Никогда не поздно пересмотреть свой инвестиционный портфель на наличие в нем откровенно слабых эмитентов. Альфа-Банк выделил 5 акций с самым высоким потенциалом роста и 5 — с наибольшим риском просадки. Предлагаю сегодня вместе взглянуть на акции таких компаний:
📍 Лидеры:
• Позитив $POSI Акции сильно просели с прошлого июля после слабой отчётности и отказа от дивидендов. Но уже в начале 2025 видны улучшения: прибыль восстанавливается, долг снижается. Компания — технологический лидер на рынке кибербеза, а спрос на эту сферу растёт.
Средний консенсус-прогноз на рынке — 2380 руб. (потенциал роста — 95%).
• Хэдхантер $HEAD провел редомициляцию, вернулcя с дивидендами и показал рост финрезов. Это до сих пор лидер рынка онлайн-рекрутмента, что позволяет рассчитывать на продолжение роста и дивдоходность выше рынка.
Средний консенсус-прогноз на рынке — 4886 руб. (потенциал роста — 59%).
• Т-Технологии $T выдают лучшие темпы роста в банковском секторе. Бенефициар потенциального снижения ставок и расширения кредитования. Большой плюс — квартальные дивиденды, что делает акцию «тихой гаванью» в период турбулентности.
Средний консенсус-прогноз на рынке — 4475 руб. (потенциал роста — 52%).
• Роснефть $ROSN под давлением из-за нефти и крепкого рубля, но сохраняет статус стабильного нефтегиганта. Реализует крупные проекты, имеет доступ к экспортным каналам, а также байбек, который может активизироваться при дальнейшем снижении котировок.
Средний консенсус-прогноз на рынке — 627 руб. (потенциал роста — 47%).
• Яндекс $YDEX – редкий пример сильного IT, продолжающего показывать рост бизнеса даже в нестабильной среде. Ожидается рост выручки на 30% в 2025 году, плюс – ставка на собственные финтех- и логистические решения.
Средний консенсус-прогноз на рынке — 5523 руб. (потенциал роста — 43%).
📍 Аутсайдеры:
• Башнефть $BANE cлабо раскрывается перед инвесторами, показала падение прибыли и пока молчит про дивиденды. Без IR-коммуникации бумаги не находят интереса у рынка.
Средний консенсус-прогноз на рынке — 1579 руб. (выше цели на 18%).
Мечел $MTLR – фундаментально тяжёлый кейс: санкции, падение цен на уголь, растущий долг. При этом акции очень волатильны и двигаются зачастую не по фундаменталу.
Средний консенсус-прогноз на рынке — 92 руб. (цена близка к справедливой).
• Сегежа $SGZH убытки растут, долг огромный (почти 15 EBITDA), допэмиссия размывает доли. Да, реструктуризация идёт, но пока рано говорить о развороте.
Средний консенсус-прогноз на рынке — 0,67 руб. (ниже цели на 52%).
• ФСК Россети $FEES – несколько лет без дивидендов, огромная инвестпрограмма и отсутствие триггеров. Компания может быть интересна только в случае резкого разворота в политике выплат.
Средний консенсус-прогноз на рынке — 0,07 руб. (цена близка к справедливой).
• Распадская $RASP фундаментально крепче Мечела (нет долга), но всё равно: убыток, сектор в кризисе, ясности по дивидендам нет. Держится только за счёт исторического качества.
Средний консенсус-прогноз на рынке — 222 руб. (выше цели на 3%).
Из лидеров по потенциальному росту в портфеле нет только акций Роснефть. Хотел прикупить на недавней коррекции, но свободных средств в моменты распродаж на все не хватает.
Из аутсайдеров спекулятивно держу только акции Сегежа с небольшой долей от депозита. А какие Вы бы добавили компании в эти категории?
✅️ Переходи в мой профиль и подписывайся на блог, чтобы не пропустить следующие посты.
'Не является инвестиционной рекомендацией