В Узбекистане предложили установить минимальный доход для получения микрозайма

Центральный банк Узбекистана продолжает держать под контролем ситуацию с микрозаймами, сохраняя уровень риска на «среднем» уровне из-за их стремительного роста. В своем отчете о финансовой стабильности за 2024 год регулятор указал, что в ближайшее время риски могут возрасти, но в среднесрочной перспективе изменений не предвидится. Основная причина - увеличение доли микрозаймов в кредитных портфелях банков, что создает угрозу концентрации и повышает вероятность кредитных потерь. Это особенно актуально, поскольку микрозаймы часто выдаются без залога, и если заемщики не смогут выполнить свои обязательства, банки могут столкнуться с финансовыми трудностями.

Для решения этой проблемы Центробанк предложил несколько мер. Во-первых, отказаться от исключений, которые позволяют выдавать микрозаймы без учета долговой нагрузки заемщика. Во-вторых, ввести ограничение на соотношение суммы кредита к годовому доходу человека (показатель LTI). Кроме того, регулятор считает необходимым установить минимальный уровень месячного дохода для тех, кто хочет взять микрозайм. Этот уровень должен соответствовать минимальным потребительским расходам. Все эти предложения не новы - они уже были озвучены в предыдущем отчете ЦБ.

С 24 июля 2025 года вступают в силу новые требования к банкам. Доля микрозаймов и кредитов по картам (овердрафтов) в общем кредитном портфеле не должна превышать 25%. Банкам, которые пока не соответствуют этому нормативу, дана отсрочка до 1 января 2029 года, чтобы привести свои показатели в порядок. Также ЦБ ограничил максимальную переплату по микрозаймам - теперь она не может превышать 50% в год. Дневная ставка по таким кредитам снижена с 0,3% до 0,25%. Еще одно важное нововведение - долговая нагрузка заемщика не должна превышать 50% от его среднемесячного дохода.

Микрофинансирование в Узбекистане активно развивается. В 2024 году объемы микрозаймов, выданных в национальной валюте, выросли до 45,83 трлн сумов, что на 59,44% больше, чем годом ранее. Микрокредиты тоже показали рост - на 52,91%, достигнув 17,4 трлн сумов. В первом квартале 2025 года микрозаймы составили более половины всех оформленных гражданами кредитов, а микрокредиты заняли 15,6%. В итоге на долю микрофинансирования пришлось 69% всех кредитов. За первые три месяца 2025 года объем микрозаймов увеличился в 2,3 раза, достигнув 18,7 трлн сумов, а микрокредитов - в 1,9 раза, превысив 5,5 трлн сумов.

Эксперты также обращают внимание на риски. В апреле 2025 года Павел Каптел, директор по банковскому сектору Fitch Ratings, отметил, что развитие розничного кредитования в Узбекистане снижает зависимость банков от иностранной валюты и концентрацию крупных кредитов. При этом он подчеркнул, что рынок микрозаймов может перегреться, что в будущем может негативно сказаться на качестве активов банков. По его словам, рост микрозаймов остается стабильным, но риски закредитованности населения сохраняются, особенно из-за эффекта низкой базы, который объясняет столь высокие темпы роста.

Международный валютный фонд (МВФ) также выразил озабоченность быстрым ростом микрокредитования в Узбекистане. По мнению экспертов фонда, это может угрожать финансовой стабильности. МВФ рекомендовал Центробанку усилить надзор за рисками и, при необходимости, ввести дополнительные требования к капиталу банков или другие обязательные нормативы.