В 2022 году ЦБ ввел этот буфер для минимизации рисков, связанных с колебаниями банковских прибылей от релокантов. Теперь ЦБ больше беспокоят риски перегрева на рынке недвижимости, хотя они и оцениваются как не столь значительные.
Центробанк Армении оставил без изменений норматив контрциклического буфера капитала для банков на уровне 1,5%. Об этом сообщает пресс-служба ЦБ.
Этот буфер, по сути, служит дополнением к основному нормативу по капиталу, требующему, чтобы он [капитал] составлял не менее 11% от активов (включая кредиты) с учетом степени их рисков.
Указанные 1,5% фактически прибавляются к 11% (в сумме - 12,5%). Между тем, фактический показатель в мае составлял чуть больше 20%. Это средний показатель по системе, но у каждого из банков он тоже выше и 11%-и, и 12,5%.
ЦБ требует поддерживать этот буфер как дополнительную гарантию платежеспособности банков. Долгое время буфер был нулевым, но в III квартале 2022 года он был установлен на уровне 1%, а в IV квартале увеличен до 1,5%.
Это произошло, когда прибыль у армянских банков неожиданно выросла за счет комиссий от обслуживания десятков тысяч релокантов и их компаний. Учитывая столь большие (особенно по меркам армянской банковской системы) объемы, в 2022году прибыль банковской системы страны возросла почти втрое. Однако этот доход нельзя назвать устойчивым (не было и нет гарантий, что релоканты не будут уезжать). По этой причине ЦБ счел, что банки не должны полагаться на эти прибыли для выполнения обязательств по вкладам.
Дело не только в релокантах: экономику Армении начинает "потряхивать">>
В 2023 году ситуация вернулась к обычной: бум сделок и комиссий прошел, и основным источником дохода снова стали кредиты. Однако ЦБ не снизил буфер, учитывая другие риски на рынке, связанные с ипотечным кредитованием.
Недвижимость в Армении остается переоцененной: с 2018 года по май 2024 года средние цены выросли более чем в четыре раза - с 100 до 460 тысяч драмов ($1180) за квадратный метр. Повышенный спрос на жилье был вызван государственными льготами для плательщиков ипотеки. Если льготы будут сокращены, спрос на жилье снизится, и цены упадут.
ЦБ отмечает стабилизацию цен на жилье и снижение средней арендной платы. По данным Кадастра недвижимости, средняя стоимость жилья в Ереване составляет 460 тысяч драмов за квадратный метр, а средняя арендная плата снизилась с 260-270 до 250 тысяч драмов ($640). Считая эти риски управляемыми, но не полностью нейтрализованными, ЦБ оставил в силе буфер на уровне 1,5%.