Добрый вечер, коллеги.
Напоминаю, двадцать один месяц назад – в середине ноября 2023 года мы открыли вклад на 100 000 руб. в банке на три года под 15% годовых и сформировали три портфеля облигаций, каждый также по 100 000 руб. Цель эксперимента выяснить, какой из инструментов покажет большую доходность на дистанции трех лет.
Пять месяца назад к ним присоединился портфель из ОФЗ, который неплохо так стартовал. Посмотрим на итоги гонки за двадцать один месяц.
По традиции начнем с результатов вклада:
Доход вклада за это время составил 29819,31 руб., соответственно доходность за двадцать один месяц составила 29819,31/100000*100%=29,82%.
Теперь портфели облигаций...
25.07.2025 Центральный банк в очередной раз снизил ключевую ставку, теперь уже на 200 базисных пунктов, до 18%, что дало очередной импульс роста стоимости облигаций. Посмотрим, как это отразилось на наших портфелях.
Сначала портфель Классический.
За два месяца с предыдущего обзора на полученные купоны в июле было приобретено две облигации МЦП-БО-01, а в августе еще две облигации ГК САМОЛЕТ-БО-П15.
А теперь итоги по портфелю на 20.06.2025:
В апреле доходность портфеля Классический составляла 17,39%, в июне уже 26,55%, а в августе: 39097,24/100000*100%=39,10%, поднявшись за четыре месяца более чем на 20 процентов.
Продвинутый портфель в июле и августе пополнился купонами по двенадцати облигациям, что дало нам возможность приобрести еще семь облигаций Балт Лизинг БО-П10.
Ну и результат портфеля:
На 20.08.2025 доход этого портфеля составил 37420,84 руб, а доходность: 37420,84/100000*100%=37,42%. Похоже, у нас опять сменился лидер, причем и Продвинутый и Классический портфели достаточно сильно выстрелили, что позволило им обогнать бессменного лидера последнего года эксперимента - вклад. Мы можем констатировать, что у нас опять сменился лидер гонки и им стал портфель облигаций с постоянным купоном.
В портфеле Экспериментальный за последние месяца пришли два раза купоны по облигации Полипласт-П02-БО-03, что дало нам возможность прикупить одну ОФЗ 26244.
А тут его результаты на 20.08.2025:
На 20.08.2025 стоимость портфеля Экспериментальный составляет: 106908,36 руб. За двадцать один месяц доход этого портфеля составил 6908,36 руб, а доходность около семи процентов. В условиях крепкого рубля доходность портфеля долларовых облигаций слабая.
Теперь посмотрим на результаты новичка - портфеля ОФЗ:
В июле и августе купонов не было, поэтому не было и новых покупок.
На 20.08.2025 доход этого портфеля составил 20582,48 руб, а доходность: 20582,48/100000*100%=20,58%, что на дистанции пяти месяцев отличный результат.
Таким образом результаты эксперимента за двадцать один месяц следующие:
1. Портфель Классический потеснил Продвинутый с пьедестала и становится лидером гонки с доходностью 39,10%.
2. Портфель Продвинутый с доходностью 37,42% дышит буквально в спину Классическому.
3. Вклад откатился на третье место с результатом 29,82%.
4. Портфель ОФЗ с результатом 20,58% на четвертом месте, справедливости ради надо отметить, что это его доходность за пять месяцев.
5. Портфель Экспериментальный плетется в конце с доходностью около семи процентов.
Ну вот вроде на сегодня и все... А 12.09.2025 - очередное заседание Банка РФ по ставке, аналитики ставят на снижение до 16%. Посмотрим...
Данный обзор не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
Если нашли что-то новое и интересное для себя в статье - ставьте лайк и подписывайтесь на канал. Также буду рад обратной связи от Вас.