Друзья, сегодня я получил упрек в том, что в своих ежемесячных отчетах я искажаю доходность. Суть упрека в том, что я показываю, какой доход получил от дивидендов и купонов, а о том, что портфель просел вместе с этими дивидендами и купонами, не упоминаю, а если упоминаю, то рассказываю, что убыток бумажный и потом все отрастет. Когда-нибудь будет плюс.
Я не мог оставить этот упрек без внимания. Давайте разбираться.
У каждого своя цель инвестирования и, соответственно, свои важнейшие показатели
Если вы инвестируете, чтобы накопить (например) на квартиру, то для вас важно, чтобы сумма портфеля росла и приближалась к плановой. А если еще и срок установлен, то просадка портфеля в конце срока — это трагедия. По тому, что скоро портфель придется продавать и фиксировать убыток - тот самый минус, который рисует брокер в вашем приложении красным цветом. Ну, или откладывать срок закрытия портфеля. Все равно неприятность.
У меня же другая цель — получать ежемесячный доход от инвестиций в размере 7 МРОТ. Это моя хотелка, которая пока выглядит как неосуществимая мечта, поэтому есть промежуточная (компромиссная) цель — 2 МРОТ.
Исходя из целей у меня и отчетные показатели другие. А именно — прибыль в месяц, полученная в рублях и доходность в процентах от вложенных средств. Больше меня ничего не интересует.
А так как счет я не пополняю, то и беру за точку отсчета сумму внесенную за все время (с марта 2021 года — начало инвестирования — до 31 декабря 2023 года) плюс доходы за этот же период и минус все расходы за то же время. Это чистая стоимость моего портфеля. В январе 2024 года я ее пересчитаю с учетом доходов и расходов 2024 года. Для меня это важно, чтобы видеть — растут мои инвестиции или тают.
А размер счета, который мне показывает брокер в приложении, мне ни о чем не говорит. Это постоянно меняющаяся сумма, то красная, то зеленая, на которую я уже года два, как не обращаю внимания. Ну если только появится круглая сумма, как в мае этого года — 2 миллиона!
Но давайте все же посмотрим на размер моего счета
- На 31 декабря 2023 года счет составлял 1 792 970,92 рублей.
- На 31 октября 2024 года — 1 608 102,10 рублей.
Портфель за 10 месяцев просел на 184 868,82 рублей, или на 10,3%.
Хорошо это или плохо? Для инвестора, копящего на квартиру — крайне плохо. Для меня безразлично. Да, портфель просел, такой нынче год — вся биржа просела.
Тогда уж давайте сравним мой портфель с биржей, а именно с Индексом Мосбиржи (IMOEX)
За те же 10 месяцев IMOEX упал с 3 092,34 до 2 560,39, или на 17,2%.
Мой портфель обгоняет Индекс Мосбиржи, а значит с портфелем все в порядке. Согласны?
Что для меня важнее цена акций в протфеле или их количество?
Обратите внимание на одну тонкость — я купил акции и облигации по конкретным ценам, а сейчас эти цены упали. Но количество моих акций и облигаций от этого не изменилось.
А дивиденды и купоны я получу в зависимости от количества акций или облигаций, а не от их текущей цены.
Я не планирую закрывать портфель, я даже не планирую расходовать тело портфеля — изыматься будет только полученный доход (и то, когда он достигнет заданной величины).
Ну и зачем мне знать, на сколько просел мой портфель за месяц, или с начала года, да хоть за весь период инвестирования?
А раз меня интересует только доход, то и в отчете у меня в основном суммы доходов и расходов.
Единственное, что меня не устраивает в моих результатах, это сумма прибыли от спекуляций
Доход от дивидендов и купонов за 10 месяцев составил 130 789,33 рублей, а доход от спекуляций (с учетом зафиксированного убытка) — 76 743,01 рублей. Я рассчитывал на противоположную статистику. Так что со спекуляциями у меня пока не очень. Но имейте снисхождение - первую спекуляционную сделку я провел лишь в конце февраля 2024 года. А с конца мая началось пятимесячное падение, которое пока еще не завершилось. На падении моя торговля сошла на нет. В такой ситуации и опытные трейдеры иногда буксуют.
Но, так как я не могу пополнять брокерский счет, то у меня очень высокие критерии рисков — если я по какой-нибудь глупости уничтожу свой портфель, то на этом мои инвестиции закончатся. Восстанавливать портфель будет не из чего. Поэтому я вынужден балансировать между необходимостью наращивать прибыль и осторожностью. Я исключил (по крайней мере на этом этапе) любые активы срочного рынка (фьючерсы и опционы), маржинальную торговлю, в т.ч. шорты, как высокорисковые операции. В итоге у меня остается только торговля в лонг. На на падении не очень то побыкуешь.
Как сказал товарищ Саахов:
Ну и вместо заключения
Если бы я продолжал пополнять портфель на 30 тыс. рублей в месяц, как это было раньше, то сейчас он был бы не красным, а жизнерадостно зеленым.
Сравниваем:
- На 31 декабря 2023 года составлял 1 792 970,92 рублей.
- На 31 октября 2024 года — 1 608 102,10 + 300 000 = 1 908 102,10 рублей.
Прирост +6,4%.
Но не судьба. Буду дальше работать с тем, что есть.
💥 Мои публикации не являются индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
🔥 С вами был Старый биржевик. До новых встреч!