Изготовление микросхем, в том числе постоянной памяти (NAND), требует дорогостоящего производственного оборудования — фотолитографических станков, парк которых у производителей чипов такого рода по понятным причинам ограничен. А какие именно разновидности NAND они будут на своих станках выпускать, определяет, как и полагается в условиях рыночной экономики, платёжеспособный спрос. Но поскольку для вендоров важен не спрос сам по себе, а величина маржи, которую они получают с каждой партии товара, в современных условиях структура поставок микросхем постоянной памяти значительным образом деформирована, что придаёт добавочный импульс удорожанию NAND.
Как сообщают в TrendForce, проанализировав итоги прошедшего ноября 2025 г., спрос на чипы памяти со стороны поставщиков накопителей для серверных приложений продолжал сохраняться на небывало высоком уровне. «Небывало» — важная оговорка: ажиотаж вокруг ИИ не ослабевает уже четвёртый год подряд, тогда как изготовители микросхем за много десятилетий привыкли, что раз в каждые два, в крайнем случае три года период активных продаж сменяется временем снижения поставок. Соответственно, вендоры NAND своевременно не позаботились о расширении производственных мощностей, ожидая, что вот-вот, если не в 2024-м, то уж точно в 2025-м наступит очередной цикл затоваривания рынка, и поставки придётся снижать. А их сегодня требуется лишь ещё более наращивать.
В результате борьба между заказчиками за ограниченный ресурс литографированных пластин-заготовок с чипами NAND (которые затем ещё нужно будет разрезать на отдельные микросхемы, а те — упаковывать в корпуса с выводами для дальнейшего монтажа) привела, по оценке TrendForce, к росту отпускных цен на эти пластины за один только ноябрь в среднем от 20% до 65% — в зависимости от того, для каких готовых продуктов получаемые из них чипы предназначены. Очень заметно подорожали пластины с микросхемами 1Tb TLC NAND, как наиболее востребованные именно в ориентированных на применение в ИИ-серверах накопителях SSD — высокоскоростных и чрезвычайно ёмких.
Однако чемпионом по месячному ценовому взлёту (те самые 65% по сравнению со средними значениями октября) стали заготовки с будущими чипами 512 Gb TLC, поскольку выпускались они в значительной мере на фотолитографических машинах прежних поколений, которые сегодня, выработав свой ресурс, планово выводятся из эксплуатации. Если бы пресловутый цикл роста и спада спроса на ИТ-рынке продолжал действовать, то как раз сейчас, на этапе снижения поставок, производители микросхем заказывали бы новые станки (которые изготавливаются на протяжении многих месяцев), а затем приступали бы к их монтажу и пусконаладке,и в результате через 1,5-2 года, на подъёме очередного цикла спроса, были бы готовы адекватно его удовлетворять.
Теперь же новые их производственные мощности перегружены, а старые неуклонно сокращаются, что ведёт к подорожанию и ещё менее маржинальных товаров, таких как пластины с микросхемами 256 Gb TLC и 1Tb QLC. Насколько долго будет сохраняться такое положение дел, аналитики не готовы даже прогнозировать, поскольку информации об обширных заказах новых фотолитографических машин изготовителями микросхем памяти пока не поступало.
_____________________________________________
Еще больше интересных публикаций ищите на нашем сайте https://www.itbestsellers.ru/ или подписывайтесь на наш канал.
Портал «Бестселлеры IT-рынка» целиком посвящен вопросам аналитики и статистики российского ИТ-рынка. Значительная часть статей базируется на аналитических отчётах компании ITResearch. Площадка нацелена в первую очередь на профессионалов, но материалы могут быть так же интересны и более широкой аудитории, интересующейся ИТ-рынком