Пример использования опционов в своей работе.
Многие купили акции NBIS когда он еще был яндексом, теперь хотят держать эти бумаги в долгосрок.
Когда она вырастет и вырастет ли вообще, мы не знаем, а только предполагаем.
Хочу рассказать про способ получения «дивидендов» в виде полученной премии по опционам, с примерами цифр и дат, чтобы было понимание.
Для примера отлично подходят акции NBIS.
Вы держите их в долгосрок. ОК. Держите.
МОжно продать covered Call опцион и получить премию за его продажу.
Пример простой стратегии:
У вас есть 5000 акций NBIS.
Текущая цена 85 долларов.
Сегодня 18 ноября 2025г.
Стоимость бумаг в портфеле 425 000 долларов.
Мы можем продать опцион кол, на такое же количество бумаг, которое у нас есть.
5000 акций, в контракте опциона 100 акций, 5000/100 = 50 контрактов.
Мы хотим постоянно получать премию, скажем каждый месяц, в виде дивидендов.
Значит нам нужен опцион, который экспирируется через месяц и такой.
Цена опциона, т.е. его страйк, т.е. наша целевая цена, не должна быть достигнута, если мы не хотим продажи акций.
К примеру 135 страйк.
Очень сомневаюсь, что NBIS будет стоить через месяц 135 долларов после такого падения.
Текущая цена 85, страйк 135, это почти 60% роста за месяц.
Смотрим опционную доску
голубым отменил страйки, т.е. целевая цена контракта, а справа, желтым, отмечены цены за 1 акцию.
135 страйк стоит 1,35 за акцию. В контракте 100 акций, значит один контракт стоит 135 долларов.
Продав такой опциона на наше количество, а у нас 5 тысяч акций, что равно 50 контрактам, мы получим 50*135 = 6750 долларов.
Если цена акций NBIS не достигнет 135 до 19 декабря, то мы оставляем эту премию себе.
Наша позиция сейчас стоит 425 000, премия 6750, что около 1,59% за один месяц, что равняется 19% годовых.
Как по мне, отличные дивиденды.
Суть сделки.
Мы получим чистый кеш 6750 долларов, если акции NBIS не вырастут выше 135 долларов к 19 декабря 2025 года (месяц).
Если же акция вырастет до 135, то мы просто продадим их по 135. И снова купим, если нам интересна эта бумага. При этом, премия останется у нас.
Из самого плохого сценария, акция вырастет на 100% за месяц и к 19 декабря будет стоить 150 или 200, что очень маловероятно. В этом случае мы все равно продадим по 135.
По факту, в таком стратегии, нет никакого риска потерь, кроме недополученного дохода, если акции вырастут «дико». Но будут они падать, будет боковик, или умеренный рост, нас не волнует, премию мы все равно получим.
ЧТо мы получаем?
Держим бумагу, которая нам интересна и получаем премии, делая такую конструкцию каждый месяц.
19-20% годовых типа дивидендов, по моему кайф.
Это пример конкретного клиентам, которому такое делаем уже, относительно, продолжительное время.
И такие стратегии можно выстраивать под любые бумаги, которые «опциональные».
И это только самая простая штука, которую опционы позволяют делать с портфелем.
Если тоже хотите такие вещи делать, то пишите мне.
Вот мой тг https://t.me/luzinpavel
Канал для клиентов https://t.me/pavelluzin_fc
В следующих постах буду делиться другими стратегиями работы, поэтому подписывайтесь.