Очень часто звучит фраза: «У нас по отчету прибыль есть, а денег на счете нет».
Причина простая. Прибыль и денежный поток смотрят на бизнес по-разному.
Прибыль и деньги: в чем разница
Прибыль показывает результат сделки по начислению.
Считаем, как будто все уже произошло.
- Продали товар в кредит на 100 000 ₽
- Себестоимость 60 000 ₽
- В отчете о прибыли показано: прибыль 40 000 ₽
Хотя клиент еще ничего не заплатил.
Денежный поток показывает движение живых денег.
Смотрим только фактические оплаты.
- Если клиент пока не заплатил, в денежном потоке ноль
- Прибыль уже есть, а денег на счете нет
То же самое в расходах:
- Купили сырье с отсрочкой платежа
- В прибыли расход уже учтен
- В деньгах пока ничего не ушло, деньги на счете еще лежат
Пример из практики
(данные вымышленные, для иллюстрации)
Представим оптовую компанию, которая продает стройматериалы.
Условия работы
- товар продают с наценкой 30 %
- клиентам дают отсрочку оплаты 30 дней
- сами закупают товар у поставщика с предоплатой
Месяц 1
- продали товара на 1 000 000 ₽
- себестоимость 700 000 ₽
В отчете о прибыли:
- выручка 1 000 000 ₽
- себестоимость 700 000 ₽
- прибыль 300 000 ₽
В денежном потоке:
- клиенты платят через месяц, поэтому поступления от продаж почти нет
- компания сразу заплатила поставщику 700 000 ₽
Результат:
- по прибыли все хорошо, 300 000 ₽
- по деньгам минус 700 000 ₽ на счете почти пусто
Руководитель смотрит только на прибыль и говорит:
«Бизнес растет, давайте усилим продажи».
Но по факту компания упирается в кассовый разрыв.
Месяц 2
Клиенты оплачивают закупку прошлого месяца.
Приходят 1 000 000 ₽.
Если компания снова закупит товар на 700 000 ₽,
то в деньгах будет уже проще. Но первый месяц все равно был тяжелым.
Этот пример показывает, как легко обмануться, если смотреть только на прибыль.
Обратная ситуация
Теперь другой вариант.
Клиенты платят наперед, а компания выполняет заказ позже.
- в начале месяца получена предоплата 500 000 ₽
- работы будут выполняться в следующем месяце
- по правилам учета прибыль почти не признается сейчас
- в отчете о прибыли результат скромный
- в денежном потоке большой плюс по деньгам
На счете много денег, но это не значит, что бизнес очень прибыльный.
Часть этих денег уже «чужая» это будущие расходы и обязательства.
Почему важно различать прибыль и деньги
Финансовый анализ всегда смотрит на обе картинки.
- Можно расти по прибыли и при этом испытывать дефицит денег
- Можно иметь хороший денежный поток за счет предоплат, но слабую прибыльность
- Управление бизнесом требует следить и за маржой, и за оборотом денег
Если смотреть только на прибыль, легко пропустить кассовый разрыв.
Если смотреть только на деньги, можно не увидеть, что работаешь почти без прибыли.
Вывод
Смотреть только на одну цифру опасно.
Лучше задавать себе два вопроса одновременно:
- Прибыль. С этой сделки мы вообще что-то заработали или работаем в ноль/в минус.
- Деньги. После всех оплат у нас реально есть деньги на счете, чтобы жить дальше: платить зарплаты, аренду, налоги.
То есть прибыль показывает, насколько выгодна сделка, а денежный поток показывает, выдержит ли это бизнес по деньгам.
Подписывайтесь на канал «Финансы, отчетность и налоги без паники»,
чтобы не путать прибыль с наличностью и управлять бизнесом осознанно.