Есть у меня коллега, который очень любит подходить ко мне с одним и тем же вопросом и с такой ехидненькой улыбочкой: «Ну что там у вас на рынке? Говорят все упало?»
«Ага», - говорю, - «Ваще трындец! Фсё упало, упало. И ниже валится. Ай-яй-яй. Что делать — не знаю. Денег нет, чтоб хотелки купить!» Вижу — ехидная улыбочка перестает в гримасску удивления. Ну не понимает человек, что если «все падает», как можно что-то хотеть купить. Но, это далекий от рынка человек. И ей вполне разрешается так думать.
Не понятно, почему так могут думать те, кто открыл брокерские счета.
Вообще, стратегий инвестирования существует «сотни мильёнов». Но, если копнуть «поглубжее», их всего две-три, с вариациями. Дивидендная, трейдинг (иногда бездумный) и индексная (или покупка всяких фондов). Человек выбирает себе стратегию в соответствии со своими внутренними координатами в этом мире. И к падению на рынке эти люди относятся по разному.
Те, кто любит пощекотать себе нервы маржиналкой или шортами, могут не любить коррекции всей своей трейдерской сущностью. Особенно если сидеть с плечами по самые уши против рынка.
Те, кто инвестируют в долгую, на свои, наоборот, воспринимают коррекции, как рождественские распродажи.
Хуже всего любителям всяких фондов — они вообще зависят от наличия или отсутствия квалификации управленца. Да еще и платят ему не зависимо от результата управления.
Про всех остальных я говорить не могу. Расскажу, почему я считаю коррекции благом.
И почему меня не волнуют красные цифры в моем портфеле. И даже больше скажу — я не люблю зеленые. Мне жалко покупать акции дороже, чем они были куплены раньше. Тем более, если цену на них разогнали спекули.
Покупаю я лишь дивидендные истории, которые на протяжении многих лет организуют мне приток денег на счет. Облигации я, кстати, тоже очень люблю. Особенно долгоиграющие с зафиксированной хорошей ставкой купона. Некоторые ОФЗ купленные при падении рынка в 22-м году приносят мне 22% годовых уже два года и будут это делать еще несколько лет.
Задача моя — сформировать такой денежный поток, на который можно будет жить на пенсии. И мне по-барабану сколько эта акция или облигация сейчас стоят. Я не собираюсь их продавать. За облигации я получу номинал при погашении. А акции за 10-15 лет окупят вложенные в их суммы многократно. За счет выплаченных мне дивидендов.
Для меня дивидендно-купонная стратегия — лучшая.
Уже сейчас мои ежемесячные суммы пополнения брокерских счетов сравнялись с суммами полученными купонами и дивидендами. Один из счетов у меня вообще на полном самообеспечении. Денег я туда не довношу от слова «совсем». Новые бумаги покупаю только на те дивы и купоны, которые на него пришли. Расти он стал, конечно, медленнее, но мне это не важно. Главное, он генерирует приток денег без моего участия.
Акции в цене потеряли? Или все-таки нет?
Почему-то никто из нас не переживает о том, что выехав на новеньком авто за пределы автосалона передними колесами, автомобиль уже теряет в цене. Зато всех так беспокоит, что они купили акции и те упали в цене.
Вопрос лишь в том — а зачем вы вообще их покупали? Чтоб продать через 5 минут? Да еще и нахапали с плечами? Вас же предупреждали, что маржиналка зло? Предупреждали, предупреждали! Ну, дык, и получили то, что заслужили.
Я покупаю акцию на свои для того, чтобы много лет получать от эмитента дивиденды. И единственное, что меня интересует — их размер. Согласитесь, что получить 30 рублей дивидендами гораздо приятнее при цене акции в 100 рублей. А не в 400 рублей. Тот же Евротранс мне гораздо больше нравится по цене 111 рублей, а не 250 рублей. Почти 30% годовых не получить ни по одному банковскому вкладу или облигации. А Евротранс даст. Даже ВДО не дает такой доходности. Соглашусь, Евротранс — слишком специфический пример. Но и с другими акциями та же самая «петрушка». 117 рублей от Фосагро при цене в пять тыров с хвотиком гораздо приятнее, чем по 7400 рублей.
Северсталь, Черкизово, Газпромнефть... да все, что упало в последние дни. Покупка акций по этим цена дает совсем другую дивидендную доходность.
Что я буду делать если рынок будет падать дальше?
Покупать. Вернее докупать. Акции тех эмитентов, которые у меня есть в портфеле. В соответствии со своим планом покупок.
Есть у меня в хотелках парочка новых эмитентов. Но к ним я пока присматриваюсь, изучаю. Сейчас они тоже стоят достаточно дешево. Коррекция самое время для покупки активов. Но что-то меня пока останавливает. Вернее я знаю что. В моем портфеле сейчас акции 20-ти эмитентов. И я не хочу его раздувать. Вот я и размышляю. А не заменить ли мне стареньких, малоэффективных, на новеньких? Короче, думаю в этом направлении, но не сильно усердно.
Философское отношение ко всему — наше все.
Как в хирурги не идет тот, кто боится вида крови, так не стоит на фондовый рынок заходить тем, кто не в состоянии спокойно относится к минусам в своем портфеле. Тем более, если знаний в голове нет и нет желания их получить. Вообще-то, инвестиции — это работа. И она подразумевает погружение в профессию.
Но если вы относитесь к инвестициям как к хобби, значит вас тем более не должна волновать цена уплаченная за новую «игрушку» для хобби. Именно так тогда и следует воспринимать минус в портфеле. На мой взгляд, такое хобби весьма дороговасто, но тут уж каждый сам решает как ему тратить свои кровно заработанные.
Ну и повторюсь, неучастие в азартных играх с брокером, типа маржиналки, позволит сохранить депозит, а главное — нервы!
Еще больше не переживать по поводу коррекций поможет критическое отношение к советам кого бы-то не было: от ноунейм гуру в телеге, до советов самих брокеров. Стоит лишь задаться вопросом: «А знаем ли мы их истинные мотивы?» Нет, мы их не знаем. Особенно тех, из телеги, с кличками вместо ФИО. Они-то, в отличие от большинства присутствующих на рынке, обладают знаниями не только по фондовому рынку, но и являются хорошими психологами-манипуляторами. В свою пользу, естественно.
В общем, что хочу сказать — коррекция для рынка — это хорошо.
Рынок очищается от лишней пены. Задранные цены на активы приходят в норму. Скажу ну совсем уж банальную вещь — рынок без коррекций не бывает. И это надо просто принять как факт. Четвертый месяц подряд рынок падает. До этого он почти два год рос. Не важно, что может послужить причиной коррекции — геополитика, неизвестная болячка или что-то еще. Неизменно одно. Коррекция заканчивается и рынок опять начинает расти. И все пришедшие на рынок начинают вздыхать по прошлым ценам. Вот бы их повторить. Просили повтора — да пожалуйста. Очередная коррекция и цены опять примерно где-то там.
Бойтесь своих желаний — они имеют свойство сбываться.
Только вздыхающие тут-же начинают вопить про казино и прочее. Блин, ну вы уж определитесь, вам нужны «те» цены или нет?
И опять повторюсь — коррекции заканчиваются рано или поздно. Конфликты, ключевые ставки и прочее приходят в норму и рынок снова начинает расти. Для меня, как долгосрочного инвестора, во время коррекции есть только одна задача — затарится по-возможности как можно большим количеством бумаг. В силу своих возможностей, конечно. Без всяких плеч. Сохранив свои нервные клетки в целости и сохранности.
А сейчас, я предлагаю взглянуть вот на эту красоту:
Это так всеми любимый индекс Мосбиржи от начала времен.
Судя по всему, падать и падать ему, родимому до 2000 пунктов. Причем поводов ему это сделать, гооораздо больше, чем не сделать. А какие события послужат основанием для отскока от этого уровня или его пробития — пока не известны. Не случились пока они еще!
И это я не армагеддоню. Это один из возможных вариантов развития события. Которое может и не произойти. Для меня лично — это картина говорит лишь о том, что надо пересмотреть свою математическую модель с расчетом возможной глубины просадки портфеля и скорректировать план покупок. Надо, наконец-то, довести процент облигаций в портфеле до 50%. Очень уж облегчают купоны покупку подешевевших акций хороших компаний.
Все, что тут написано, ни в коем случае не является ИИР. А за лайки и подписку — огромное спасибо!