Руслан Хакимов, финансовый советник, — о том, почему инвесторы теряют деньги.
Часть 1. Инвестиции без стратегии: почему копирование чужих портфелей и погоня за сверхдоходами ведут к потерям
Нередко я слышу такие истории:
— Предприниматель продал квартиру, чтобы купить криптовалюту на все.
— Менеджер перевел всю зарплату в акции одной «самой надежной» компании по совету знакомого.
— Новичок скопировал портфель известного инвестблогера, не понимая рисков, мотивируя лишь тем, что у того 100 тысяч подписчиков.
Почему это плохо? Давайте разбираться по пунктам.
Защита капитала vs Рост капитала — два разных режима
Многие смешивают их в одной куче, а зря.
Защита — это ваша подушка безопасности. Она должна храниться в надёжных (нерисковых) инструментах, даже если доходность там кажется смешной. Депозиты, фонды ликвидности, ОФЗ — то, что вы не потеряете даже при крахе биржи. Эти деньги нельзя потерять ни при каких условиях.
Рост — здесь можно подбирать активы с хорошей доходностью, отдавая себе отчёт, что при отсутствии должной диверсификации можно потерять часть вложений или все деньги.
Если вы смешиваете это в одной куче, любая просадка рынка лишает вас не только прибыли, но и сна. Вы начинаете паниковать, продавать на дне и принимать эмоциональные решения.
Высокодоходные активы без цели = путь к банкротству
«Хочу много денег и быстро» — это не стратегия. Это лозунг игрока в казино.
Высокодоходные инструменты (акции второго эшелона, крипта, фьючерсы) нужны только для конкретных целей и только в рамках строгого риск-менеджмента. Если вы инвестируете деньги в надежде на x10, вы не инвестор, а игрок. И рано или поздно казино забирает свои фишки
Часть 2. Ошибки инвесторов: мифы, копирование и главные правила
В первой части мы говорили о смешении защиты и роста, а также об опасности высокодоходных активов без цели. Продолжаем разбор с Русланом Хакимовым.
«Чем выше доходность — тем лучше» — миф или правда?
Если вам обещают 30–40% годовых, это всегда сигнал: либо вы берёте на себя колоссальный риск, либо это мошенники.
Доходность — это производная от риска. Чем выше потенциальная доходность, тем выше вероятность потерять всё. Здоровый портфель строится так, чтобы вы спали спокойно, а не тряслись над графиком каждую минуту.
Почему нельзя копировать чужой портфель?
То, что собрал в своей стратегии Иван Иванов, может убить вас. Почему?
У него капитал 100 млн, и 10% в высокорисковых активах — это допустимо. Даже если эти 10% сгорят, он ничего не заметит.
У вас капитал 100 тыс., и если вы повторите его портфель на 100% (вложив все в те же рискованные бумаги), это лотерея. Одна просадка — и вы теряете всё.
У каждого человека свои цели, сроки и доходы. Стратегия и выбор инвестиций тоже должны быть своими.
Что обязательно нужно запомнить
Диверсификация важнее максимальной доходности. Распределяйте риски: разные страны, валюты, сектора экономики, компании, классы активов. Не кладите яйца в одну корзину.
Резервный фонд — в нерисковых инструментах. Это ваша «фундаментальная плита». Депозиты, фонды ликвидности, ОФЗ — то, что вы не потеряете даже при крахе биржи.
Каждая цель = своя стратегия. На машину через 3 года копим в консервативных инструментах. На пенсию через 20 лет — можно брать акции. На каждую цель инвестируем в несколько инструментов. Чем важнее цель, тем глубже диверсификация.
Не инвестируйте последние и заёмные деньги. Инвестиции — это про излишки. Если вы живёте от зарплаты до зарплаты, сначала решите этот вопрос, а потом думайте о бирже.
А у вас был опыт необдуманных инвестиций? Или, может, вы уже сталкивались с последствиями копирования чужих стратегий? Делитесь в комментариях, предупредим других
