Итак:
1) Своим локальным смягчением нефтяных санкций против России Трамп четко дал понять о существовании ценового дуализма в нефти.
2) Раз Трамп планирует направиться в Китай после устроенной им эскалации в Иране — которая привела к закрытию Ормузского пролива и росту цен на нефть, а мусульманский мир молчаливо терпит агрессивные призывы Ирана о помощи и объединении, — значит, Трамп и Иран уже о чем-то договорились. Предмет договора у них может быть только один – снять блокаду нефти, дать Ирану зарабатывать нефтедоллары чтобы его экономика совсем не загнулась. Откроют канал, иранская нефть вернется на рынок. Вопрос лишь в том, в чьи руки она польется.
3) Администрация Трампа осознает, что Китай легко восполнит потерянную иранскую нефть за счет России. Напомню: иранская нефть составляет всего 10% от общего объема китайских закупок. В итоге Трамп потратил деньги американских налогоплательщиков на эскалацию, получив взамен высокую цену на нефть для собственной экономики и обеспечив процветание России, которую так рьяно порицал. Значит в случае какой-то договоренности с Китаем, или недоговоренности нефть опустится к каналу ценового дуализма ниже 75$.
4) Главный вывод: Трамп поехал продавать Китаю то, что, по его мнению, он заработал, — иранскую экономику. У США просто не хватит денег на восстановление Ирана после военной эскалации и экономического цунами. Поэтому принцип «разделяй и властвуй» в этой ситуации вполне логичен. Если Китай соглашается, то на рынке появляется бесплатная иранская нефть которую будет забирать себе Китай, за это он будет своими силами восстанавливать экономику Ирана – а это ему очень выгодно. Появятся Иранские-Китайцы.
Что получат США – дружелюбие Китая, спрос на свои доллары и, самое главное, возвращение стоимости нефти на круги своя. Сыграв такое ралли США в двойной выгоде.
Переведу все на язык рынка:
Эскалация конфликта в Иране с закрытием Ормузского пролива привела к росту цен до текущих 115 долларов за короткое время. Рост начался с отметки 75 долларов.
Итого, рост составил 40 долларов. С реализацией моего сценария нефть не только вернется к 75$, но и продолжит снижение до 55$ долларов. Снижение составит как минимум на ту величину, на которую пришелся рост от базиса.
И вот ведь какое совпадение — 50 долларов за баррель это ничто иное, как себестоимость нефти. С учетом существующих дисконтов к российской нефти, ее стоимость окажется существенно ниже себестоимости.
Если все что я сказал мимо…
В этом то и прелесть дуальности цен на нефть. Договоренность Трампа с Ираном остается, и президент США будет использовать ее для наполнения рынка недостающей нефтью. Отсюда резкое санкционное давление на российскую нефть — по сути, откат и открытие Ормузского пролива.
Разумеется, чтобы Трамп политически выиграл и отчитался за потраченные на эскалацию деньги, он обяжет Иран отдавать ему нефть ниже рынка. Сам же будет фиксировать свои затраты за счет продажи нефти по рыночным ценам. И вуаля — нефть по 75 долларов.
Думаю, в апреле все уже встанет на свои места.
____________________
Подписывайтесь на мой открытый TG-канал
Подписывайтесь на мой YouTube канал
#экономика #финансы #акции #инвестиции #трамп #нефть #фондовыйрынок #китай #сша #иран