Коэффициент убыточности ОСАГО
В январе - марте коэффициент убыточности по договорам ОСАГО достиг 98%, следует из данных на сайте Банка России. В сообщении указано, что "согласно данным регулятора, коэффициент убыточности за I квартал 2026 года составил 98%". Этот показатель отражает, какую часть собранных страховых премий страховщики направили на выплаты по полисам и связанные с ними расходы. Значение близкое к 100% говорит о том, что почти все поступившие от автовладельцев деньги ушли на покрытие убытков по ОСАГО.
Что означает показатель
В Банке России пояснили, что коэффициент убыточности показывает соотношение между страховыми премиями и выплатами, включая связанные с выплатами расходы. В сообщении указано: "Когда значение коэффициента превышает 100%, деятельность по ОСАГО становится заведомо убыточной для страховщиков". Для неквалифицированного инвестора это означает, что при коэффициенте выше 100% компании тратят на возмещение ущерба и обслуживание убытков больше, чем зарабатывают на продаже полисов ОСАГО, и им приходится покрывать разницу за счет других источников дохода или капитала.
Как считают убытки
При расчете коэффициента убыточности учитывают не только фактические страховые выплаты, но и страховые резервы, которые компании формируют для будущих выплат по ОСАГО. Дополнительно берут в расчет расходы на урегулирование убытков. К ним относятся доплаты страхового возмещения по досудебным претензиям, судебные выплаты и издержки, в том числе по делам, связанным с мошенническими заявлениями, а также оплата осмотров транспортных средств и проведение независимых экспертиз. Таким образом, показатель отражает полный финансовый эффект страховых случаев по ОСАГО, а не только прямые выплаты пострадавшим.
Отчисления и фонды ОСАГО
В Банке России подчеркнули, что для стабильной работы системы ОСАГО страховщики обязаны делать отчисления, в том числе в компенсационные фонды. "Из средств таких фондов потерпевшие получают выплаты в отдельных случаях - в частности, если у страховщика отозвана лицензия или виновник ДТП неизвестен", - указано в сообщении. Эти отчисления помогают защитить автовладельцев от рисков, связанных с банкротством страховщиков или невозможностью установить ответственного за аварию, и являются частью общей финансовой нагрузки компаний по ОСАГО.
Какие расходы не учитывают
При этом в расчете коэффициента убыточности по ОСАГО не учитывают ряд статей затрат страховщиков. В сообщении отмечается, что из расчета исключают, например, комиссионные выплаты посредникам: агентам, автодилерам и другим участникам рынка, которые помогают привлекать новых клиентов. Это означает, что реальная совокупная нагрузка на страховщика по ОСАГО может быть выше, чем отражено в коэффициенте убыточности, поскольку часть коммерческих расходов остается за рамками этого показателя.
Публикация данных ЦБ
Банк России объявил, что будет ежеквартально раскрывать значения коэффициента убыточности по ОСАГО и формирующих его показателей. В сообщении подчеркивается: "Публикация этих финансовых показателей направлена на повышение прозрачности ОСАГО, это дает рынку и потребителям представление о прибыльности или убыточности ОСАГО". Для участников страхового рынка и владельцев полисов регулярное раскрытие информации о коэффициенте убыточности и структуре расходов по ОСАГО создает более понятные условия, позволяет оценивать финансовое состояние сегмента и отслеживать, как меняется соотношение премий и выплат со временем.