Плановый обзор долгового рынка и обновленных портфелей.
✅ Максимальная процентная ставка по вкладам, публикуемая Банком России, остаётся на уровне 18,7%.
✅ Индекс ОФЗ (КБД публикуется на сайте Мосбиржи) с дюрацией 1 год (КБД 1 год на графике👆) - незначительно колеблется, находится там, где и должен быть при текущей ставке;
✅ Индекс корпоративных облигаций RUCBCPNS (публикуется на сайте Мосбиржи) - недобрал обещанные на прошлой неделе полпроцента, но в принципе можно сказать достиг рыночного значения;
✅ Индекс высокодоходных облигаций RUCBHYCP (публикуется на сайте Мосбиржи) - странным образом сильно потерял в доходности, хотя терминал перед глазами и наш индекс ERdohod говорят об обратном, рынок ВДО сильно трясёт, почему Мосбиржа видит позитив непонятно, возможно там сделан ребаланс;
✅ Индекс полной доходности ЕРРО ERFULL прибавил полпроцента. В Реестр вошло 172 облигации против 152 ранее, общий порог YTM не менялся;
✅ Индекс ERbalance портфеля СБАЛАНСИРОВАННЫЙ - тоже плюс 0,5%;
✅ Доходность ликвидной части Реестра ERliquid - стабилен;
✅ Индекс портфеля ДОЛГОСРОЧНЫЙ ERlong - стабилен;
✅ Индекс облигаций с ежемесячным купоном ERzp, в целом стабилен;
✅ Портфель ДОХОДНЫЙ (индекс ERdohod) - сильно пошел в рост, вернувшись к значениям позопрошлой недели.
Как формируются индексы (ссылка активна).
Состав портфелей обновлённого ЕРРО:
Сбалансированный ERbalance
Ульоб34006 Брус 2P01 ГТЛК 1P-03 ГТЛК 1P-21 ДрктЛиз2Р3 СамолетP12 РитйлБФ1P1 АЛЬЯНС 1P3 АПРИ БП5 АФБАНК1Р11 АФБАНК1Р12 Брус 2P02 ГТЛК 1P-09 ГТЛК 1P-10 ГТЛК 1P-20
Ликвидный ERliquid
РЖД 1Р-32R СамолетP13 РЖД 1Р-28R МСПБанк1P2 СамолетP12 АФБАНК1Р13 РСЭКСМБ2Р4 Брус 2P02 РоссЦP03 СамолетP11 ГТЛК 1P-03 ГТЛК 2P-03 Беларусь07 АФБАНК1Р11 ГТЛК 1P-21
Долгосрочный ERlong
ГГазпромБ22 ГТЛК 2P-03 Медси 1P02 ЭталонФин1 ГТЛК 2P-02 ГТЛК 1P-20 ГТЛК 1P-18 ГТЛК 1P-17 АЗБУКАВКП3 ГТЛК 1P-14 ГИДРОМАШ02 О'КЕЙ Б1Р6 РЕСОЛиБП25 ИКС5Фин3P4 ГТЛК 1P-13
Зарплатный ERzp
ДрктЛиз2Р3 АЛЬЯНС 1P3 МСПБанк1P2 СамолетP13 СолСАТЛ01 ЕвроТранс1 ЕвроТранс2 ИнтЛиз1Р07 МигКр 04 Омега01 iСелкт1Р4R sЕвТран2P1 БалтЛизБП8 ЕвроТранс3 ЛСР БО 1Р9
Доходный ERdohod
ГТЛК 1P-03 Джой 1P2 ГТЛК 1P-21 ГТЛК 2P-03 ГТЛК 1P-20 Омега01 ТрансФ1P07 Росагрл1Р5 МСПБанк1P2 Росагрл2Р1 БДеньг-2P5 ГТЛК 1P-09 РоссЦP03 ПР-Лиз 2P2 Систем1P12
Как формируются портфели (ссылка активна).
Резюме:
Облигации с купонами-лесенками всё-таки было решено оставить в Реестре, тем не менее внимательно относитесь к информации в столбце комментарий, именно там указано "лесенка" если купон фиксированный, но имеет постепенно снижающееся значение, что на тренде роста ключевой ставки чревато падением котировок таких облигаций.
Общее количество облигаций в Реестре выросло, что при неизменном значении порога YTM означает снижение котировок в тех бумагах, что ранее смотрелись слишком дорого.
Хороший результат по стабильности котировок показывают бумаги с ежемесячным купоном (портфель ЗАРПЛАТНЫЙ).
Флоатеры ГТЛК по-прежнему лидировали в падении среди аналогичных бумаг, выпуски 1Р-03 и 1Р-09 выглядят лучше рынка.
Что именно дают купить по сходной цене в конкретный момент времени, обсуждается в чате нашего телеграм-канала. Чтобы стать участником чата, обратитесь к администратору.
На нашем сайте продолжается работа над таблицей ФЛОАТЕРЫ - список всех флоатеров с удобной сортировкой по актуальным параметрам. Список дополняется. В таблице собраны все флоатеры в обращении, на данный момент 277 облигаций - их число постоянно растёт.
Поделитесь ссылкой на список флоатеров с друзьями и в социальных сетях👍
Облигации для ЕРРО отбирает алгоритм, они проходят модерацию на предмет соответствия рыночным условиям и минимальным риск-параметрам, затем автоматически распределяются по строчкам в зависимости от критериев, в том числе доходности/риска. Не забывайте читать комментарии администратора в Реестре (столбец "комментарии").
Данная публикация не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией, побуждением к совершению сделок, заключению договоров и прочее.
За свои деньги каждый решает сам, а команда надежных облигаций желает всем спокойствия, холодной головы и горячего сердца💖
Найти нас в телеграм можно по ссылке надежные-облигации
Посмотреть Единый реестр рублевых облигаций
Так же ссылки доступны в описании дзен-канала👆
Или наберите ЕРОРФ в строке поиска вашего браузера👌