Содержание.
- Ограничения на спекулятивных сделках
- Падающий рынок. Трейдер и инвестор: взгляд на стоп лоссы.
- Частный случай ограничений. Пример с недвижимостью.
- Пример с инвестиционными продуктами на срок.
- Рынок цикличен по своей природе, но без обязательств на день и час.
Ограничения на спекулятивных сделках
Трейдинг - это про ограничения: на рост, на время, на глубину просадки. Если бумага в рост, мы с прибылью. А если в минус, сработал стоп, фиксируем убыток.
А в инвестициях стоп лосов нет. Зачем? Если эмитент надежный, с дивидендами и ростом в долгую, то ни к чему волнения. А как случится минус - просто переждать. Статистика за инвестиции и профит в долгую.
*
Падающий рынок. Трейдер и инвестор: взгляд на стоп лоссы.
На рынке разгулялась волатильность. И портфель спекулятивный уходит в глубокое пике, теряя в весе. Параллельно набирает силу эмоциональный шторм. Если оба сольются в негативе, беда портфелю. Картинка падающего рынка заводит эмоционально, что запускает спонтанные решения, спонтанность генерирует ошибки, стоп лоссы только успевают фиксировать продажи, раскручивая спираль убытков
Инвестор тоже попадает под напряжение, но терпеливо наблюдает за происходящим. О стоп лосах речи не идет. Сегодня глубокое пике, а завтра вертикальный взлет. Зачем фиксировать убыток. Лучше подумать про покупки на падающем рынки в прок, когда все дешевеет.
*
Частный случай ограничений. Пример с недвижимостью.
Недвижимость. Решили недорого купить и дорого продать, на том и заработать. Купить купили, но на срок продажи - ограничение по времени, деньги заемные. Если не успели вернуть ко сроку, окажетесь должны, и сделка в минусе. Если получилось, как думали, - то с прибылью. Если нет, в убытке. А были бы свои и времени вагон, святое дело, неспеша дождаться хорошей сделки. Именно так ведет себя инвестор.
*
Пример с инвестиционными продуктами на срок.
Инвестиционные продукты — это финансовые инструменты, их часто предлагают в банках.
Вначале расскажут, что по доходности, он выше банковского депозита. При этом забывая рассказать «про пару пустяков». Оказывается, часть денег будет в акциях. Цена которых не предсказуема. Это, во-первых.
Во-вторых, вклад открывается на срок. И где окажется цена актива по окончанию вклада, не ведает никто. При таком раскладе шансы на прибыль против убытка - 50/50. Конечно, хорошие активы переживут любые бури и шторма. Но вклад закрыт и история про это уже не ваша. Ограничения — это риск убытка в акциях по нарастающей для сложно предсказуемых событий, где шансы выиграть или проиграть, как правило, равны.
*
Рынок цикличен по своей природе, но без обязательств на день и час.
Возьмем, к примеру, куклу неваляшку и как начнем ее валять, болтать, ну чем не рынок в кризис. А как отстанем, проходит время, и она по стойке смирно, что часовой, в исходную позицию.
И сколько не чуди, а рано или поздно встанет вертикально, до очередной болтанки. Так и рынок. Вернется, но не замрет, а продолжит через спады и подъемы движенье вверх.
Поэтому я ставлю на возвращение к нормальности без времени, вместо спекуляций на коротких колебаниях.
Подобная стратегия доходна, но требует терпения. Что противоречит природе человека. Для древнего инстинкта такое не приемлемо. И если не иметь стратегию к долготерпению, он не даст вам шанса. Потому что для инстинкта главный закон «кто не успел, здесь и сейчас, тот опоздал», и, если не выстроить систему правил, править балом будете он.
Успехов вам на инвестиционном поприще.