В 2026 году бизнес снова оказался в точке выбора. Техника дорожает, деньги стоят дорого, а ошибка в финансовой модели может аукаться несколько лет. Когда предприниматель задумывается о покупке автомобиля, спецтехники или оборудования, почти всегда возникает вопрос: кредит или лизинг?
Формально - два способа профинансировать одну и ту же покупку. На практике - два совершенно разных подхода к деньгам, налогам и рискам. Разберёмся без лозунгов и рекламных обещаний. Только цифры, логика и реальный бизнес-контекст 2026 года.
Экономический фон: почему 2026 - не «обычный год»
В 2026 году деньги перестали быть нейтральным ресурсом. Высокая ключевая ставка, осторожная политика банков, рост цен на активы - всё это делает стоимость финансирования критически важной.
Банки в среднем выдают бизнес-кредиты под 12–15 % годовых, а для малого бизнеса - и выше. При этом требования к заёмщику ужесточились: обороты, залоги, отчётность, ковенанты.
Лизинговые компании чувствуют себя иначе. Они работают с активом напрямую, получают налоговые преимущества и могут предложить эффективную ставку 8–10 %, а иногда и ниже - за счёт субсидий и ускоренной амортизации.
Но главное отличие не в процентах. Оно - в том, как именно вы платите и что это даёт бизнесу.
Кредит: привычно, но не всегда выгодно
Кредит кажется понятным. Вы взяли деньги, купили актив и платите банку. Актив сразу ваш, это психологически приятно. Но в 2026 году у кредита есть несколько системных минусов.
Во-первых, деньги изымаются из оборота. Первоначальный взнос, комиссии, страховки - всё это расходы «здесь и сейчас».
Во-вторых, налоговая выгода растянута во времени. Амортизация списывается годами, а проценты по кредиту не всегда полностью уменьшают налогооблагаемую базу.
И, наконец, кредит ухудшает финансовые показатели: растёт долговая нагрузка, снижается привлекательность бизнеса для партнёров и инвесторов.
Лизинг: инструмент, а не долг
Лизинг в 2026 году - это уже не «альтернатива для тех, кому не дали кредит». Это финансовый инструмент, заточенный под cash-flow бизнеса.
Ключевое отличие: вы платите не за деньги, а за пользование активом. А значит:
- лизинговые платежи сразу идут в расходы;
- НДС принимается к вычету быстрее;
- актив не ложится мёртвым грузом на баланс;
- график платежей можно подстроить под сезонность бизнеса.
Но главное - это цифры.
Считаем на реальном примере: грузовик для бизнеса
Представим ситуацию, максимально приближенную к реальности. Компания покупает грузовик стоимостью 5 000 000 ₽ на 5 лет.
Кредит:
- ставка - 14 % годовых
- первоначальный взнос - 20 %
- ежемесячный платёж - около 93 000 ₽
- общая сумма выплат - ≈ 5 580 000 ₽
- налоговый эффект - ограниченный, растянутый
Лизинг:
- эффективная ставка - около 9 %
- аванс - 10 %
- ежемесячный платёж - около 85 000 ₽
- общая сумма выплат - ≈ 5 100 000 ₽
- весь платёж - расход, НДС - к вычету
Разница - почти 480 000 ₽ в пользу лизинга. И это без учёта того, что деньги, не ушедшие в первоначальный взнос, остались работать в бизнесе.
Налоги: то, о чём часто забывают
В лизинге налоговая логика работает на предпринимателя. Лизинговые платежи уменьшают налог на прибыль полностью. НДС возвращается по мере платежей. Амортизация ускоренная - не на бумаге, а в реальных деньгах.
В кредите же налоговый эффект «размазан» на годы. Формально он есть, но в моменте бизнес всё равно платит больше.
Именно поэтому бухгалтеры и финансовые директора в 2026 году всё чаще сами инициируют лизинг, даже если кредит доступен.
Риски и гибкость: кто выигрывает на дистанции
Есть ещё один важный момент - неопределённость. Рынки меняются, техника устаревает, бизнес-модель может трансформироваться. Лизинг проще закрыть, переоформить или заменить актив. Кредит - это жёсткое обязательство, которое не учитывает реальность.
Да, в лизинге актив не ваш до конца договора. Но в 2026 году владение ради владения всё чаще уступает место эффективности и манёвренности.
Итог: почему лизинг выигрывает в 2026 году
Лизинг выгоднее кредита, когда:
- важен cash-flow, а не формальное владение;
- бизнес платит налоги и хочет их снижать легально;
- актив нужен для зарабатывания, а не «для галочки»;
- предприниматель считает деньги, а не эмоции.
Кредит остаётся инструментом - но не универсальным. В 2026 году лизинг всё чаще оказывается не компромиссом, а осознанным финансовым выбором.
Оставляйте ваше мнение и задавайте вопросы в комментариях.
Телеграм канал - подписывайся и будь в безопасности на дорогах и дома!
Телеграм - страница для обращения за бесплатной консультацией по страхованию или лизингу.