$ROSN Роснефть выпустила отчёт за прошлый год. Дела неважно:
— по выручке просели на 19%;
— по чистой прибыли на 73%.
Закономерный вопрос — что делать?
Ответ зависит от нашей стратегии.
Если мы играем в угадайку и пытаемся найти самый выгодный в ближайшие 12 месяцев актив — я бы продал.
Если собираем портфель дивидендных коров — совсем наоборот.
Казалось бы, странная логика. Сейчас дивидендами ожидается 4%, чего вообще ловить?
Поясню. В любой долгосрочной семейной жизни бывают ссоры. И у любой компании бывают трудности. Это часть жизни.
Сейчас у Роснефти трудности:
— санкции;
— плохие цены на нефть и сильный рубль (хорошие цены последние две недели, никто не знает, как они скажутся на реальных показателях за год).
И при этом компания успешно тащит один из самых крупных проектов России за последние 15 лет — Восток-Ойл.
Сейчас инвестиции туда уже уменьшаются. В этом году будут первые отгрузки. В перспективе 5 лет должно добавиться около 60% к добыче.
Причем нефть будет более качественная, чем Urals. И наши новые лучшие кореша — азиаты — уже готовы всю её покупать.
Есть все шансы увидеть и 50, и 80 рублей дивидендами уже в ближайшие годы. А это 11-17% к текущей цене.
С точки зрения долгосрочного инвестора: можно набирать и пересиживать.
Проверочный вопрос: а купил ли бы я сейчас эту акцию по текущей цене или выбрал бы что-то другое?
Цены на эти акции очень сладкие. Роснефть сейчас стоит примерно как 8 лет назад, в 2018. В общем, хочется и к умным и к красивым.
Как я действую в таких случаях?
Главное правило долгосрочного инвестора – в любой непонятной ситуации сиди на жопе ровно. Для меня это история не на 1-2 года, а на десятилетия.
Держу, но добирать пока не планирую.
Буду держать вас в курсе всех решений ❤
Канал в MAX | Телеграм-канал | Ютуб | Рутуб | ВКонтакте | Дзен.