Глобальные кредитные рынки демонстрируют повышенную волатильность на фоне роста убытков по займам, что возрождает дискуссии о возможных рисках для финансовой системы. Согласно данным LSEG Lipper, отток средств из фондов, инвестирующих в высокодоходные облигации и левериджрованные займы в США, достиг $1.3 млрд за неделю — максимального значения за последние полгода.
Напряжение усилилось после заявлений ряда региональных банков о проблемах с кредитными портфелями, связанными с коммерческой недвижимостью. При этом инвесторы продолжают демонстрировать избирательность: спреды по корпоративным облигациям инвестиционного уровня увеличились на 0.05 процентного пункта за месяц.
Эксперты отмечают рост внимания к фундаментальным факторам на фоне серии корпоративных дефолтов в различных секторах экономики. Ситуация осложняется прогнозами о возможном увеличении числа проблемных активов на рынке.
На европейских площадках также наблюдается осторожность: инвесторы отслеживают динамику спредов по высокорисковым облигациям, которые находятся на минимальных уровнях с допандемийного периода. Это ограничивает потенциал для дальнейшего сужения риск-премий.
Ознакомиться с полной версией статьи и ИИ анализом рынка, а также курсами валют и других активов в реальном времени Вы можете по следующей ссылке: https://mktdt.ru/news/13711