Обзор рынков подготовили аналитики Ассоциации финансистов Казахстана (АФК).
Валютный рынок
На фоне увеличенных продаж инвалюты Национальным банком и высокой базовой ставки на уровне 16,50% тенге продолжает активно отыгрывать понесённые ранее потери против доллара США. По итогам торгов в понедельник средневзвешенный курс USD/KZT опустился до 545,26 тенге за доллар (-2,20 тенге). При этом объём торгов долларами немного снизился – до 222,5 млн долларов (-10,8 млн долларов). С учётом роста цен на нефть и снижения индекса доллара потенциал для дальнейшего укрепления тенге ещё не исчерпан. Из опубликованной статистики отметим, что в сентябре индекс цен производителей промышленности снизился со 102,2 пункта до 100,2 пункта.
На текущий момент (10:20 ALA) курс по паре USD/KZT составляет 542,51 тенге за доллар.
Диаграмма 1. Динамика курса USD/KZT:
Источник: KASE
Денежный рынок
Индикативные ставки денежного рынка снизились, прервав четырёхдневную смешанную динамику на фоне роста волатильности на валютном рынке и изменений профицита ликвидности в системе. Ставка TONIA скорректировалась с 15,72% до 15,56%, тогда как доходность SWAP-1D снизилась с 11,08% до 11,02%. Общий объём торгов составил 406,4 млрд тенге (-10,4 млрд тенге). Одновременно спрос на депозитном аукционе Национального банка сократился до 598 млрд тенге (-39 млрд тенге) и был полностью удовлетворён по ставке 16,5% годовых.
Фондовый рынок
По итогам понедельника индекс KASE закрылся на отметке 7 147,4 пункта (-0,2%). В составе индекса рост акций Kaspi (+1,3%) в значительной степени был нивелирован снижением долевых инструментов Казатомпрома (-1,6%). Изменения в остальных инструментах были незначительными (в пределах от -0,6% до +0,5%). Очевидно, что локальные инвесторы в данный момент не проявляют высокой активности в отсутствие драйверов для покупок и продаж.
Нефть
Нефть начала неделю ростом на 0,3% – до 65,5 доллара за баррель после того, как ОПЕК+ объявила о более умеренном, чем ожидалось, ежемесячном увеличении добычи, что частично сняло опасения по поводу роста предложения. В воскресенье ОПЕК+ заявила, что с ноября увеличит добычу на 137 тыс. б/с, что соответствует скромному месячному приросту, реализованному в октябре, на фоне сохраняющихся опасений относительно возможного избытка предложения на рынке.
Тем временем Украина продолжила усиливать атаки на российскую энергетическую инфраструктуру, нанеся удар по Киришскому нефтеперерабатывающему заводу – одному из крупнейших НПЗ России с годовой мощностью переработки свыше 20 млн тонн.
Рисковые активы
Американские фондовые индексы преимущественно выросли на 0,4–0,7% на фоне новостей о том, что Advanced Micro Devices заключила крупную сделку по поставке чипов с разработчиком ChatGPT – компанией OpenAI. Акции AMD по итогам торгов выросли почти на 24%, тогда как бумаги конкурента по сектору Nvidia снизились на 1%. Согласно условиям сделки, OpenAI обязалась закупить вычислительные мощности объёмом 6 гигаватт на базе чипов AMD, начиная с модели MI450, которая выйдет в следующем году. Разработчик ChatGPT будет приобретать чипы напрямую либо через своих партнёров по облачным вычислениям. Генеральный директор AMD Лиза Су заявила, что соглашение обеспечит компании десятки млрд долларов новых доходов в течение ближайших пяти лет.
В рамках соглашения OpenAI получит возможность приобрести до 160 млн акций AMD — около 10% капитала компании — по цене 1 цент за акцию. Эти опционы будут предоставляться поэтапно при достижении OpenAI определённых показателей по масштабированию и внедрению технологий. Реализация права на их использование станет возможной лишь в случае роста рыночной стоимости акций AMD.
Защитные активы
Стоимость золота выросла до 3 992 долларов за унцию (+1,1%), поскольку инвесторы активно вкладывались в драгоценный металл из-за политической нестабильности во Франции, смены политического курса в Японии после избрания Санаэ Такаити и продолжающегося шатдауна правительства США. В то же время доходность 10-летних казначейских облигаций США увеличилась с 4,12% до 4,16%, тогда как индекс доллара показал околонулевое изменение (-0,01%).