Долгосрок VS Интрадей

Как работают прибыль и убытки при разном типе торговли на фондовом рынке.

Вначале рассмотрим торговлю в долгосрок.

Торговля в долгосрок имеет свои особенности. Так как время удержания позиции неограниченно по времени, то я никогда не использую заёмный капитал, или, как их называют, «плечи». При правильной долгосрочной торговле работа идёт исключительно без плечей, это непозволительно, ведь при долгом удержании позиции вы ежедневно платите % брокеру за заёмный капитал. Соответственно, вы и так, взяв в долг деньги, ежедневно теряете больше и больше. Это может привести к маржин-колу, или принудительному закрытию позиции, для обеспечения долга. Очень страшная вещь на рынке. Вы просто потеряете весь капитал.

В долгосроке мы имеем возможность разбавляться только своим капиталом, максимум мы используем инвестиции для другой позиции, сокращая количество бумаг в портфеле.

Допустим, мы имеем 10 позиций с равным капиталом на каждую акцию, и, исходя из этого, можно максимум вдвое увеличивать бумагу в портфеле, которая понравилась, т. к. дальнейшее доведение до 3-й позиции — это перебор, увеличивать больше уже опасно, ведь теряется диверсификация. Теперь, пройдя вводную часть, поговорим о приятном, а точнее о прибыли. В долгосроке я убытки вообще не рассматриваю, т. к. не закрываю позиции в минус.

Тут идет математика. Задействовано 10-20% от капитала, при минимальном профите долгосрока 25-50% это получается при 10% — 2,5% или 5% прибыли на портфель. При удвоении позиции за счет другой — 5% и 10% вы получаете сразу прибыль на портфель. Но тут надо чётко осознавать риски, если бумага будет продолжать падать, то у вас возникнут проблемы с дальнейшим разбавлением. Вы должны быть абсолютно уверены в эмитенте или вводить дополнительный капитал под это. Тоже вариант, и он абсолютно допустим.

Для интрадея, с другой стороны, появляются риски. Заработок на нем 1-2% за день, на то он и интрадей, позицию надо закрывать к концу дня. В нём обязателен стоп, ведь тут идет работа — небольшая прибыль или профит. Это можно отрегулировать стопами и плечами, но и риски пропорционально возрастают.

Считайте, потенциальный профит интрадея — это 1%. При 5 плечах это 5%. Теперь вычитаем комиссию около 0,25%, на 5-ти плечах это 1,25%. Это комиссия брокера и биржи за каждую сделку купил и продал акции. Не забывайте, что комиссия берётся независимо от того, в профите Вы или в минусе. Ну и главный риск — это вынос на стоп, поверьте моему 13-летнему опыту, фонды это делают регулярно, на этом они и зарабатывают значительную часть прибыли. Просто сшибают стопы, и следом идёт движение, которое вы ожидали. Это потом объяснят коррекцией или фиксацией прибыли. Но вам уже всё равно, вы уже на стопе и в минусе, не просто минус, а минус 5% от всего Вашего капитала и еще сверху минус 1,25% комиссий. Вот и считайте!

Это уничтожает Ваш капитал со скоростью скорого поезда. А теперь, как говорится, вишенка на торте, берём ваш капитал. Условно это 100 000 рублей, для удобства подсчётов и тип работы интрадей. При просадке на 10% Ваш капитал станет 90 000 рублей. Потом Вы заработаете обратно 10%, но капитал будет 99%. А при серии неудачных сделок при потере 50% от 100 000 рублей это будет 50 000 рублей, и чтобы выйти в ноль, надо заработать уже 100% прибыли, чтобы выйти в точку безубыточности. При этом вы начинаете сильно нервничать и совершаете странные и немного безумные сделки, которые заводят вас в еще больший и больший минус.

Вот на этом и пролетает большинство инвесторов-новичков. Поверьте, 13 лет назад я тоже через это прошёл. Потом многое уже было потом, я одумался, перезалился и сделал свою собственную систему долгосрочной торговли в 2015 году. В долгосроке этот риск отсутствует, ведь пока не закрыта позиция и она куплена на свои, минуса нет! Она может заморозить часть ваших средств, но минуса не принесет, а так как у вас 10 позиций, то риски нивелируются. Поэтому, по моему мнению, побеждает долгосрок🏆

Больше информации в моем телеграм-канале t.me/sozvezdieinvest о фондовом рынке, инвестициях в золото и другие драгметаллы.

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией