АЛОР БРОКЕР

Фондовый рынок подчиняется законам цикличности: периоды роста неизбежно сменяются спадом, а вместе с ними увеличивается волатильность и усиливается давление на инвесторов. В такие моменты особенно актуален вопрос сохранения капитала и поиска инструментов, способных приносить доход даже в условиях неопределённости. В этой статье эксперты Алор Брокер расскажут об основных активах, которые в текущей ситуации помогают инвестору минимизировать риски и обеспечить стабильность вложений. ОФЗ Облигации федерального займа (ОФЗ) — это ценные долговые бумаги, выпускаемые Минфином...

Металлургическая промышленность России в 2025 году проходит через серьезную трансформацию. Отрасль столкнулась с комплексом серьёзных вызовов, включая снижение мировых цен на металлы, высокую ключевую ставку Центрального банка, сокращение спроса со стороны строительного сектора и существенные ограничения экспорта из-за санкционного давления. Эти факторы создают сложную экономическую среду для функционирования металлургических компаний. С экспертами Алор Брокер разбираемся, стоит ли вкладывать средства в акции металлургических компаний...

Многие начинающие инвесторы приходят на биржевые торги не за сверх высокой доходностью, а за поиском вариантов для вложения, альтернативным по доходности банковской ставке. Пока деньги работают, Вы параллельно можете набираться биржевого опыта и компетенций и изучать более профессиональные методы торговли, приносящие по-настоящему интересную прибыль. Сегодня мы расскажем о таком инструменте, как синтетическая облигация. Считается, что такая облигация позволяет получать доходность на уровне ставок ЦБ без риска...

Многие трейдеры начинают свой биржевой путь с вопроса: «Есть ли на биржевых торгах инструмент, позволяющий заработать на уровне банковского депозита без сильных затрат времени и без риска потерять деньги?» Раньше такой альтернативой считались облигации, но при повышении ставки ЦБ стоимость облигации эквивалентно снижается. При продаже облигации до погашения у инвестора может быть риск продать по цене ниже цены покупки. Флоатеры - облигации с доходностью, привязанной к динамике ставки ЦБ, сейчас стоят крайне дорого...

Опционные конструкции составляют из различных по типу опционов: 1) АТМ – «на деньгах» (At-the-money), 2) ИТМ – «в деньгах» (In-the-money), 3) ОТМ - вне денег (Out-the-money). В данной статье расскажем о свойствах разных типов опционов. Когда новичку опционной торговли предстоит построить базовую конструкцию, например, бычий спред, то перед ним возникает вопрос, какой опцион лучше купить и, соответственно, продать. Конструкции на опционах в деньгах, на деньгах и вне денег будут вести себя по-разному...

Многие слышали: «Trend is your friend». Рыночные профессионалы взращивают свои позиции в направлении тренда. В этой статье мы расскажем, как подружиться с трендом. Мы представим Вам модель взращивания позиции и объясним, какими характеристиками должен обладать актив. Рассмотрим взращивание на идеально подходящем примере – в скальпинге фьючерса на газ Ng. Если говорить о взращивании тренда, то подходящий актив должен показывать среднее отношение проторговок к импульсам как 1:10. Средняя проторговка в Ng это 5 шагов, а импульс - в районе 60...

Опытные трейдеры говорят, что их средний стоп в три раза меньше среднего профита. Стоп и тейк - не фиксированные величины, и нужно знать, как их правильно сформировать. Работая с позицией вы можете двигать вероятность вашего результата в нужную вам сторону. На весь рынок вы повлиять не сможете без несметных миллиардов, но на вашу позицию – вполне. Во фьючерсе Ng средний диапазон проторговок 4-5п, а диапазон внутридневных колебаний цены 4-6% от минимума до максимума дня, что в свою очередь составляет в районе 90п шагов цены...

Фьючерс на Природный газ Ng последние несколько лет пользуется высокой популярностью в скальперской среде. Особенно в последнее время, когда снизилась ликвидность таких фьючерсов как Ri и Si после введения санкций против Московской Биржи 12 июня 2024 года. Таким образом, интерес к фьючерсу Ng сильно вырос. Расскажем в данной статье, какими особенностями обладает этот фьючерс. Базовым активом фьючерса Ng является фьючерс на природный газ Henry Hub Natural Gas, который торгуется на CME. Основная активность...

США 12 июня 2024 г. ввели санкции против МосБиржи и НКЦ. Валютные торги заблокированы и механизм образования курсов доллара и евро подорван. С тех пор торги долларом и евро на ЕТС закрыты. В сообществе трейдеров возник вопрос: как изменится скальпинг, и что будет с наиболее используемыми активами для краткосрочной торговли, которые в большинстве своем так или иначе имеют привязку к доллару. С момента запрета доллара уже прошло какое-то время, и есть смысл проанализировать, как именно изменилось торговое поведение скальперских активов...

На МосБирже торгуются акции компаний, которые выпустили не только обычные, но и привилегированные акции. В ряде случаев на этом можно заработать с минимальным риском, так как существует эффект рыночной неэффективности, о котором мы расскажем в нашей статье. В первую очередь отметим, что есть ао и ап, которые сильно различаются по цене и коррелируют весьма слабо. К таким бумагам можно отнести Суртут ао 28,2 р и ап 50,72 р. Тут можно понять, так как по обычке Сургута выплачивается в разы меньше дивидендов, чем по префам...

В ходе торгов фьючерсами периодически могут возникать ситуации нехватки собственной ликвидности. И это не только в случаях принудительного закрытия позиций по «маржин коллу», но и например, если вы видите перспективную возможность, но уже все средства задействованы в резерв гарантийного обеспечения (ГО). Предлагаем рассмотреть вариант снижения ГО фьючерса описанным в статье способом. Этот способ можно отнести к своего рода операциям управления казначейской ликвидностью трейдера. Напомним, что на...

Опционы позволяют зарабатывать умеренную прибыль на невыходе рынка из задаваемых диапазонов с помощью стратегии Кондор, или Синица. Если совместить проданную волатильность с купленной, то можно несколько повысить доходность метода. Ожидаемый эффект заработка на невыходе рынка из задаваемого диапазона мы уже описывали ранее в статье «Рынок на месте, а мы получаем прибыль из диапазонов невыхода рынка». Статистически ожидаемый эффект равен 0,5-1% за цикл построения с понедельника по четверг (19:00 экспирация недельных опционов РТС)...