Зачем нужны инвестиционные советники

Кто такой инвестиционный советник

Само название профессии говорит о том, чем занимается инвестиционный советник. Компании, работающие в данной сфере, дают рекомендации в вопросах вложений капитала участникам биржевых торгов, не имеющим собственного опыта. Консультант несет ответственность за качество своих услуг.

Для обеспечения безопасности инвесторов деятельность таких компаний регламентируются законодательством и иными правовыми актами. В России для этого применяется Закон №39-ФЗ от 22.04.1996 «О рынке ценных бумаг». Обязанности по регулированию деятельности инвестиционных советников возлагаются также на СРО и Банк России. Одной из задач последнего является конкретизация правил и требований в соответствие с действующими базовыми стандартами.

Инвестиционный советник — это профессиональный участник фондового рынка. Его деятельность заключается в предоставлении индивидуальных экспертных рекомендаций по заключению сделок с ценными бумагами и производными инструментами.

Внимание! К инвестиционным рекомендациям не относится информация, предоставляемая управляющими компаниями, негосударственными пенсионными фондами и другими финансовыми организациями относительно собственных продуктов.

Кто может быть инвестиционным советником

В качестве инвестиционного советника могут выступать исключительно юридические лица и индивидуальные предприниматели, которые:

• являются членами СРО;
• состоят в реестре ЦБ РФ.

Лицензия на ведение деятельности в сфере предоставления инвестиционных рекомендаций не выдается. Тем не менее, в реестр ЦБ РФ могут быть включены только те лица, которые соответствуют требованиям законодательства и базового стандарта.

Индивидуальные рекомендации, предоставляемые инвестиционными советниками, включают в себя:

• описание ценной бумаги или срочного контракта, в отношении которого проводится консультация;
• параметры сделки, которую рекомендуется заключить, в т. ч. направление, объем и условия (последние указываются при наличии такой необходимости и не являются обязательной информацией);
• оптимальный срок инвестиционных вложений;
• потенциальные риски, с которыми связано заключение сделки;
• информация о конфликте интересов заказчика и инвестиционного советника;
• срок действия предоставленной рекомендации.

Конфликт интересов может возникать, например, в случаях предоставления рекомендаций о ценных бумагах эмитентов, с которыми у советника заключены контракты. О данном факте клиент должен быть своевременно уведомлен.

Внимание! Инвестиционный советник не имеет доступа к счетам клиентов. В его полномочия не входит самостоятельное распоряжение капиталом инвесторов. Для получения данной услуги следует обратиться в компанию, имеющую лицензию на работу в сфере доверительного управления.

Деятельность инвестиционного советника имеет сходство с услугами финансовых консультантов. Но данные специалисты работают в разных сферах. Финансовый консультант оказывает помощь в управлении личными средствами клиента. Он предоставляет рекомендации в вопросах выбора кредитных и страховых предложений, банковских вкладов, ведения учета расходов и доходов. Финансовый консультант не может касаться тем работы на фондовом и срочном рынках. В его полномочия не входит разработка инвестиционных стратегий. Данная сфера деятельности принадлежит советнику. Именно за такие рекомендации последний несет ответственность. Советы по другим вопросам не входят в перечень его услуг и не могут предоставляться на платной основе. Придерживаться их или нет, клиент решает по собственному усмотрению.

Оплата услуг инвестиционного советника

Инвестиционные советники предоставляют услуги в индивидуальном порядке и удерживают за это определенную плату.

Комиссия может взиматься следующим образом:

• в фиксированной сумме за каждую услугу;
• в процентах от стоимости активов, в отношении которых предоставлены рекомендации;
• в процентах от прибыли, полученной по сделкам, заключенным в соответствие с предоставленными советами.

Рекомендации по инвестициям могут предоставляться бесплатно. В первую очередь это касается случаев, когда у советника с эмитентом заключен договор. Брокеры и управляющие компании, имеющие лицензию, могут давать советы бесплатно при открытии у них счета.

Ответственность инвестиционных советников

За качество предоставляемой рекомендации инвестиционный советник несет ответственность.

Внимание! Если клиент несет убытки по сделкам, в отношении которых он получил профессиональную консультацию, он может получить компенсацию по решению суда.

Это возможно, если:

• Советник не провел тестирование и не определил риск-профиль клиента. Сделать это необходимо до предоставления рекомендаций. Клиент должен ознакомиться с результатами тестирования и подтвердить свое согласие с ними личной подписью.
• Рекомендация составлена в пользу активов, в заключении сделки с которыми заинтересован сам инвестиционный советник.

При этом инвестору нужно учитывать:

• рекомендация инвестиционного советника не является обязательной к исполнению;
• ответственность консультанта распространяется только на советы, касающиеся инструментов фондового и срочного рынка, а именно, ценных бумаг и деривативов;
• все инвестиции связаны с рисками, а профессиональная консультация не является гарантией получения дохода по сделкам;
• инвестиционный советник несет ответственность в случае убытков только при условии, что важные параметры сделки, указанные в рекомендации, не были изменены клиентом по собственному решению;
• верное определение риск-профиля возможно только при условии использования достоверных сведений.

При рассмотрении иска суд учитывает все нюансы, касаемые обстоятельств дела. Если инвестор предоставил советнику недостоверные данные, по собственной инициативе внес изменения в сделку и не выполнил полностью рекомендации консультанта, решение может быть принято не в его пользу. В таком случае в выплате компенсации будет отказано.

Как выбрать инвестиционного советника

От качества рекомендаций инвестиционного советника зависит результат сделки. Клиент вкладывает капитал в активы, руководствуясь советами профессионального консультанта. Если информация соответствует действительности, инвестор получает доход. Поэтому правильный выбор советника имеет важное значение.

Рекомендуется выполнить следующие действия:

• Проверить, действительно ли инвестиционный советник включен в список ЦБ РФ. С данным перечнем можно ознакомиться на официальном сайте Центрального Банка.
• Проверить, является ли компания или индивидуальный предприниматель членам СРО. Списки участников можно найти на официальном сайте саморегулируемой организации. Кроме того, инвестиционный советник обязан предоставить соответствующую информацию клиентам в офисе или опубликовать ее на собственном ресурсе.
• Ознакомиться с документами, изучить отзывы о качестве предоставляемых услуг и убедиться в том, что другие клиенты рекомендуют данную компанию или специалиста.
• Получить информацию о стоимости услуг, сравните ее с тарифами других инвестиционных советников.
• Внимательно изучить условия договора. Убедиться, что все пункты соответствуют личным требованиям клиента и не нарушают его права.

Внимание! Поисковые системы помогают пользователям в выборе инвестиционных советников, осуществляющих профессиональную деятельность легально. Яндекс и Mail.ru используют для обозначения компаний, входящих в список ЦБ РФ, специальный значок.

Лица, которые предоставляют услуги инвестиционного советника, не получив на то соответствующего разрешения, не имеют такой отметки. В целях безопасности обращаться к ним за помощью не рекомендуется.