Почему просадка важнее, чем доходность (ROI)
Обычно трейдеры ориентируются на ROI, потому что это прибыль, но «обратная сторона медали» — это просадка, и именно она решает, сможете ли вы выжить в рынке.
Вот ключевые моменты:
▪️ROI — это мечта, просадка — реальность. ROI показывает рентабельность, которая интересует толпу, так как обращается к жадности. Но толпа игнорирует дистанцию. Стратегия, которая приносит 80% в месяц, но при этом рисует просадку 70% по пути, непригодна для торговли.
▪️Просадка — это тест на выживание. Просадка показывает на насколько сократился ваш счет от максимума до минимума:
▪️15% больно, но терпимо;
▪️40% свидетельствует о проблемах с психологией или торговой системой;
▪️70% уничтожает большинство трейдеров.
▪️Математика восстановления жестока. Потери растут геометрически. Потеряли 10% — нужно вернуть 11%. Потеряли 50% — нужно вернуть 100%. Потеряли 70% — нужно вернуть 233%.
▪️Страх сильнее жадности. ROI обращается к жадности, просадка заставляет столкнуться со страхом. В итоге страх побеждает. Трейдеры редко отказываются от торговых систем из-за низкого ROI. Они уходят когда просадки кажутся невыносимыми.
▪️Задавайте правильные вопросы. Когда вы оцениваете стратегию, не зацикливайтесь на ROI. Спросите, какой была максимальная просадка, сколько времени заняло восстановление и какой депо был необходим, чтобы это пережить.
▪️Правда проста: Успешный трейдер — это не тот, кто гонится за самым высоким ROI, а тот, кто контролирует риски и получает небольшие просадки
https://smart-lab.ru/mobile/topic/1216479/
