бла-бла.
2 минуты
11 мая 2023
275 читали