Этот вопрос волнует многих начинающих инвесторов, и ответ на него можно найти в статистике. Согласно данным ЦБ РФ, россияне предпочитают инвестировать примерно треть своих средств в акции и более 60% — в облигации. Это отражает основное правило инвестиций: чем выше потенциальная доходность, тем выше и риск. Облигации предлагают более стабильный, хотя и скромный доход, с минимальными шансами на потерю капитала. Важно учитывать рыночную ситуацию и балансировать доли этих активов в своем портфеле.
🎁 Подарок для роста капитала
Друзья, благодарю всех за поддержку и дарю каждому подписчику моего Телеграм канала свою авторскую книгу "Финансовая культура. Планируй, Инвестируй, Достигай".
В ней я разбираю принципы управления деньгами, от создания бюджета и контроля над долгами до инвестирования и планирования пенсии.
Подписывайтесь и забирайте подарок!
Риск и доходность: акции против облигаций
Чтобы понять разницу между акциями и облигациями, рассмотрим показатели биржевого рынка за последние три года. В 2020 году, на фоне начала пандемии, российские акции принесли инвесторам 12,6% доходности. В 2021 году, когда экономика начала восстанавливаться, этот показатель вырос до 14,3%. Однако в 2022 году, из-за геополитических изменений, акции показали значительный минус — 38,6%. В среднем за три года доходность по акциям оказалась отрицательной — минус 3,9%.
Облигации за тот же период демонстрировали более стабильные результаты: в 2020 году они принесли 5,3% доходности, в 2021 году показатель был отрицательным — минус 0,8%, но в 2022 году вернулся к положительным 2,8%. В итоге средняя доходность по облигациям за три года составила 2,4%.
Высокодоходные облигации: стоит ли рисковать?
Облигации считаются вторым по надежности финансовым инструментом после банковских вкладов, особенно для долгосрочных накоплений. Корпоративные облигации могут предложить доходность в 1,5 раза выше, чем облигации федерального займа (ОФЗ). Например, если средняя ставка по вкладам в крупнейших банках составляет около 7%, то по ОФЗ она может доходить до 12% в год.
Однако среди корпоративных облигаций можно найти и высокорисковые варианты, доходность по которым может конкурировать с акциями. Это облигации компаний с низкими кредитными рейтингами и сложным финансовым положением. Доходность таких бумаг может достигать 1000%, но риск потерь также высок. При дефолте компания может задержать выплату купонов или не погасить выпуск облигаций по номиналу. В случае банкротства компании, владельцы облигаций получат свои деньги в последнюю очередь, после других кредиторов.
Преимущества и недостатки облигаций
Преимущества:
- Хорошее соотношение риск-доходность.
- Доходность выше, чем по банковским депозитам.
- Гарантированный возврат вложений по номинальной стоимости (даже если доходность снизится).
- Высокая предсказуемость доходности.
- Снижение рисков при покупке облигаций известных компаний, банков или государства.
Недостатки:
- Доходность ниже, чем у акций.
- Ограниченный срок инвестиций, определяемый периодом обращения облигаций.
Преимущества и недостатки акций
Преимущества:
- Высокий потенциал доходности.
- Возможность долгосрочного инвестирования с целью значительного увеличения капитала.
Недостатки:
- Сильные колебания цен, что увеличивает риск потерь.
- Необходимость глубокого понимания рынка, финансового анализа и новостного фона для успешного инвестирования.
Когда покупать активы?
Лучшее время для покупки акций или облигаций — когда их цена достигает минимальных значений за определенный период. Для этого стоит изучать графики цен за год, полгода или квартал. Цена часто повторяет уровни предыдущих сделок, и, выбрав нужный уровень, можно дождаться подходящего момента для сделки.
Как оценивается доходность облигаций?
Доходность облигаций складывается из двух частей: купонной и рыночной. Купонная доходность — это сумма всех купонных выплат за время владения облигацией, деленная на её номинал. Если облигация продана до срока погашения, купонную доходность рассчитывают на основе цены покупки. Рыночная доходность определяется как разница между ценой покупки и продажи, выраженная в процентах от цены покупки.
Выбор между акциями и облигациями зависит от ваших целей, терпимости к риску и рыночной ситуации. Учитывайте свои возможности и уровень знаний, чтобы принять взвешенное решение.
- МОЙ ЮТУБ КАНАЛ
- МОИ КНИГИ В ЛИТРЕС ПО ИНВЕСТИЦИЯМ
Друзья, благодарю вас за внимание к моим материалам! Жду ваших комментариев. Приглашаю вас на свои другие каналы, где я провожу в том числе разбор эмитентов, а также обязательно проходите мой бесплатный курс по инвестициям в Дзен или в плейлисте YouTube.