💼 Мой портфель сейчас: почти 45% в облигациях и более 2,66 млн ₽ выплат в год

Часто вижу мнение, что нормальный портфель должен обязательно полностью состоять из акции или из облигаций или из фондов. У меня подход другой.

На текущий момент основа портфеля выглядит так:

🔸 Облигации 44%
🔸 Энергетика 18%
🔸 ETF коммерческой недвижимости 8%
🔸 Финансы 7%
🔸 Товары повседневного спроса 6%
🔸 Материалы 3%
🔸 Коммунальные услуги 2%
и дальше более мелкие сектора.

Почему такая структура

Я не собираю портфель по принципу всё в одну идею и ждать ракету. Моя задача сочетать денежный поток, диверсификацию и устойчивость.

Поэтому почти половина портфеля облигации. Для многих это скучно, но для меня облигации фундамент, который:

🔸 снижает общую волатильность
🔸 даёт прогнозируемый денежный поток
🔸 позволяет спокойнее проходить рыночные просадки
🔸 создаёт базу для регулярного реинвестирования

Основа облигации

Сейчас в портфеле много облигаций, и именно они создают фундамент: уменьшают просадку, дают регулярные выплаты, позволяют не нервничать из-за каждой свечки на рынке. Внутри портфеля нет ставки на одного эмитента.

Среди заметных позиций в облигационной части:

🔸 Мани Мен $RU000A104ZK2 купон 25,5%
🔸 ГТЛК $RU000A10AU73 купон 24%
🔸 Глоракс $RU000A10E655 купон 20,5%
🔸 МГКЛ $RU000A10ATC4 купон 30%
🔸 ПР-Лизинг $RU000A10CJ92 купон 20%
🔸 Роделен $RU000A10B2F7 купон 25,5%
🔸 Самолет $RU000A104YT6 купон 24%
🔸 Энергоника $RU000A10BNK8 купон 27%
🔸 АйДи Коллект $RU000A10B2P6 купон 26%

Акции: на что делаю основной упор

Акционная часть у меня тоже достаточно понятная без экзотики и без попытки угадать следующий икс.

Крупнейшие позиции:

🔸 Лукойл $LKOH 9%
🔸 X5 $X5 7%
🔸 Сбер $SBER 7%
🔸 Транснефть ап $TRNFP 7%
🔸 Роснефть $ROSN 7%
🔸 Сургутнефтегаз $SNGSP 4%
🔸 Татнефть ап $TATNP 4%
🔸 Магнит $MGNT 4%
🔸 Норникель $GMKN 3%
🔸 Газпром нефть $SIBN 3%

То есть основной упор сделан на:

🔸энергетику / нефтегаз
🔸финансовый сектор
🔸 ритейл и защитные истории
🔸 дивидендный потенциал и денежный поток

Почему много энергетики

Энергетика и нефтегаз у меня занимают заметную часть не случайно. Это сектор, который исторически даёт хороший вклад в дивиденды и денежный поток, особенно если выбирать сильные компании, а не всё подряд.

Но при этом я стараюсь не уходить в крайность и не превращать портфель в чистую ставку на нефть. Поэтому рядом есть:

🔸 финансы
🔸 потребительский сектор
🔸 недвижимость
🔸 материалы
🔸 коммунальные компании

Что по выплатам

Отдельно нравится то, как выглядит календарь выплат.

🔸 Всего за год 2 660 790 ₽
🔸 В среднем в месяц 221 732 ₽
🔸 В день 7 289 ₽
🔸 Доходность 14,05%

Для меня это и есть одна из главных целей инвестирования: не просто смотреть на проценты на экране, а выстраивать систему, которая регулярно приносит живые выплаты.

Мне нравится мой портфель 🤪

🔸 есть база в облигациях
🔸 портфель не завязан только на рост акций
🔸 есть диверсификация по секторам
🔸 нет чрезмерной концентрации в одной бумаге
🔸 портфель генерирует поток выплат
🔸 такой подход психологически проще держать долгосрочно

Какие риски я понимаю

Без них, конечно, никуда.
🔸 высокая доля облигаций = есть кредитные риски эмитентов
🔸 заметная доля энергетики = зависимость от сырья, цен и регулирования
🔸 часть дохода завязана на дивидендную политику компаний
🔸 рынок в любой момент может переоценить даже хорошие активы

Поэтому я смотрю на портфель не как на идеальный, а как на рабочую конструкцию, которую можно постепенно улучшать.

Моя логика дальше

Сейчас я продолжаю придерживаться той же идеи:
🔸 сохранять сильную облигационную базу
🔸 держать качественные дивидендные акции
🔸 не раздувать долю одной истории
🔸 реинвестировать поступающие выплаты
🔸 постепенно усиливать устойчивость портфеля, а не гнаться за резкими движениями

Для меня инвестиции это не про угадать дно, а про то, чтобы собрать систему, которая работает годами.

Не ИИР (Не индивидуальная инвестиционная рекомендация)

Про первичку пишу в телеге https://t.me/+yAd2gNQKu482ZjYy