Баффет или Джонс: кто прав в 2025? Деньги делают терпеливые или быстрые?
В трейдинге есть два лагеря - инвесторы Баффета и трейдеры Джонса. Первые говорят: «Покупай навсегда». Вторые советуют: «Бери прибыль, пока рынок даёт».
Но кто из них выигрывает в 2025 году?
1. Баффет и Джонс. Кто они?
- Уоррен Баффет - философ спокойных денег. Инвестирует на десятилетия.
Любит компании с историей, дивидендами и стабильной прибылью. Девиз: «Если вы не готовы держать акцию 10 лет - не держите её и 10 минут». В эпоху инфляции и ИИ Баффет выглядит как символ «старой школы». Но его портфель в 2025 году всё ещё стабилен, а доходность - около 12% годовых.
- Пол Тюдор Джонс - трейдер молний. Скальпинг, фьючерсы, деривативы.
Он предсказал крах 1987-го и не боится шортить. Девиз: «Защищай капитал, а прибыль придёт сама». В 2025 Джонс снова в игре - его фонды активно работают на волатильности рынка, где можно зарабатывать по 5–10% в месяц.
2. Кто же прав сегодня?
Исследования показывают, что эффективность этих стилей зависит от рыночного цикла и уровня волатильности.
А. Инвестиционный подход Баффета
Согласно данным Morningstar (2025), портфель компаний, следовавших принципам Баффета (value-инвестирование, низкий долг, высокая рентабельность), показал среднегодовую доходность 11,8% за последние 3 года. Однако в периоды высокой волатильности (как в 2022–2023) такие портфели проседали на 15–20%.
Б. Активный трейдинг по Джонсу
Исследование Barclay Hedge (2024) показало, что фонды, использующие краткосрочные стратегии (интрадей и свинг-трейдинг), давали в среднем 6–8% в месяц. Но при этом риск потерь выше в 3 раза, чем у долгосрочных инвесторов.
В спокойных рыночных фазах модель Баффета показывает устойчивую доходность при минимальных рисках. В условиях нестабильности и высокой инфляции (2025 год) активные стратегии, подобные стилю Джонса, обеспечивают большую гибкость и возможность адаптации.
Вывод: Лучше всего работает комбинированный подход!
Например, эксперты Goldman Sachs (2025) отмечают: оптимальным решением становится гибридная стратегия:
- 60% портфеля инвестировать долгосрочно,
- 40% использовать для активных сделок.
Такой баланс позволяет снизить риск и при этом использовать волатильность в свою пользу.
К какому «лагерю» относитесь вы?