Для бизнеса важно иметь возможность привлечения дополнительного финансирования, помогающего увеличить число заключаемых сделок или инвестировать средства в развитие новых направлений. Когда речь заходит о доступных инструментах, в качестве первой опции на ум обычно приходит кредит — однако это не единственное, и уж точно не самое практичное решение, особенно если учесть предлагаемые банками процентные ставки. Альтернативные варианты, определенно заслуживающие внимания коммерческих организаций — факторинг и лизинг, отличия между которыми мы рассмотрим в этом обзоре.
Определение факторинговых услуг
Предоставление денежных средств для предприятий, заключающих с договора с отсрочкой, предусматривает удержание посредником комиссии вознаграждения, а также передачу права требования дебиторской задолженности. В подобных операциях принимают участие три стороны:
- Фактор — кредитно-финансовое учреждение или аккредитованный агент, которые выделяют деньги для удовлетворения потребностей клиента.
- Продавец — кредитор, осуществляющий поставку товара с отложенной датой платежа, который обращается к схеме факторинга.
- Покупатель — дебитор, обязательство которого по погашению долга обусловливается заключением соглашения с поставщиком.
Алгоритм взаимодействия субъектов предусматривает несложную последовательность действий:
- Инициатором привлечения фактора обычно выступает дистрибьютор или производитель, который продает товар в отсрочку, но нуждается в выручке по конкретному контракту еще до истечения согласованного сторонами периода платежа.
- Обращаясь к финансовому агенту, продавец заключает с ним договор, подтверждающий передачу права требования долга.
- Взамен посредник финансирует компанию клиента на сумму, равную 70–90% от стоимости сделки — как только будут предоставлены закрывающие документы, подтверждающие исполнение обязательств с ее стороны.
- По окончании срока, указанного в соглашении поставки, фактор получает платеж от предварительно уведомленного официальным образом дебитора, а затем переводит оставшиеся 10% — за вычетом собственного вознаграждения.
Подобная схема актуальна как в случаях, когда предприятие нуждается в дополнительных средствах на реализацию других проектов, так и в ситуациях, связанных с заключением контрактов с новыми, малознакомыми контрагентами. Для покупателя при этом ничего не меняется — его обязанностью остается получение товаров, а также последующая оплата поставки в согласованный срок.
Виды факторинга
В сложившейся практике выделяют несколько разновидностей факторинговых услуг, для различия которых используются те или иные критерии. Так, в рамках базовой классификации выделяют две модели:
- Регрессный. Фактор приобретает права на все денежные обязательства, однако не берет на себя сопутствующие риски. Если дебитор не заплатит по своим обязательствам — компенсировать/ возвращать финансирование придется клиенту.
- Без регресса. Формат финансирования продавца, при котором проблемы, касающиеся своевременного получения оплаты от покупателя товара, полностью ложатся на посредника, готового самостоятельно разбираться с недобросовестными контрагентами. Комиссия в таких схемах оказывается выше, поскольку фактор стремится заранее оградить себя от возможных убытков.
Еще один критерий для деления факторинга на виды — информирование должника об уступке требования относительно его долга. При открытой форме оплата переводится на реквизиты финансового агента, при закрытой — получателем денег остается кредитор, который, в свою очередь, обязан перенаправить согласованную сумму банку, тем самым возвращая полученные ранее денежные средства.
На платформе Invorica вы можете оформить один из видов инструмента онлайн. Здесь представлены решения под любые потребности – выберете актуальную бизнес-задачу, и сервис подберет подходящие инструменты.
Основные преимущества факторинга
Инструмент, позволяющий привлечь дополнительное финансирование без залога и оформления кредита, выгоден в первую очередь продавцам, которые не хотят терять конкурентное преимущество в виде отсрочки платежа. Впрочем, плюсы в этом случае можно найти для всех участников.
Поставщик
Получение большей части суммы по контракту сразу после отгрузки товара или выполнения согласованных работ — удобная практика, помогающая сократить кассовые разрывы и увеличить оборот предприятия. Моментальная оплата покрывает основные риски начиная с гипотетической недобросовестности контрагента и заканчивая перепадами курсов валют.
Дебитор
У покупателей сохраняется возможность оплаты продукции по истечении определенного периода времени, а также возникает опция согласования новых условий погашения долга — частично, либо с увеличением срока. Если же речь идет о закрытой форме — положения, которые изначально были оценены как приемлемые, останутся неизменными.
Фактор
Основной целью агентов, будь то банки или лицензированные организации, выступает получение дохода. Размер комиссии зависит от специфики коммерческих отношений, определяется по итогам предварительной оценки, и составляет от 0,5 до 4%.
Факторинговые проводки
Как и в случае с франчайзингом или лизингом, факторинг — это финансовая операция, предусматривающая совершение определенных взаиморасчетов между субъектами рынка. Соответственно, все подобные сделки должны быть надлежащим образом отражены в бухгалтерском учете организаций, при ведении которого следует руководствоваться положениями ПБУ.
Для регистрации используется субсчет счета 76. Так, при выборе в пользу модели без регресса бухучет со стороны продавца будет выглядеть следующим образом:
- Д62/К90 — задолженность за поставленную продукцию.
- Д90/К68 — сумма налога на добавленную стоимость.
- Д76/К91.1 — уступка права требования посреднику.
В соответствии с регламентом, утвержденным Минфином РФ, денежные средства, получаемые от реализации дебиторского долга, относятся к категории прочих доходов. Признание дохода осуществляется на дату подписания соответствующего акта с банком или агентом.
- Д91.2/К62 — списание реализованного долгового обязательства.
Стоимость в примере относится к расходам, и должна быть признана в значении, равном величине задолженности.
- Д51/К76 — поступление финансирования от фактора.
- Д91.2/К76 — отражение комиссионного вознаграждения агента.
Оплата посредничества включается в структуру операционных издержек, признаваемых при исполнении условий, указанных в содержании п.16 ПБУ 10/99. Дата определяется моментом подписания документов — речь идет об акте оказания услуг по соглашению.
- Д19/К76 — выделение НДС с комиссии за факторинг.
- Д68/К19 — принятие налога от суммы к вычету.
- Д76/К51 — окончательный учет агентской выплаты.
Налогообложение факторинговых операций
Предприятия, уступающие право денежного требования, должны учитывать определенные особенности. При получении финансирования в объеме, равном сумме дебиторской задолженности, сложностей не возникнет — достаточно будет учесть вознаграждение агента, предоставляющего средства. Однако в большинстве случаев реализация происходит с убытком, из-за чего возникает возможность применения одного из двух вариантов учета.
Основным критерием различия становится текущее положение дел, то есть статус наступления момента платежа на дату передачи права в его отношении. Если сделка заключается до, минусовая разница между доходом от реализации и стоимостью продукции квалифицируется как убыток, размер которого для целей налогообложения не должен быть выше процентной суммы, подлежащей выплате за период с момента уступки до фактического получения платежа, в соответствии с положениями статьи 269 Налогового кодекса. Факторинговые сделки облагаются 20% НДС.
Что такое лизинговые операции
Чтобы провести сравнение и разобраться в отличиях лизинга и факторинга, нужно сначала понять, что из себя представляет каждый из рассматриваемых инструментов. Про факторинговые услуги мы уже поговорили — переходим ко второй опции.
Речь идет о форме финансирования, применяемой для закупки основных средств организаций, либо приобретения транспорта и иного материального имущества физическими лицами. Привлекаемая компания обязуется выкупить позиции, включенные в перечень фактическим получателем, а также передать их в полное владение на конкретный срок. При оформлении лизинга на ОС используется схема с налоговым возмещением по НДС и возможностью оптимизировать базу. Такие сделки могут быть заключены в отношении любых зданий и построек, машин, техники и т. д. То есть всего, что не относится к земельным участкам или природным объектам.