Прирост средств на эскроу-счетах обновил рекорд.
Банк России обнародовал 8 августа статистические данные по операциям и финансовым активам домохозяйств в июне, из которых следует, что приток средств населения в акции и паи паевых инвестиционных фондов в июне составил 35,2 млрд руб. против 44,8 млрд руб. оттока в мае. На банковские депозиты внесено свыше 1 трлн руб. Эскроу-счета пополнились на рекордную за всю историю их существования сумму — 440,8 млрд руб., что говорит о возросшей роли недвижимости как инструмента сбережения денег.
С начала года, с учетом поступлений июня, объем вложений в акции и паи ПИФов составил 14,2 трлн руб. Это в 3,5 раза больше, чем инвестировано в инструменты долгового рынка. Июньский приток в них составил 101,1 млрд руб. против 98,5 млрд руб. в мае, а суммарный остаток составил свыше 4 трлн руб.
Объем средств в котируемых акциях резидентов РФ за месяц сократился на 2,7% до 6,1 трлн руб. То есть, стоимость имеющихся у частных инвесторов акций в июне снизилась больше, чем упал рынок акций по Индексу Мосбиржи (−1,95%), что говорит о наличии чистого оттока средств с рынка акций. Объем денежных средств на брокерских счетах сократился за первый месяц лета на 29,7 млрд руб. до 422,3 млрд руб.
Таким образом, объем свободных средств у инвесторов оценивался менее чем в 7% от общей суммы вложений в российские акции. Это очень низкий показатель и говорит о том, что инвестиционные портфели наполнены ценными бумагами почти полностью.
Сейчас основной оборот на российском фондовом рынке формируют частные инвесторы, а как показывает статистика ЦБ, свободных денег для наращивания инвестиционных портфелей у них практически нет. Делать новые покупки за счет маржинальных средств (займа у брокера) нерентабельно, поскольку ставки фондирования зашкаливают за 20% годовых.
Основную долю долгового рынка занимали вложения в долгосрочные бумаги резидентов — 3,3 трлн руб. В рублевые облигации было вложено 1,8 трлн руб., в валютные — 1,5 трлн руб. Возможно, основная валютная часть долговых портфелей была сформирована в начале года, когда аналитики ждали ослабления рубля. Объем вложений в краткосрочные облигации с учетом поступлений июня был незначительным, составив 95,3 млрд руб. против 101 млрд руб. на конец мая.
Приток средств в банковские депозиты за первый месяц лета составил чуть более 1 трлн руб против 1,4 трлн руб. в мае. На фоне сохранения привлекательности процентных ставок по рублевым вкладам, приток средств в банки обеспечивался главным образом за счет роста срочных рублевых депозитов (+645,3 млрд руб.), сообщает регулятор.
Общий объем вложения домохозяйств в депозиты на конец июня равнялся 59,3 трлн руб. против 71,7 млрд руб. в мае.
Банк России констатирует, что в целом во II квартале не произошло дальнейшего роста сберегательной активности. Было высказано мнение, что в условиях выросших инфляционных ожиданий текущий уровень процентных ставок был недостаточен для дальнейшего роста привлекательности сбережений.
При этом Банк России отмечает, что средства на счетах эскроу выросли в июне на 440,8 млрд руб. до 6,5 трлн руб. Июньский прирост стал максимальным за все время наблюдений. Это вызвано, вероятно, тем, что в июле завершилась самая популярная программа ипотеки с господдержкой под 8% годовых, и некоторая часть граждан пыталась успеть воспользоваться льготой.
Домашние хозяйства, которые не озабочены приумножением сбережений, в июне 2024 г. продолжили активно привлекать банковские кредиты. Задолженность по кредитам увеличилась за месяц примерно на 1 трлн руб., то есть на величину притока средств в депозиты, составив 38,9 трлн руб. Основной прирост, как и месяцем ранее, пришелся на ипотечные жилищные кредиты (+589 млрд руб. до 19,8 трлн руб.) и потребительские ссуды (+294 млрд руб. до 15,2 трлн руб.). Ежемесячный прирост автокредитов составил 87,4 млрд руб., а задолженность по ним достигла 2,2 трлн руб.
Автор: Борис Соловьев
Материалы по теме:
- Высокая ставка и фокус на национальных целях. Как финансовые власти намерены развивать экономику и повышать благосостояние граждан
- Прибыль банков просела из-за «бумажных» факторов. Спрос на кредиты по-прежнему растет во всех сегментах
- Рубль на санкциях крепчает. Профицит счета текущих операций РФ резко вырос
- Куда деть деньги. Вклады в банках остаются главным способом накопления
Все материалы «Эксперта» на expert.ru
Больше новостей читайте в нашем телеграм-канале @expert_mag