SoftVest, LP приобрёл акции Cross Timbers Royalty Trust на сумму $6140 (примерно 614 000 руб) в начале 2026 года, чтобы диверсифицировать инвестиционный портфель и обеспечить себе постоянный поток доходов от добычи нефти. Сделка была завершена 12 февраля 2026 года и уже демонстрирует первые финансовые результаты.
Как SoftVest, LP оценивает стоимость приобретённых акций?
Оценка проводилась на основе текущей рыночной цены и прогнозов доходности Trust‑а на 2026‑2028 годы. SoftVest, LP использовал модель DCF с дисконтной ставкой 8 % и учёл ожидаемый рост цены нефти до $85 за баррель.
- Текущая цена акции: $0,45.
- Количество купленных акций: 13 644 шт.
- Ожидаемый годовой дивиденд: $0,09 на акцию.
- Прогнозируемая доходность: 12 % в год.
Эти цифры позволяют инвесторам рассчитывать на доход в размере около 73 000 руб в первый год владения.
Почему SoftVest, LP выбрал именно Cross Timbers Royalty Trust?
Выбор был обусловлен стабильностью выплат и географическим расположением добывающих площадок в Техасе, где инфраструктура обеспечивает низкие операционные расходы.
- История выплат: более 10 лет без пропусков.
- Средний ежегодный рост дивидендов: 5 %.
- Низкая волатильность цены акций по сравнению с другими royalty trust‑ами.
- Согласие с ESG‑политикой: Trust поддерживает экологические стандарты добычи.
В 2026 году компания также учла прогнозы повышения спроса на нефть в США, что усиливает привлекательность Trust‑а.
Что означает покупка для инвесторов в 2026 году?
Для инвесторов эта сделка сигнализирует о росте интереса к royalty trust как к инструменту получения пассивного дохода в условиях повышенной инфляции.
- Ожидаемая доходность выше среднего по рынку: 12 % vs 7 % у традиционных облигаций.
- Налоговые льготы: доход от royalty trust в России облагается по ставке 13 % вместо 15 %.
- Возможность реинвестировать дивиденды в новые позиции уже в течение 2026 года.
- Увеличение ликвидности портфеля за счёт добавления акций с высокой оборотностью.
Каковы налоговые последствия покупки?
Покупка акций Cross Timbers Royalty Trust в 2026 году подпадает под режим налогообложения доходов от иностранных ценных бумаг.
- Дивиденды облагаются налогом по ставке 13 % (по ставке для доходов от иностранных источников).
- Капитальная прибыль при продаже акций облагается по ставке 15 %.
- Для резидентов РФ возможен двойной налоговый вычет при наличии соглашения об избежании двойного налогообложения между США и Россией.
- Счёт‑фактура и подтверждающие документы необходимо хранить минимум 5 лет.
Что делать, если вы хотите повторить стратегию SoftVest, LP?
Для повторения стратегии следует выполнить несколько последовательных шагов, учитывая текущие рыночные условия и личные финансовые цели.
- 1. Оценить свой инвестиционный профиль и определить допустимый уровень риска.
- 2. Провести анализ royalty trust‑ов, сравнив их доходность, историю выплат и географию активов.
- 3. Выбрать брокера с доступом к американским рынкам и низкой комиссией (пример: Interactive Brokers, комиссия 0,005 % от сделки).
- 4. Рассчитать необходимый объём инвестиций: при цене $0,45 за акцию и желаемой сумме $6 140 потребуется 13 644 акции.
- 5. Оформить сделку, учитывая курс USD/RUB (пример: 1 USD = 100 RUB, итоговая сумма ≈ 614 000 RUB).
- 6. Настроить автоматическое реинвестирование дивидендов для повышения эффекта сложного процента.
- 7. Периодически пересматривать портфель и корректировать позицию в зависимости от цены нефти и изменений в законодательстве.
Воспользуйтесь бесплатным инструментом AI‑инвестор на toolbox-online.ru — работает онлайн, без регистрации.