Официальное издание правительства РФ сообщает, что «банки прекращают выдачу рыночной ипотеки». Учитывая, что лимиты на семейную политику сейчас вычерпаны у немалого числа банков, то рынку жилищных кредитов грозит серьёзный обвал выдачи.
Казалось бы, вот повысил ЦБ РФ ключевую ставку — и ипотека по таким заданным регулятором процентным уровням, которые называются «рыночными», должна спокойно существовать. А, нет.
Банк России установил предельную величину полной стоимости кредита (ПСК) такой, что кредитным организациям, чтобы выдать ипотеку, нужно договариваться с застройщиками, чтобы те взяли на себя часть процентных расходов. То есть, осуществили субсидирование так называемой «рыночной» ипотеки.
Понятное дело, что эти дополнительные расходы застройщики пытаются включать в цену жилья — и оно дорожает, вопреки разговорам в ЦБ РФ, что, мол, льготные программы взвинтили цену на жильё. Но а «рыночные» программы разве сейчас не взвинчивают?
И в ЦБ РФ это всё понимают и видят. И что? С января 2025 года из-за введения Стандарта защиты прав и законных интересов ипотечных заемщиков застройщикам запретят субсидировать ипотеку, если это будет поднимать цену квартир.
Очевидно, что строительные компании окажутся в безвыходной ситуации: с одной стороны, давит «потолок» по ПСК, с другой — нельзя затраты на субсидию по ипотеке отбить через цену квартиры. А через что тогда компенсировать такие расходы? Ответа нет.
Вряд ли можно согласиться с тезисом, что «потеря рыночных программ не так сильно ударит по продажам жилья». С учётом фактического сокращения охвата льготными программами рынка, выдача новых ипотек просто рухнет, если не будут предприняты меры на государственном уровне для исправления ситуации.
И, как мы уже писали, пусть ЦБ РФ всё же наглядно будет показывать общественности, в чём конкретная денежная выгода экономики от высокой ключевой ставки.
Мы знаем, что точно теряют строительные компании. И не только они — теряет и бюджет, которому становится безумно дорого занимать с помощью ОФЗ. А кто вообще выигрывает?